能源企業碳會計信息披露問題研究*
——以MJ公司為例

江蘇大學 吳昱萱

碳會計信息披露作為新興研究領域，不僅反映了企業在低碳經濟背景下碳減排、低碳戰略與措施等相關信息，也滿足了信息使用者的需求并為利益相關者的科學決策提供參考。在全國范圍的節能減排要求下，碳會計信息披露受到了學術界和實務界的高度重視，碳交易制度不斷完善，低碳會計相關理論不斷充實。我國積極應對氣候變化，主動履行碳責任，不斷完善碳排放管理，促進低碳經濟和綠色金融發展。2011年我國開展碳交易試點工作，并在2020年對低碳發展做出戰略部署，并不斷建立健全環境信息依法強制性披露機制。隨著我國越來越多的企業開展低碳轉型，碳交易市場規模逐漸擴大，碳交易成了越來越多的企業的經濟業務之一。目前碳會計信息披露的內容仍存在著不同的看法，各機構和組織提出的碳會計信息披露框架也有各自的側重點。此篇文章對碳會計信息披露的內容進行研究，分析新規下上市公司碳會計信息披露現狀，做出總結和建議，有利于進一步了解我國目前碳信息披露的現狀，將碳會計賬務處理方法與實踐結合，促進企業提高和完善碳會計信息披露的內容和質量。

一、文獻綜述

（一）碳會計信息披露的研究

趙選民和張藝瓊（2015）通過對我國核心期刊和CSSCI期刊中與碳信息披露相關的文獻進行梳理，分析發現近五年我國學者對碳信息披露的研究主要集中在披露方式、披露內容和披露影響因素這三個方面，并指出雖然碳信息披露問題的研究已在國內興起，但仍缺乏單獨成熟的研究成果，未形成完整統一的理論框架體系，理論研究應與實際相結合。由曉琴（2018）通過搜集2007—2016年我國上市企業社會責任報告中有關碳會計信息的內容，發現2012年是企業總體碳信息披露水平的高峰，之后便有所下滑，并且存在碳信息披露行為缺乏第三方鑒證和外部監管等問題。碳會計信息披露水平的提高，需要政府、企業、環保組織等社會各界力量的共同努力。我國應加快碳會計信息披露框架的建設，盡快完善碳會計信息披露體系。低碳會計是環境會計中的一個分支，是以促進低碳為宗旨，依照法律規定規范，對企業碳排放相關經濟活動進行貨幣計量和文字描述，是一門新興的會計科學（牛星，2017）。通過碳會計信息披露，企業將碳會計信息和對碳責任的管理進行報告和披露，以滿足利益相關者的需要，并體現企業的社會責任。王雷等(2020)通過查閱總結出碳會計信息披露的位置主要為年度財務報告和可持續發展報告，且二者披露程度不同。

（二）碳會計信息披露影響因素的研究

近年來，關于碳會計信息披露更豐富的影響因素研究逐漸顯現。葛菁（2019）將綠色創新技術納入到重污染行業碳會計信息披露質量與融資約束的研究中，實證結果表明碳會計信息披露質量與企業融資約束呈顯著的負相關性，而綠色創新技術不僅可以緩解重污染企業所面臨的融資約束，還顯著增強了碳會計信息披露質量與融資約束間的相關性。

（三）質量評價體系理論綜述

我國開展碳會計研究晚于國外，當前我國碳會計研究主要集中在碳會計的概念與內容試析、對國外碳會計研究成果的綜述、碳會計體系的嘗試構建等方面，對于碳會計信息披露的研究主要集中在碳會計信息披露的披露方式、披露內容、披露質量、影響披露的因素以及信息披露框架的探討等方面。在研究中除了進行理論層面的探討之外，多數以實證研究的方式，通過選取CDP項目中的數據或隨機選取國內上市企業數據為樣本進行研究。因此，國內碳會計信息披露方面的有關研究仍存在一定的發展空間。

表2 碳信披露評價指標打分規則

二、碳會計信息披露內容

通過文獻分析發現，目前國內外學者對于碳會計信息披露的研究已經取得了一定的成果。相比于發達國家，我國對于碳會計信息披露的研究起步較晚?，F有研究主要從內容、后果及影響因素三個方面展開，且在內容和框架標準的設計上仍存在差異。

在披露內容上，Herold等(2008)基于受托責任觀，提出環境與財務之間的風險相互聯系，為向利益相關者傳遞信息，企業需要對碳排放資產、超額排放產生的碳負債等財務信息進行披露與反饋，并附加減排措施等非財務信息。Sehrish等(2015)基于決策有用觀，認為企業為披露碳會計信息，可以建立綜合碳核算框架，分別核算每個碳核算中心的排放源，提出減排戰略。李秀玉等(2017)總結指出，目前學術界對碳會計信息披露框架的觀點主要有三種：一是建立新的財務會計報告，將傳統財務會計報表與碳會計信息相結合；二是法律強制要求企業獨立披露；三是將碳排放信息在企業社會責任報告中進行披露。

通過對企業實際披露情況進行研究，康玲(2015)指出我國上市公司披露的碳會計信息內容傾向于表外披露宏觀粗略的信息，且更著重于對碳會計方面的利好信息披露，內容亟待完善。楊方蕾(2018)提出目前我國企業的碳會計信息披露，應從自愿披露轉為強制披露為主的披露框架，并需要完善制度、法律保障其強制性。王雷等(2020)通過查閱總結出碳會計信息披露的位置主要為年度財務報告和可持續發展報告，且二者披露程度不同。

2019年，財政部發布《碳排放權交易有關會計處理暫行規定》要求“重點排放企業在財務報表中披露碳排放權配額的本期交易金額和期末賬面價值”。在財務報表附注中，披露碳排放權交易信息、節能減排和超額排放等情況。2021年，證監會《公司信息披露內容與格式準則第2號—年度報告的內容與格式（2021年修訂）》規定，屬于環境保護部門公布的重點排污單位的公司或其主要子公司，應當根據法律、行政法規、部門規章及規范性文件的規定披露主要環境信息。重點排污單位之外的公司應當披露報告期內因環境問題受到行政處罰的情況，并可以參照上述要求披露其他環境信息，若不披露其他環境信息，應當充分說明原因。鼓勵公司自愿披露有利于保護生態、防治污染、履行環境責任的相關信息。

三、我國能源行業上市公司碳會計信息披露現狀

（一）能源行業碳會計信息披露的必要性分析

能源行業是二氧化碳排放大戶，其碳排放占全國總量的80%以上，是實現“雙碳”目標的主戰場。在工業化建設中，能源行業的環境問題最為突出，理應承擔更多的環保責任。在我國16個重污染行業中，能源行業無論從是從污染物的排放種類還是排放量的角度來看，都是研究碳會計信息披露的典型代表行業。MJ公司是中國最大的焦化企業之一，全國最大的商品焦炭生產銷售企業,是以能源、城市基礎設施、建材、冶金、電力綜合利用為主的集團控股公司,其上市公司及其子公司屬于環境保護部門公布的重點排污單位。根據2021年MJ公司年報來看，該公司環境信息披露狀況相對較好，符合規定的批量要求，可以作為電力行業碳會計信息披露的典型案例加以研究，有利于總結先進的經驗，為未來碳會計信息披露制度的制定提供依據，也有助于解決能源企業在碳會計信息披露方面所表現出的代表性問題。

（二）碳會計信息評價體系構建

國內外許多學者通常是通過計算CDI（Carbon Disclosure Index）即碳會計信息披露指數來對碳排放量質量進行判斷，這是一種將文本信息進行統一賦值后轉化為更加直觀的數據，從而確定文本信息價值的一種評價指數。本文借鑒閆華紅（2018）對于碳排放指數的構建思路和所建立的碳會計信息評價體系，結合MJ公司實際碳會計信息披露情況賦值進而做出相應評價，見表1-2。

（三）案例公司環境會計信息披露現狀分析

通過賦值分析，由表3可知，該公司近五年來MJ公司得分分別為75、81.25、81.25、81.25和81.25，得分較高且水平較為穩定。在碳減排目標方面，為更好貫徹國家的“綠色低碳”理念、增強公司整體碳減排目標明確性，MJ公司制定了實現“近零排放”，促進我國焦化行業綠色轉型的碳減排目標；在碳減排措施、碳減排績效方面，雖然指標維持在穩定區間，但披露方式簡單化，無具體數量支撐其真實性且未能披露碳減排的關鍵績效指標；在碳排放量核算方面，在年報和社會責任報告中尚未披露碳排放量的核算方式，數據真實性、可靠性和完整性無法得到保障；在碳減排研發投入、政府補貼方面，該公司秉持真實可靠原則對數據進行了詳細且定量的分析以強化年報使用者對碳減排數據的理解和信任；在審計鑒證方面，該公司明顯缺乏第三方審計對碳信息真實性、可靠性的判斷，應加強該公司對碳信息的審計意識，為會計信息準確性提供進一步保證?？偟膩碚f，該公司積極響應了國家節能減排的號召，致力于實現自身的低碳發展和綠色轉型。

表3 美錦能源公司碳信息披露水平得分表

四、完善碳會計信息披露的建議與優化思路

碳會計信息披露的內容和理論更加完善，上市公司的碳會計信息披露質量也有所上升，碳會計信息披露的框架更加系統全面，披露的自主性提高。但從總體來看，企業對于碳會計信息披露的自主性仍不強，內容相對簡略，數據依然不全面。特別是部分重點排污單位未能對碳會計信息做出及時的披露，而做出披露的單位，在披露時的文字信息披露相較于賬面披露更多，且沒有通過審計，信息的可靠性有待加強，不能充分體現會計反映和監督的職責。

因此，針對目前我國能源企業碳會計信息披露現狀，政府應提高碳市場信息披露的制度要求，建立健全相關法律法規，加強碳交易市場的監管力度，規范企業碳會計信息披露的行為，強化碳會計信息披露的審計鑒證，堅持可持續發展。企業應加強碳會計信息披露的自主性，提高企業財務人員碳會計相關知識的學習，加強企業內部管理，建立低碳會計信息系統，積極參與碳交易市場，推動低碳會計信息披露機制的實施，促進低碳經濟的發展。

五、結論

碳會計信息披露是一把雙刃劍，既可能為企業產生正面影響，也可能造成負面影響。但從目前來看，企業以及發電行業都普遍缺乏主動披露碳會計信息的意識。提高碳會計信息披露的主動性，需要從內外兩方面共同努力。一方面，企業自身需真正地實現節能減排，提高環保意識與碳會計信息披露的積極性，使碳會計信息披露為企業帶來更好的經濟效益與社會效益。另一方面，政府應引導企業樹立正確的社會責任觀、信息披露觀，激勵更多企業主動進行碳會計信息披露，達到既對企業發展有利又可以滿足信息需求者的目的。雖然企業的碳會計信息披露方式更加多樣、披露內容更加全面、披露事項逐年增多，但真正具有實用性的信息并不多。