探討電力財務的預算管理和風險管理相關性

鞠秋萍 孫越 李明和

1.國網泰州供電公司 江蘇泰州 225300；2.南京南瑞信息通信科技有限公司 江蘇南京 210000

在社會因素的影響之下，電力企業的發展遇到了各種各樣的問題，如果想要電力企業成熟的發展，就需要不斷的創新和進步。風險管理也屬于預算管理之中，電力公司的運營是建立風險管理的基礎之上，整合財政金融的預算管理和風險管理，確保對金融風險的預防。電力企業受內部和外部因素的影響，在組織和運營中面臨很多風險，這些都直接或者間接的威脅著電力企業的組織利益[1]。面向風險的預測、分析、測定，積極制定相關解決風險、達到經濟利益最大化的對策，這就是風險管理。在信息技術的快速發展的背景之下，電在社會生產和生活中占有重要地位。對于電力企業來說，他們的目標是保證安全穩定的電源，實現企業的經濟和社會利益。因此，電力企業必須在自身發展的基礎上建立風險管理系統，以此為基礎，強化財務預算管理的實效性，促進日常發展的穩定性和正常化，建立長期戰略開發的基礎[2-3]。

1 電力企業預算管理與風險管理的內涵及意義

1.1 電力企業預算管理與風險管理的內涵

電力企業通過編制財務預算、完善內部控制、加強企業業績考核，保證完成年度經營目標即預算管理，預算管理實質上是企業為完成年度經營目標而采取一系列財務管理活動。預算管理貫穿于財務預算制定到財務預算執行結束，預算管理對電力企業保質保量的完成年度經營目標具有重要意義。電力企業在實際的生產生活中，會面臨許多風險，既有內部風險又有外部風險。如何識別這些風險，準確估測與評價風險程度，有效控制風險、化解風險即風險管理。回避風險、預防風險、自留風險、轉移風險是企業處理風險的四種方式。完善的風險管理可以為為企業生產經營活動提供安全保障，對提升企業的抗風險能力具有重要意義。

1.2 電力企業預算管理與風險管理的意義

預算管理更多的是一種預測行為，在企業日常的運營當中，不論是市場環境、市場競爭還是相關政策的變化，都會影響預算的順利執行，對企業的財務安全造成極大的影響；而對于企業來說，未雨綢繆地為可能發生的經營風險進行合理的控制，做好風險管理，是保證其發展戰略目標實現以及建立健全風險管理體系的必要補充[4]。因此，電力財務預算管理與風險管理，是監控電力企業投資、籌資的重要措施，他們圍繞“有效利用電力企業的流動資金”這一問題展開工作，二者的直接目的都是為了提升企業的經濟效益，雖然他們在工作手段上存在著一定的差異性，但是其總體目標是一致的，他們共同構成了企業的風險規避機制，是提升企業利潤、提高企業風險抵御能力和盈利能力的核心管理對策。因此，只有做到預算管理與風險管理的結合，才能更好地完善保障機制，促進電力企業社會效益、行業競爭力以及經營利潤的提升。對于企業來說，預測和掌握日常業務中潛在風險的方法，不僅是風險管理的工作目標，也是制定企業戰略的重要基準的方向性。只有將財務損失的風險控制在最小限度，通過回避，才能切實實現日常業務和戰略發展。因此，企業需要確立和改善金融風險管理系統，有效地優化企業價值和競爭優勢。對于企業來說，在日常業務中預測和把握潛在風險不僅是風險管理的工作目標，也是企業決策的重要基準[5]。只有將財務損失的風險控制在最小限度，通過回避，才能切實實現日常業務和戰略發展。

2 預算、風險管理與多變量風險預測在電力財務管理中的作用

2.1 預算管理在電力財務管理中的作用

預算管理是指在一定程度上。提高資源的利用率，通過預算來更好的交涉資本和資源。預算管理是非常適用于電力企業的，這樣能夠保證資金的安全。同時也能夠對項目整體的建設期和成本進行提前估算，防止偷工減料，工期過長等現象的發生。再過去，企業通過支出和利潤。進而對企業進行投資。現在通過預算管理，可以進行事先到資金籌措，將資金合理的利用，使資金達到最大的利用率，確保對企業產生最大的利益[6]。

2.2 風險管理在電力財務管理中的作用

風險管理是指對企業進行詳細的風險識別之后，確定所有可能給企業帶來風險的因素，通過采取一定措施，盡可能地規避風險。通過有效的風險管理，一方面可以提高了資金的安全性，另一方面可以減輕由突然風險引起的損失和傷害，這樣可以更好的為資金的安全性和運營提供更好的保證。電力公司往往伴隨著資本和人員的規定，而大量的人員和材料往往會使得企業面臨更多的風險。

2.3 風險預測在電力財務管理中的作用

風險預測在財務管理主要有兩種模型：

（1）多元線性判別模型：多元線性判別模型以多元統計為基礎，通過收集數據樣本建立判別函數和權健，并據此評價企業財務風險程度。與單變量模型相比增加了財務指標數量，使結果更具全面和科學性。其中最有代表性是“Z-Score”Altman（1968）首次采用多變量分析法對于企業財務風險進行分析和預測。模型通過判斷息稅前利潤、權益市值與總負債的比值、留存收益、銷售收人與總資產的比值和營運資金五個財務指標自變量的重要程度，為之賦予不同權重，據此建立Z-Score模型，除此還建立了含有7個財務指標自變量的Z-Score模型，是財務風險預測準確性得到提高[7]。

（2）人工神經網絡prophet分析模型：人工神經網絡prophet分析是通過電力企業自身財務數據、數據記憶、算法學習能力匯總和整合專家學者的意見和知識，利用較為模糊和非線性的數據得出較為綜合的結果。這一方法也擺脫了傳統模型的固有缺陷，通過模擬人腦進行財務風險評價。鄧文博和方長江（2013）通過分析神經網絡理論與模糊系統理論，結合企業實際情況建立了準確性較高且操作簡單的模糊神經網絡模型用以預測企業財務風險。

3 電力財務的預算管理和風險管理相關性

戰略開發目標是電力企業財政預算管理的核心。在生產和運營活動中，企業的預測和決策應該聚焦于戰略開發目標。所有活動的中心都是以戰略開發目標為基礎。本質上是資金流動性和電力企業收益性之間的關系。完善的預算管理可以及時向企業發出資金風險預警，為企業決策者制定對策提供基礎。預算管理是控制生產成本，改善電力企業經濟利益的重要管理手段。實現電力企業的程序性資金管理和指數分配合理化，有助于保障經濟利益自身標準的完成。預算管理可以為企業管理者提供決策參考，這有助于實現企業管理者的科學決策，提高電力企業的風險防范能力。預算管理和風險管理密切相關，可以說是共同促進，相互補充電力企業的健康穩定開發。

4 財務預算管理與風險管理中存在的問題

4.1 財務預算管理中的問題

電力公司財政預算管理的問題主要反映在以下方面:一方面是財政預算缺乏有效監督。由于財政管理不夠，一些政策決策者為了最大化經濟利益，制定了一些不合理的計劃，這些做法一定程度上很容易導致內部腐敗。例如，在預算申報過程中倘若夸大預算的話，會出現項目支出與預算支出相矛盾。

4.2 財務風險管理中的問題

由于電力企業的財務風險管理系統不完善，如果沒有完全的風險管理系統，資金運用不充分，很容易制定不恰當的流通計劃。電力事業的財務風險管理負責人不在。一般來說，其他部門的領導同時負責管理。分擔不明確的情況下，會導致很多腐敗事件，金融負責人通常不履行經濟管理責任，導致不完整的內部控制系統、監察業務的公平性和開放性不足等，給企業帶來很多問題，阻礙電力企業的經濟發展。

5 構建基于風險管理的電力財務預算體制

5.1 強化市場為導向的預算辦法

在預算制作過程中，預算是電力財政最基本的組成部分，主要反映在預測銷售和單價上。電力企業的銷售單價一般是相對固定。因此，在特定預算管理中，為了確保預測指標嚴密，必須確保地區電力消耗變動因素的變化趨勢，然后確立包含可能風險的市場預算方法。也就是說，為了使預算指標具有絕對的參考值，電力企業必須根據地區市場構建信息管理網絡，并進行實時改善工作，使各變動因素包含在預算計劃中。電力企業運營市場的發展前景是非常廣闊的，與此同時也面臨著如何去規避風險，如何運用合理的手段去開發等問題。我國也在十年前逐漸出臺了相關的法律法規，來幫助企業規避市場風險。但是隨著國家的發展，法律法規也需要適應時代的發展，運營環境也在不斷的變化。一個企業如果想要在壓力較大的市場競爭中，生存下來就必須擴大運營市場，調整電力企業預算管理和風險管理的相關管理方案。風險管理和預算管理兩者是相輔相成的。將風險管理完美的運用到預算管理之中，是兩者之間全面配合，提高綜合效益。

5.2 強化控制力與約束力

電力公司的預算管理的本質是，所有的經濟活動都需要基于戰略目的進行。在實際預算實施中，必須遵守項目戰略的實施，進一步改善企業的有效經營。因此，在基于風險管理構建財政預算制度的情況下，企業必須強化預算實施過程的管理能力和約束力。一般來說，單位都必須嚴格執行日常活動，并根據預算進行相關項目和活動。嚴格按照"季度保證和季度保證"的經營理念，以季度和月為單位制作滾動預算方式，每周設置預算執行分析會議。

5.3 改進預算方法的選擇

現在，大部分電力企業，由于其性質和以往的管理模式的影響，主要是基于將來的商業固定性，用預算方法使用固定預算和通常的預算，沒有考慮預算期間可能出現的風險。相對地，該方法根據電力企業的性質成本低。為了提高電力企業的預算精度，靈活的把他們和滾動預算的有機結合起來，這樣可以不斷優化企業的財務預算系統。其中，為了變動預算，大部分以企業業務變更水平作為參考依據，將電力生產成本一部分分成固定成本，另一方面分為變動成本，更新工作效果，明確反映。滾動預算最明顯的特征是預算期間必須以月為基礎。相對來說，這樣的方式可以提高他的完整性和持續性。通過定期調整預算和修訂，這樣可以更好地滿足實際需求。

5.4 構建預算為主導財務預警體系

對于電力企業來說，本質上是國有企業，隨著市場經濟的全面發展，正確的財務管理也是重要的金融工作內容，金融對象主要是現金和流動。從短期運營和開發的角度來看，電力企業的有效維護主要取決于現金支出的滿意度。早期警告的前提是企業利益的水平[8]。電力公司的日常業務比較穩定，應收賬款、應付賬款、庫存一般穩定，營業活動產生的凈現金流一般比凈利潤應該大。例如，如果賒賬款和庫存大幅減少，公司將表明其有良好的產品回扣、小產品回扣和較強的銷售能力。相反，如果由于營業活動而產生的現金流比純利潤少的話，投資者必須非常警惕。應收賬款賬目、應付賬款目、庫存賬目對公司的營業現金流有很大影響。3個項目的不平衡會引起企業危機。因此，這三個項目可以用作短期早期警告的警告源。只有在這三個項目的增量取得平衡的情況下，才能有效地回避風險。

6 結語

電力企業的預算管理和風險管理是電力公司資本監督過程中的兩個重要方面。只有通過完成上述兩個系統，我們才能降低電力企業的生產成本，最大化他們的利益，提高市場影響力。電力金融的預算管理和風險管理的聯系是密切相關的，在電力企業的財政收支和支出中發揮著重要作用。一定程度上加深對財政預算管理和風險管理的理解，不斷積累經驗，推進勘探，完成基金管理系統，及時應對財務管理的漏洞，才能使企業更好、更快地運營。為了在預算管理中做好工作，需要改善預算制度，改善監督體制，提高預算負責人的綜合素質。為了做好風險管理工作，需要建立企業的金融風險識別系統，改善風險處理機制和內部控制系統。只有注意財務預算管理和風險管理，經常實踐新的方法和方法，建立和改善財務管理系統，有效管理財務管理問題，企業才能持續改善經濟利益。