基于電子商務環(huán)境的金融發(fā)展探析

張辰晨

（煙臺銀行股份有限公司 山東煙臺 264000）

1 基于電子商務環(huán)境下金融發(fā)展的背景和要素

近些年，互聯網飛速發(fā)展，互聯網金融服務平臺模式因此涌現，最為突出的是電子商務金融服務平臺模式，越來越多的電子商務企業(yè)加入金融服務業(yè)中，通過電商平臺提供金融服務業(yè)務，其中具有代表性的電商企業(yè)有拼多多、阿里巴巴和京東商城。電子商務金融的發(fā)展引起了社會的廣泛關注，電子商務企業(yè)與金融領域進行了深度融合。電子商務金融的發(fā)展對社會經濟發(fā)展產生了重要影響，在推動社會進步的過程中也伴隨著一些問題。

在社會科技創(chuàng)新發(fā)展的過程中，互聯網時代已經到來，互聯網在悄然改變著人們的生活和工作，同時也改變著管理方式及人類的各項經濟活動。電子商務環(huán)境下的金融發(fā)展的背景由四方面組成：中小型企業(yè)的融資難、電子商務金融的交易成本低、電子商務擁有較大的成交量、電子商務金融運行中的運營風險較低。電子商務金融的發(fā)展要素由資金供給方和需求方、電子商務平臺、大數據等幾方面組成。由此可以看出，在電子商務金融發(fā)展的過程中，其自身的優(yōu)勢非常明顯，因此電商金融平臺的模式逐漸受到社會的重視及企業(yè)的追捧。電子商務金融不僅能解決中小企業(yè)貸款難的問題，對中小企業(yè)的發(fā)展還起著積極的推動作用，因此基于電子商務環(huán)境下金融未來的發(fā)展空間巨大。

2 基于電子商務環(huán)境下金融發(fā)展模式概述

2.1 電子商務金融的含義

電子商務金融，即電子商務中融入了金融，是兩者結合的產物。在電子商務金融發(fā)展的過程中，通過利用網絡技術及大數據技術進行分析，在電商平臺中應用大數據金融模式，對供應商及平臺用戶進行貸款融資，由此獲得流暢的供應鏈并為企業(yè)帶來利益。電子商務平臺在風險可控的情況下，可以為有融資需求的消費者或供應商提供可靠的擔保，為資金需求方提供相應的資金。

2.2 電子商務金融發(fā)展模式的本質

電子商務金融不只是將線下的金融業(yè)務搬到線上，而是利用大數據技術有效解決銀行和企業(yè)之間的信息不對稱問題。以大數據技術為依托，利用大數據的優(yōu)勢，電子商務逐漸進入金融領域，電子商務金融的發(fā)展引起了廣泛重視。電子商務進入金融領域對交易數據進行深挖和判斷，為交易雙方提供資金融通服務。

2021年11月12日零點，天貓和淘寶雙十一總交易額定格在5403億元，交易額創(chuàng)造了新的紀錄。淘寶本身擁有著龐大的數據，阿里金融以淘寶和天貓商戶最真實的數據為根本出發(fā)點，對數據進行深度挖掘分析，并構建網絡數據模型及相關的信用體系，通過信用體系對符合標準的企業(yè)進行貸款的發(fā)放，對傳統銀行而言，根本無法建立這種信用數據。因此，對于互聯網金融企業(yè)而言，交易數據是極其重要的信息資源，電子商務金融發(fā)展模式的本質即大數據金融。

2.3 電子商務金融發(fā)展模式的兩種類型

在互聯網飛速發(fā)展的過程中，涌現了阿里巴巴、京東、拼多多等電商，電商企業(yè)以平臺為優(yōu)勢，進軍金融服務領域，不斷拓寬新的發(fā)展市場。2010年，阿里巴巴領先推出小額信用貸款業(yè)務，2012年正式進軍金融業(yè)；2012年，京東商城也進入了供應鏈金融領域，電子商務企業(yè)進軍金融服務領域，是電商企業(yè)完善商業(yè)生態(tài)系統的有效手段。由于電子商務企業(yè)的運營模式有所不同，所以金融服務模式也各有不同，下文內容主要以阿里巴巴和京東為例，對兩種電子商務金融發(fā)展模式進行分析，即以小額信用貸款業(yè)務為代表的平臺模式和供應鏈金融模式。

2.3.1 以阿里巴巴小額信用貸款業(yè)務為代表的平臺模式

電子商務企業(yè)在發(fā)展中，通過平臺多年交易數據的積累，憑借互聯網技術和大數據技術，向平臺用戶和供應商提供相應的金融貸款服務。主要通過分析和深挖平臺中客戶交易信息數據，利用大數據技術，對平臺商戶及消費者提供小額信用貸款服務，此貸款業(yè)務無需抵押擔保，隨借隨還，具有靈活性和便捷性。其盈利方式為利息收入、會員費收入等，阿里巴巴是我國首個面向電商發(fā)放貸款的企業(yè)，其業(yè)務數據來源由淘寶、支付寶、阿里巴巴提供，由于數據之間的互通性，使阿里巴巴的小額信用貸款業(yè)務數據更加全面和成熟。此外，阿里巴巴小額貸業(yè)務也有著自身的不足之處：第一，監(jiān)管方面的不足，即無法清晰定位小額貸款企業(yè)的身份，因此產生監(jiān)管漏洞；第二，企業(yè)資本金的限制問題，這從一定程度上會限制企業(yè)放貸規(guī)模。

2.3.2 以京東為代表的供應鏈金融模式

京東商城在進軍金融領域之后，一些金融業(yè)務的開展會效仿阿里。由于中小企業(yè)的資金不充足，而且實際規(guī)模不大，在銀行獲得貸款的難度可想而知，但中小企業(yè)有著較大的融資需求，以京東為代表的供應鏈金融模式，能夠為上下游企業(yè)提供相應的融資方案，銀行授信難的問題也能得到解決，從而有效地緩解了中小企業(yè)融資困境，并優(yōu)化了整個供應鏈生態(tài)圈。以京東為代表的電商企業(yè)供應鏈金融模式，也可看作電商企業(yè)所主導的在線供應鏈金融服務。以京東供應鏈金融為例，京東擁有眾多消費者和優(yōu)質供應商，這也無形中積累了大量的金融業(yè)務數據，因此京東進軍金融領域是發(fā)展的必然，其自身也具有供應鏈金融的優(yōu)勢。此外，作為領先的數字化產融聯結平臺，京東供應鏈金融科技依托京東在數智化社會供應鏈上的實踐，不僅對實體產業(yè)有深刻的行業(yè)洞察，也更理解供應鏈上各類中小企業(yè)發(fā)展中的核心訴求。通過對外科技輸出，京東供應鏈金融科技能夠解決不同產業(yè)供應鏈上中小企業(yè)融資難、融資貴等問題，為企業(yè)降本增效與數字化轉型助力，引領供應鏈協同增長并創(chuàng)造更多的社會價值。從上述內容可知，電子商務金融模式的競爭愈演愈烈，而如何獲得成功，與電商平臺的運營及平臺生態(tài)系統有著密切聯系。

3 電商金融發(fā)展模式的環(huán)境分析

電子商務金融發(fā)展模式的環(huán)境分內部環(huán)境和外部環(huán)境，其中，企業(yè)內部相應的管理體制、管理人員和技術創(chuàng)新等為內部環(huán)境；而監(jiān)管環(huán)境、消費者對產品需求的擴大化、消費者日益提高的生活水平、消費者對事物的需求變化等，這些共同組成了外部環(huán)境。

4 基于電子商務環(huán)境下金融發(fā)展所存在的問題挑戰(zhàn)及對策建議

4.1 問題挑戰(zhàn)

第一，金融風險。在電子商務金融中，其金融風險是一直伴隨左右的，因為電商金融與金融有著相似之處，所以基于電子商務環(huán)境下金融的創(chuàng)新發(fā)展，要清晰地認識，并預防金融風險。

第二，缺乏創(chuàng)新。在電子商務金融發(fā)展模式中，金融創(chuàng)新發(fā)展是關鍵，同樣也是電子商務企業(yè)健康長效運行的關鍵所在。目前，我國電子商務金融模式的發(fā)展中跟風、效仿的現象較為突出，創(chuàng)新性嚴重不足。創(chuàng)新是企業(yè)發(fā)展的加速劑，也是企業(yè)保持常青的法寶，一旦缺乏創(chuàng)新則企業(yè)在市場中的競爭力便會逐漸下降。

第三，法律不完善。電子商務金融是新型的金融模式，其在不斷發(fā)展的過程中，新產品和新服務層出不窮，然而我國相關法律法規(guī)的完善速度跟不上新產品和新服務的發(fā)展速度，因此電商金融相關法律亟須完善。

第四，監(jiān)管缺失問題。現階段，對于電子商務金融中的金融風險問題，相關監(jiān)管部門缺乏相應的制度，存在監(jiān)管缺失的問題，這也無形中加大了電商金融風險的發(fā)生概率，會對電商金融的發(fā)展產生不利影響。

4.2 對策建議

第一，有效防范風險和控制風險。現階段，我國電子商務金融發(fā)展的成熟度不夠，而電商金融風險是始終存在的，只有正確認知并防范風險，采取有效的應對措施，才能促進電子商務金融的健康和良性發(fā)展，因此電商金融發(fā)展中，要能夠做到風險可控，并有效降低風險，為電商金融的發(fā)展營造安全的環(huán)境。

第二，進一步加大互聯網技術的投入，有效保障電子商務體系的安全性能。要不斷加大對大數據技術、支付技術、云計算技術等的研發(fā)投入，構建完善的電子商務金融體系，有效擺脫黑客攻擊。在創(chuàng)新電子商務金融模式的過程中，除了產品和服務的創(chuàng)新外，企業(yè)內部業(yè)務流程的優(yōu)化整合及內部重組也是關鍵部分，要加大技術的創(chuàng)新研發(fā)，確保電子商務金融交易系統的安全，進而保障資金的安全。

第三，健全互聯網金融相關法規(guī)政策，為電商金融的發(fā)展提供法律支撐。現階段，電子商務金融的發(fā)展中缺乏有效的法律依據，政府相關部門應盡快健全和完善互

聯網金融法規(guī)政策，以互聯網金融的實際發(fā)展為出發(fā)點，確保電商金融的發(fā)展有法可依。互聯網金融在發(fā)展中的風險不可避免，因此政府應積極聯合多部門成立監(jiān)管機構，明確電子商務金融主體的權利、義務和責任，清晰劃定電子商務金融相關業(yè)務的范圍，不斷促進電子商務金融的發(fā)展。

第四，構建分層協同監(jiān)管模式，避免監(jiān)管漏洞和監(jiān)管重復。在電子商務金融業(yè)務開展過程中，由于其涉及范圍廣、業(yè)務類型多，因此構建分層協同監(jiān)管模式非常有必要。因此，政府應對電子商務金融主體進行分層監(jiān)管，實施分級管理，清晰劃分不同監(jiān)管部門的監(jiān)管范圍，明確其監(jiān)管責任和義務，同時明確每層監(jiān)管對象的監(jiān)管政策和對應的監(jiān)管部門，避免監(jiān)管漏洞和監(jiān)管重復問題，進一步規(guī)范電商金融的發(fā)展。