企業(yè)現(xiàn)金流量管理以及風(fēng)險(xiǎn)管控探究

王寧 沈陽(yáng)燃?xì)庥邢薰?/p>

引言：通俗地講，現(xiàn)金流量是企業(yè)在一個(gè)會(huì)計(jì)期間內(nèi)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)而產(chǎn)生的現(xiàn)金流入、流出的總量情況的總稱(chēng)。隨著我國(guó)改革開(kāi)放的持續(xù)深入，企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)也日益激烈，企業(yè)不僅要在業(yè)務(wù)上有所突破，同時(shí)更要有完善的財(cái)務(wù)管理體制來(lái)護(hù)航，而現(xiàn)金流量管理作為重要的財(cái)務(wù)管理工具，能促進(jìn)企業(yè)更有效穩(wěn)步的發(fā)展，因此加強(qiáng)企業(yè)現(xiàn)金流量管理具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

一、現(xiàn)金流量管理在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的重要性

第一，現(xiàn)金流量是企業(yè)財(cái)務(wù)管理的重要基礎(chǔ)條件。在企業(yè)開(kāi)展相應(yīng)的現(xiàn)金流量管理工作時(shí)，現(xiàn)金流量預(yù)算屬于一種非常重要的管理方式，同時(shí)在整個(gè)財(cái)務(wù)預(yù)算中占據(jù)著非常重要的地位，對(duì)于企業(yè)相關(guān)預(yù)算有著非常重要的作用。當(dāng)企業(yè)開(kāi)展各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)時(shí)，要想保證資金平衡性，對(duì)資金收支狀況進(jìn)行合理控制，現(xiàn)金流量屬于一項(xiàng)非常重要的參考依據(jù)；第二，現(xiàn)金流量是對(duì)企業(yè)價(jià)值進(jìn)行判斷的重要標(biāo)準(zhǔn)。在對(duì)企業(yè)價(jià)值進(jìn)行判定的過(guò)程中，其判定內(nèi)容主要指的是企業(yè)實(shí)際的盈利水平，通過(guò)對(duì)企業(yè)現(xiàn)金流量的準(zhǔn)確評(píng)估，可以對(duì)企業(yè)價(jià)值做出相應(yīng)的判斷。在企業(yè)實(shí)際的管理工作當(dāng)中，應(yīng)該站在企業(yè)實(shí)際發(fā)展角度上進(jìn)行深入分析，加強(qiáng)對(duì)負(fù)債表以及損益表的完善工作，也就是與企業(yè)目前的風(fēng)險(xiǎn)水平進(jìn)行有效融合，在此基礎(chǔ)上開(kāi)展現(xiàn)金流管理工作；第三，現(xiàn)金流量可以將企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況體現(xiàn)出來(lái)。通常情況下，企業(yè)現(xiàn)金流量是在財(cái)務(wù)收付實(shí)現(xiàn)制基礎(chǔ)上產(chǎn)生的，也就是當(dāng)企業(yè)財(cái)務(wù)政策發(fā)生相應(yīng)的變動(dòng)時(shí)，現(xiàn)金流量也不會(huì)因此受到太大的變化。企業(yè)通過(guò)開(kāi)展相應(yīng)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，可以將自身的價(jià)值作用充分體現(xiàn)出來(lái)，同樣，實(shí)際價(jià)值也可以通過(guò)現(xiàn)金流量反映出來(lái)。由此可以看出，在對(duì)企業(yè)實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況進(jìn)行判定時(shí)，現(xiàn)金流量屬于一項(xiàng)非常重要的參考信息。同時(shí)，加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)金流量的分析工作，可以在第一時(shí)間內(nèi)對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中存在的問(wèn)題進(jìn)行明確，這對(duì)于提升企業(yè)管理決策科學(xué)性有著非常重要的作用。

二、現(xiàn)金流量管理的特點(diǎn)

（1）具有實(shí)效性。現(xiàn)金流量管理是企業(yè)信息的重要反饋，企業(yè)現(xiàn)金流量是以財(cái)務(wù)收付實(shí)現(xiàn)編制的，在開(kāi)展各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)等方面得益于現(xiàn)金的支持，其管理活動(dòng)主要體現(xiàn)在企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的投資、籌集資金能力。現(xiàn)金流量管理是企業(yè)實(shí)現(xiàn)資金均衡、合理控制及營(yíng)運(yùn)能力的標(biāo)準(zhǔn)。因此現(xiàn)金流量管理為企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策提供了有利的參考數(shù)據(jù)。（2）具有客觀性。現(xiàn)金流量管理是企業(yè)預(yù)測(cè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的重要依據(jù)。通常企業(yè)經(jīng)營(yíng)者是從現(xiàn)金流量狀況的分析預(yù)測(cè)企業(yè)獲利能力、償債能力，客觀地判斷企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)大小及風(fēng)險(xiǎn)能力管控，使之有效的對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)警和管理。（3）具有科學(xué)性。現(xiàn)金流量管理是企業(yè)評(píng)估其價(jià)值的重要指標(biāo)。企業(yè)之間發(fā)生并購(gòu)、資產(chǎn)重組和股權(quán)交易等經(jīng)濟(jì)活動(dòng)時(shí)，企業(yè)盈利水平能力與現(xiàn)金流量狀況是密不可分的。因此加強(qiáng)現(xiàn)金流管理為企業(yè)提供更為有效的市場(chǎng)估值。

三、現(xiàn)金流量管理控制措施

（一）強(qiáng)化現(xiàn)金流量管理的認(rèn)識(shí)

在現(xiàn)代企業(yè)制度的管理中，企業(yè)管理層應(yīng)從思想上高度重視現(xiàn)金流量管理，樹(shù)立現(xiàn)金流管理在企業(yè)管理中的戰(zhàn)略地位，管理層應(yīng)將現(xiàn)金流量管理作為創(chuàng)新財(cái)務(wù)管理理念，也作為企業(yè)運(yùn)營(yíng)成果的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)。企業(yè)若要想長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，必須擁有足夠持續(xù)的現(xiàn)金流，企業(yè)現(xiàn)金流量的管理比企業(yè)利潤(rùn)還要重要。因此，一方面應(yīng)加強(qiáng)企業(yè)管理層對(duì)現(xiàn)金流量管理理念，結(jié)合企業(yè)自身經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)和業(yè)務(wù)需要，合理進(jìn)行現(xiàn)金流量的布局，制定細(xì)化的現(xiàn)金流量管理辦法;另一方面加強(qiáng)培養(yǎng)財(cái)務(wù)人員對(duì)現(xiàn)金流量管理的培訓(xùn)，提升財(cái)務(wù)管理水平，學(xué)習(xí)先進(jìn)管理模式和管理方法，落實(shí)現(xiàn)金流量管理的實(shí)踐，從而為企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理提供更為科學(xué)的決策依據(jù)。

（二）整合企業(yè)資金流量管理的機(jī)制

要進(jìn)行有效的管理，必須要有一個(gè)合理的管理制度，完善的現(xiàn)金流量管理制度需從以下三個(gè)方面入手:①對(duì)現(xiàn)金流量管理設(shè)立獨(dú)立的管理體系，使之不受其他管理部門(mén)的限制，成為一個(gè)獨(dú)立而完整的制度;②根據(jù)上年數(shù)據(jù)，做出現(xiàn)金流量的預(yù)算編制，預(yù)算對(duì)企業(yè)年度的經(jīng)營(yíng)管理有著重要的作用，對(duì)將要發(fā)生的事項(xiàng)有合理的預(yù)估，做出科學(xué)的分析，從而對(duì)生產(chǎn)結(jié)構(gòu)進(jìn)行及時(shí)的整合，對(duì)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)計(jì)劃提供有效的數(shù)據(jù)參考，充分地提高資金使用率;③對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行專(zhuān)項(xiàng)管理，應(yīng)收賬款管理作為現(xiàn)金流量管理的重要組成部分，是企業(yè)實(shí)現(xiàn)盈利的重要環(huán)節(jié)。銷(xiāo)售做得好，如果沒(méi)有后期應(yīng)收賬款的回收，所有都是空談。

（三）在績(jī)效考核評(píng)價(jià)指標(biāo)中納入現(xiàn)金流量管理

企業(yè)應(yīng)當(dāng)完善績(jī)效考核評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，在指標(biāo)體系中增加有關(guān)現(xiàn)金流量管理內(nèi)容，在對(duì)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、盈利目標(biāo)等進(jìn)行考核的同時(shí)，還需要重視應(yīng)收賬款方面、利潤(rùn)現(xiàn)金比率方面的考核，這些考核指標(biāo)可以提高企業(yè)管理者對(duì)于現(xiàn)金流量管理的重視度。績(jī)效考核評(píng)價(jià)指標(biāo)中的應(yīng)收賬款回收率越高則企業(yè)資金回籠越快，但是這并不代表一個(gè)好現(xiàn)象，因?yàn)橘Y金回籠速度快可能是付款條件較為嚴(yán)苛或者是經(jīng)營(yíng)方式傳統(tǒng)，這使得企業(yè)的生產(chǎn)銷(xiāo)售受到影響，長(zhǎng)時(shí)間保持這種狀態(tài)會(huì)使企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益降低。

結(jié)束語(yǔ)：綜上所述，公司應(yīng)結(jié)合自身經(jīng)營(yíng)情況及行業(yè)發(fā)展，合理制定現(xiàn)金比率及現(xiàn)金最佳持有量等相關(guān)指標(biāo)，并在考核評(píng)價(jià)中時(shí)時(shí)監(jiān)控重點(diǎn)考核，在發(fā)現(xiàn)現(xiàn)金流量管理中存在的不足和缺陷，及時(shí)反饋給相關(guān)部門(mén)，由其制定相應(yīng)的措施對(duì)現(xiàn)金流量管理進(jìn)行改進(jìn)優(yōu)化，保證現(xiàn)金流量管理發(fā)揮作用，并做好資金風(fēng)險(xiǎn)管控。