我國金融機構對區塊鏈技術采納的影響因素研究

趙紫薇

區塊鏈日益成為全球關注的熱點前沿技術。它的本質是基于多種信息技術，重塑行業信任體系，減少行業內系統的維護成本。其中，區塊鏈技術比較適用于存在多方交易且信任基礎較弱的特定金融場景，如金融資產存儲、交易溯源、審計、國際交易、征信等。本文基于區塊鏈的技術特點，深入探究我國金融機構對新興的區塊鏈技術采納的影響因素，對于加快區塊鏈技術的應用與普及，推進我國區塊鏈金融生態的建設與發展尤為重要。同時，本文旨在為潛在的金融機構用戶提供參考，為政府機構提供未來推動區塊鏈應用的政策方向，以更高效地推動我國區塊鏈金融的建設。

一、區塊鏈技術概述

（一）區塊鏈概念

區塊鏈是一種鏈式數據結構，通過時間順序將數據區塊以單向相連的方式組合而成，基于共識算法保證區塊數據和交易數據的一致性，以密碼學方式保證數據安全的分布式賬本，提供了集體自治、公開透明、不易篡改、匿名可溯、連續永久、合法有效的交易記錄，通過代碼、協議、規則重新定義網絡中信用的生成方式。其核心價值在于實現了單個組織和個人能夠在沒有可信第三方干預和管理的情況下基于公開透明的規則按照自治的方式提高協作效率，為人們在互聯網上建立可信賴的契約關系提供了可靠便捷的方法。

（二）區塊鏈技術特征

1.去中介。區塊鏈通過密碼學、驗證等方式，為互不相識的雙方制造信任，所有節點之間可以在沒有信任基礎的網絡環境中，不依賴第三方中心平臺的信任背書，建立起新型信任關系，從而實現點對點價值傳遞。經過多年發展，目前互聯網正在由信息互聯網向“價值互聯網”“誠信互聯網”過渡。其可信任、去中介等特點，可有效降低經濟、社會交易和運行成本，使信任成為一種商品。

2.自治性。區塊鏈基于一致、公開、透明的規則，通過預先設定的程序自動運行，不存在中心化的中介機構和人為干預，使得對“人”的信任變為了對機器的信任，不會出現上有政策下有對策的現象，不僅能夠減少摩擦，而且能夠提高效率。

3.開放性。區塊鏈源代碼和交易數據對系統內的全部節點公開，每個節點都可以通過公開的接口查詢區塊鏈數據和開發相關應用，系統內信息高度透明，而每個節點都有相同的賬本，從而確保賬本記錄過程公開透明。

4.難以篡改。區塊鏈上數據永久存儲，通常只能從末端區塊添加數據，無法修改歷史數據。通過現代密碼技術以及時間戳保證數據的完整性，由哈希指針形成的單向鏈表使得試圖篡改某一個區塊的數據，其后續區塊的哈希值都會被影響到，區塊鏈的鏈就會斷掉，所以，區塊鏈難以更改。

5.安全性。去中心化的大賬本中每個節點都僅僅是系統的一部分，記錄著同樣的經過驗證的賬本（數據拷貝），擁有相等權利，共同維護系統中的數據，系統會按照多數人的意見決定賬本的內容，不受個別節點故障的影響，單個或少數節點對數據庫的修改是無效的，從而減少系統的惡性攻擊。

6.匿名性。因為系統自帶信任，無須公開真實身份，交易雙方利用一串長長的字符地址代表身份，從而將真實身份進行隱藏。通過技術手段，可實現可控匿名。

7.可追溯性。區塊鏈存儲了實時信息和歷史交易過程的額外溯源信息。同時，區塊鏈通過哈希函數的摘要將信息進行數字化的鏈接，通過線性鏈表的結構將不同區塊按交易時間順序連接起來，使得信息能夠保持完整性和可追溯性，保證信息傳遞過程不會失真。

二、區塊鏈在金融領域應用現狀

（一）區塊鏈作為比特幣底層技術引發關注

2008年11月，中本聰公開發表《比特幣：一種點對點的電子支付系統》白皮書，標志著比特幣概念的出現。2009年，中本聰將實現代碼進行公開，比特幣正式進入大眾視野，也帶來了人類對貨幣體系變革的思考。

伴隨著比特幣的快速發展，投資者投機趨向日益明顯，加上資源消耗過大、政府監管等多方面問題，比特幣的價格隨之經歷了大起大落。各國對于比特幣的態度也趨向消極，多國政府都禁止了比特幣在本國的交易。而區塊鏈作為比特幣的底層技術卻引起了極大的關注，被認為是人類社會的顛覆性技術。它的去中心化、不可篡改、可追溯性等優勢點燃了大眾對區塊鏈的熱情。學界和業界也都積極對區塊鏈技術進行探索，有望在社會多個領域進行應用，進一步推動數字經濟的發展。

（二）我國加緊布局“區塊鏈+金融”領域

目前，區塊鏈技術開始延伸到供應鏈、物聯網、公益、政務等實體經濟領域。它正與云計算、人工智能、大數據等新興技術一起推動未來信息化的變革。從目前區塊鏈應用情況來看，金融已逐漸成為區塊鏈技術應用探索的重點領域。區塊鏈技術優化金融服務的潛力已得到廣泛認可。區塊鏈的技術特性有助于改善傳統金融模式中的問題，重塑金融信任體系，對金融市場、金融機構及整個業態帶來重大影響。

近年來，我國對于區塊鏈行業的整體態度從2013年時的嚴厲監管逐步發展為2015—2017年時的積極應對繼而發展至目前在各行業積極推動區塊鏈的發展。2020—2022年，我國將區塊鏈寫入了《中華人民共和國國民經濟和社會發展第十四個五年規劃和2035年遠景目標綱要》和《“十四五”數字經濟發展規劃》，旨在推動區塊鏈與各行業的加速融合，加快產業數字化進程。同時，“區塊鏈+金融”已成為各地政府工作要點，促進區塊鏈與金融行業融合，推進區塊鏈技術創新與產業發展，這也將是各地政府未來布局的重點之一。

（三）我國金融機構積極探索區塊鏈應用

我國金融機構積極探索區塊鏈技術，加速布局區塊鏈金融和相關應用的落地。當前互聯網金融迅速發展，我國傳統金融機構在競爭中備受壓力。再加上用戶對數字化金融服務的需求不斷增加，傳統金融機構不得不直面數字信息化帶來的挑戰，對新型技術投入更大精力。而區塊鏈技術作為新一代的信息技術，在解決金融行業痛點上有著明顯的優勢，將帶給傳統金融機構在互聯網金融時代新的契機。在金融領域中，區塊鏈在數字貨幣、支付清算、數字票據、跨境支付、銀行征信管理和交易所證券管理等方面存在廣闊的應用前景。

三、我國金融機構采納區塊鏈技術的影響因素

（一）技術層面

金融機構對于區塊鏈技術的關注度較高，感知有用性、感知風險性和感知易用性是主要影響因素。其中，感知有用性的影響較大，這表明了金融機構對于區塊鏈技術優化公司業務、改善運營情況、增強企業競爭力和提高企業收益方面是比較認可的，從而影響了它們對于區塊鏈技術的采納意愿。感知風險也是金融機構考慮區塊鏈技術的另一個重要因素。由于金融行業對安全性的關注，新技術是否存在風險將直接影響金融機構的采納意愿。當金融機構采納一項新技術時，一旦技術安全出現問題，對企業甚至是整個金融業的打擊都是致命的。因此，金融機構對于區塊鏈技術的風險感知程度越高，采納區塊鏈技術的意愿越低。另外，感知易用性也是金融機構考慮采納區塊鏈技術的一個要素。金融機構對于新興技術采納要求實施簡單且操作和使用容易，金融機構對于區塊鏈技術存在的復雜性問題將會降低它們的采納意愿。

（二）組織層面

企業的信息基礎設施和高層管理的支持是主要的影響因素。企業現有的信息技術基礎設備和通信網絡將對金融機構采納區塊鏈技術產生一定的影響。具有較完善的信息基礎設施的企業對新技術的接納程度比較高，可以更快速、高效地將區塊鏈技術在企業內部進行大規模的應用，并拓展到企業的外部網絡中。因此，這類企業對于區塊鏈技術的采納意愿也較為強烈。另外一個重要的影響因素是高層管理的支持。對于金融機構而言，集權型的組織結構較為明顯，因此高層領導的意見在公司決定中起到了很重要的作用。因此，對于區塊鏈的采納，企業高層領導的支持將會產生重要影響。如果高層領導對區塊鏈技術較為看好，則會由上而下地推動相關項目的落地，公司員工也會容易達成一致全力落實相關項目，進而對于企業整體采納區塊鏈技術有著正向的影響。如果高層領導對于應用區塊鏈技術態度較為保守，則會導致公司整體采納區塊鏈技術意愿較低。

■遺世獨立｜付秀宏/攝

（三）環境層面

從環境層面來看，政府政策對于金融公司采納區塊鏈技術有著較大的影響。由于我國金融行業的一個重要特點就是政策導向明顯，政策上對于區塊鏈金融的推動將會直接影響金融機構的采納意愿。同時，我國金融行業監管較嚴格，行業協會或者上級主管單位在區塊鏈上的要求也將直接影響金融機構對于區塊鏈的采納意愿。

四、對策建議

區塊鏈技術憑借其在金融領域應用的天然優勢，受到金融機構的高度重視。基于我國金融機構采納區塊鏈技術的影響因素，區塊鏈技術開發商、金融機構和政府需共同努力，推動區塊鏈生態的健康有序發展。

（一）強化區塊鏈技術研發，提升風險防范能力

區塊鏈技術的感知有用性是金融機構采納區塊鏈技術的最顯著影響因素，這也就意味著金融機構十分看重區塊鏈技術是否對于企業的運營和發展有明顯的影響。因此，從區塊鏈技術開發商角度出發，應專注于增強區塊鏈技術在優化金融業務、改善運營、提高收益等方面的性能，推動技術的應用和落地。其次，金融機構還十分關注區塊鏈技術的易用性。因此，降低區塊鏈技術的實施和使用難度，減少相關壁壘，從技術根源解決金融機構的顧慮需要技術方重點關注。

同時，我國金融機構對于區塊鏈技術的采納也尤其關注風險問題。區塊鏈技術開發商需重視金融機構技術安全需求，提高加密技術。同時，加大對區塊鏈抵御攻擊的保護，減少數據被攻擊的風險。通過安全可信的技術支持，更好地發揮區塊鏈技術的優勢和價值，減少我國金融機構對區塊鏈技術安全性問題的顧慮。

（二）認清區塊鏈技術優勢，合理推動區塊鏈落地

從金融機構角度出發，應清楚地認識區塊鏈技術的優勢，并積極了解區塊鏈技術和自身企業業務的匹配情況，及時對區塊鏈技術進行布局。其中，高層領導對于區塊鏈的態度尤為重要。他們要積極了解區塊鏈技術，引導企業內不同部門共同學習，找到區塊鏈技術與企業對應的結合點，從而為企業創造競爭優勢，推動企業發展。

同時，企業的信息基礎設施對于區塊鏈技術的采納有一定的影響。因此，企業在采納區塊鏈技術之前，要對于企業的自身情況作出合理評估，依據自身的情況對區塊鏈技術的采納進行決策。如果企業的相關信息設施較差，那么區塊鏈技術在企業內根本無法進行實施和使用，貿然采納區塊鏈技術對企業的發展會產生負面作用。

（三）發揮政府主導作用，推動技術健康有序落地

我國金融業是對政策變動較為敏感的行業。我國金融機構對于區塊鏈在金融領域的政策較為關注，進而影響了它們采納區塊鏈技術的意愿。因此，政府在推動區塊鏈技術在金融行業的大規模應用上應發揮主導作用，積極與金融機構、區塊鏈技術開發商溝通，提出合理化的政策建議，推動區塊鏈金融的發展。同時，政府應對區塊鏈技術潛在的風險嚴格監管，對市場的區塊鏈項目進行嚴格審查，推動區塊鏈金融環境健康有序發展。