集團公司對子公司實施財務控制的策略探討

房國莉

（中國一重集團有限公司，黑龍江 齊齊哈爾 161042）

一、關于財務管控的概述

1.集團公司財務管控模式

財務管控實質上是一種偏向于分權的管理控制模式，集團的總部只負責其下屬子公司財務及資本運營方面的工作，以設定的財務指標對下屬子公司實行管理及考核，以追求業務的投資回報、優化投資業務結構、實現企業價值最大化為終極目標。集團總部通過對下屬子公司的財務控制以及法津、企業并購的方法完成對其子公司的管理，這種管控的模式一般不會對子公司的具體業務及經營管理造成影響，其一般沒有設立業務管理部門。這種模式適用于多類型的不相關產業下的投資運作。

2.集團公司財務控制的優勢

集團公司財務控制的優勢主要體現在以下幾個方面。一是集團總部和子公司之間的產權清晰，下屬子公司是具體獨立法人資格的經濟實體；二是集團總部的投資規劃較為靈活，其可以依據下屬子公司的實際發展情況作出增持或退出的決策，能夠有效地降低集團公司的經營風險；三是集團總部一般專注于宏觀控制與資本經營，以減少和子公司之間的經營矛盾。

3.集團公司財務控制的劣勢

集團公司財務控制的劣勢主要體現在兩個方面。一方面，集團公司對其下屬子公司的控制實現較弱，導致信息的反饋不夠及時；另一方面，集團公司與子公司在經營目標的確定上容易產生分歧。

二、實現集團公司對子公司財務控制應采取的措施

1.集團公司對子公司實行財務信息化的管理

（1）實行財務信息化管理的必要性。隨著我國社會的信息化程度不斷加深，集團公司在經營管理的過程中要實現可持續性的發展，必然要實行財務信息化的管理。實行信息化的財務管理模式能在最大程度上提升企業的集權管理質量，比如，可以提升財務人員所提供的財務數據質量；其次能夠優化集團公司的財務數據收集管理流程；并且也能提升集團公司的財務管理層對財務數據的管理效率；對企業集團管理層做出正確的經營決策也發揮著重要的作用，更為集團公司量身定制出經營發展目標提供了強有力的數據支撐。

（2）集團公司對子公司實施財務信息化的管理中所存在的問題。一是存在著財務數據容易滯后的問題，滯后的財務信息不利于實時性分析。這種集團公司中出現的財務信息傳遞不及時的現象將給公司帶來不利的影響，一方面，大多數的集團公司形成的規模較大，且其財務數據信息的傳遞所采用的是逐級遞交的方法，這種方法的特點就是耗時長；另一方面，大多數的集團公司在經營的過程中沒有規范財務數據遞交的時限，所以造成數據信息較滯后。二是財務數據的記錄不規范。集團公司的財務管理層對數據的整理效率與質量水平所依賴的基礎便是財務數據記錄的規范化。一方面，因為大多數的集團公司在經營過程中設立了較多的子公司，而各個子公司會根據自身的實際情況執行財務數據的記錄工作，這樣的模式容易造成記錄信息的不完整。比如，有的比較重視數據的生成時間，以及資金使用項目，數據產生時的業務經手人等方面的信息記錄，但是對數據變化產生的原因以及集團公司資源使用等方面的具體情況并沒有進行記錄，這直接導致了財務數據信息記錄不完整。另一方面，集團公司與下屬子公司未建立或完善統一的信息記錄標準。二是集團公司實行財務信息化管理的過程中未建立健全歷史數據資料庫。在現階段，大多數的集團公司不夠重視歷史數據資料庫的建立與完善。集團公司普遍規模較大，龐大的人員結構使得公司的財務管理層在復核財務人員提供的財務原始數據時能確認其真實性。三是集團公司實現財務信息共享化程度較低。實行財務信息共享管理模式是現代化的集團公司對子公司實施財務控制的重要手段，集團公司與下屬子公司可以根據共享信息平臺的數據分析結果，判斷其當前經營情況，與其他有業務關聯的子公司當前的經營情況，從而進行適時的調整以適應公司的整體發展。而集團公司在財務信息化的建設過程中之所以信息共享程度比較低，主要原因是集團公司過于注重自身的財務狀況，而沒有重視其下屬公司及部門的財務數據歸集情況。

（3）提升集團公司對子公司實施財務控制質量的途徑。在現階段信息化的時代背景下，實現集團公司對子公司的財務控制，并健全這種財務管理制度能有效地提升集團公司的財務管理水平。其實現信息化的財務控制手段主要可以從以下幾個方面進行考慮。一是可以提升公司的財務數據質量。集團公司在財務管理中提出信息化的要求，主要是以利用信息化的專業技術手段保證所提供財務數據的精確度，進而提升公司的財務管理質量。二是要優化集團公司的數據管理體系。這種措施在一定程度上能減少公司在財務管理的全過程中所承擔的過于冗雜的工作，進而有效地提升數據處理的效率與質量。三是要提升公司財務人員的信息化財務專業技能，以及提升財務部門管理人員的財務數據管理能力。在實現信息化的財務數據管理中，由上而下地提升公司財務部門隊伍的信息化專業能力能保障財務數據被有效、完整、快速地收集與整理。四是不斷地完善對財務信息的實時登記制度，解決公司信息傳遞滯后的問題。一方面要優化公司財務信息傳遞的流程；另一方面，要不斷完善集團公司進行財務數據登記的時限要求，即對集團公司下屬子公司及各個部門提交財務數據的時間進行規范化管理，以確保該信息的提供者可以在有效的時間內及時、完整地完成財務數據的傳遞。再者，集團公司在完善財務數據傳遞的時限要求的同時還應提高數據記錄的準確性，比如，集團公司可以要求其子公司以統一的財務數據記錄模板為依據，以實現母子公司之間的信息無縫鏈接。

2.提升集團公司資金管理水平，控制資金管理的風險

（1）集團公司實施資金集中管理的必要性。在現代化企業中，對資金進行集中管理的方式對企業實現戰略目標、順利開展投資運營活動起到了越來越重要的作用。在集團公司中對資金進行集中管理，一是可以提高公司的資金周轉率，現階段很多企業都開始依托于信息化技術平臺建立資金結算中心，可以使集團公司的資金結算功能得到大幅度的完善，且可以為下屬子公司提供高效而又安全的資金結算服務，對公司實現整體的資金運轉發揮了巨大的作用。二是可以提高集團公司資金的管理調度水平。對資金進行集中管理可以將子公司的資金納入公司進行整體性的統一規劃與管理、調度，從而實現集團公司資金整合及利用效率的有效優化，以及實現子公司資金管理的規范化，為集團的資金安全提供了保障。三是對資金進行集中管理，也是集團公司對子公司的資金使用情況進行監督管理的一個有效措施，其通過跨地域、跨主體、跨賬戶的資金集中管理方式，完成對子公司的銀行賬戶資金及有價票據流動情況的實時監控，在規范子公司資金使用行為的同時，還保障了公司的資金安全。四是對資金進行集中管理提高了資金的總量優勢。資金總量對現代集團公司的重要性不言而喻，在目前金融環境較復雜的形勢下，融資功能對公司的發展來說也越來越重要。對資金進行集中管理可以讓資金的總量實現最大化，增強公司的對外融資談判能力，一方面擴大資金的總量，另一方面能有效地減少融資的費用，從而最大限度地提升公司的經濟效益。

（2）集團公司對子公司實行資金集中管理存在的問題。一是對資金集中性管理的認識不深入。有很多子公司的管理層對資金的集中管理認識嚴重不足，其認為這種資金管理方式會對子公司的資金收付產生影響，不但將收支流程復雜化，還受到集團公司的監管，不利于子公司的資金運作，加上有的子公司獨立化，自負盈虧，對資金進行集中管理不利于公司經營管理目標的實現，因此對這種管理模式呈消極應對態度。二是對資金進行集中管理所建立的體系并不完善。缺乏健全的體系，對資金實行統一管理的平臺設計不科學，相關管理流程不規范，及相關責任的落實不到位，致使集團公司對資金實現統一管理難度增大。這些問題的出現嚴重影響了子公司的資金運作效率，降低了子公司參與的積極性與主動性。三是資金的統一管理還存多一些阻礙。目前大多數成立的子公司普遍開始實行獨立融資的政策，如果集團公司要進行資金的集中管理，那么對子公司的銀行賬戶進行統一監管是必然的，而根據銀行的監管要求，子公司的借款必須專款專用，這直接導致了集團公司在對資金的歸集過程中遇到了較大的阻礙。四是對資金進行集中管理的考核機制尚不完善。建立完善的考評機制對行集團公司實行資金集中管理來說非常重要，它是其實現資金統一監管的基礎，同時，在集團公司中實現資金集中管理離不開人的監督，這也促進了財務人員業務能力的加強，進而得以實現管理成效。而在現階段的集團公司中，仍有不少的公司尚未建立健全相關的考評機制，無法達到資金管理的目標。

（3）提高集團公司資金集中管理制度的水平。要提高資金管理的水平，首先應加強公司管理層對資金集中管理的認識，應統一公司資金管理流程及規范，積極督促各子公司參與到資金集中管理的全過程中，并且集團公司應經常性地開展宣講活動，將資金集中管理好處以及新模式的理念充分地滲透到各子公司的管理人員中，從整體上擴大資金總量，降低資金的使用成本，這樣才能使資金管理制度得以順利地開展。其次，要加強公司與銀行之間的合作，同時充分拓展公司的融資渠道。集團公司在實行資金集中管理的過程中要重視資金總量與集團信用資質產生的作用，通過實現與各金融機構之間的深度合作，盡最大可能爭取到金融機構總部的授信額度，將授信的額度優先安排到信用資質達標且迫切需要資金的子公司，這樣能在整體上提升集團公司的授信額度，并通過良性循環取得更多的融資機會，從而為子公司提供更多的融資渠道。再次，集團公司要不斷地對資金集中管理的考評機制進行完善。在資金的集中管理體系中，實現資金信息的跟蹤、收集、反饋、分析及考核、評估等是一個必不可少的過程，它不但使資金集中管理體系得到了優化，并且提升了資金集中管理的整體效益。比如，集團公司可以制定出資金預算，使用與子公司賬戶、資金歸集有關的定量、定性相結合的分析方式，及時性地發現問題，以制定出有針對性的調整方案并進行有效的整改。同時也要將相關的責任落實到人，做好考核與獎罰一體的措施，以便于資金集中管理優勢的充分發揮。

三、關于集團公司對子公司實施財務控制體系建設的思考

集團公司對下屬子公司實施財務控制的目的通常有兩方面。一方面是履行集團總部的監督控制職能，另一方面則是貫徹其管理意圖。實現集團公司財務控制目的的手段主要有三個，即：管財，管人，管賬，這三種方法也支撐起集團公司對子公司財務控制體系的建立。集團公司通過對財務管理集權的強化，實現財務工作效率的提升，經營成本的控制，以及經營管控能力的提升。

1. 管財

管財，即資金的集中管理。這對于大部分集團公司來說都能自覺做到。而規模較小的集團公司則采取收支兩條線的方式將下屬子公司的資金歸集到總部，以實現資金的集中。而大型的集團企業多數成立了獨立的財務公司。財務公司即服務于集團內部的銀行，其將企業集團所控制的子公司資金進行歸集，利用各子公司使用資金的時間差進行抽長補短，對資金進行調度使用。對資金實行集中管理有兩方面好處，一是可以強化監督管理，二是可以降低企業整體的資金成本以及提升企業的經濟效益。除了對資金進行集中管理，還可以做到資產的集中管理。比如，將企業集團內的資產進行統一調度，這可以提高資產使用效率。

2. 管賬

管賬，即建立財務共享服務中心。在現代化的企業集團中，企業一旦成立了新的子公司或者新收購了某子公司，財務部門實施的第一步工作即給該子公司換上集團總部所統一要求的軟件。包括在統一使用的財務軟件中進行賬務初始化，會計科目的統一化，包括統一執行公司的會計制度與財務流程。比如，華為公司的會計核算標準曾設定為四統一，即統一科目，統一編碼，統一制度，統一流程。這種從集團總部復制標準到子公司的方式即模板化輸出。這種標準化的做法，對實現企業集團統一的會計語言非常有效，得以保障集團財務管理工作的順利開展，提高財務部門的工作效率，這種方式也更容易實現集團公司對子公司的財務管控目的。在集團總部實現財務管理標準化的進程中，一個更先進的會計核算管理模式應運而生，即財務共享服務中心。財務共享中心在近年來才開始在國內企業流行。它可以使不同國家及地域的實體會計業務集中到共享服務中心進行記賬以及生成財務報告。這種模式的建立有著極大的好處，它保障了會計記錄以及會計報告的規范性、統一性，且節約了系統使用和人工使用成本。建立財務共享中心的實質其實是由集團總部把下屬子公司的賬務處理權力集中到總部，得以加強監督管理。實現財務共享中心的管理以后，會計核算從企業業務中完全地獨立出來，這與管理會計的職能完全地切割開來，從而實現會計的核算功能以及管理會計的服務功能。

3. 管人

管人，即集團公司對子公司財務人員的管理。集團公司財務部對子公司的財務人員進行管理通常有幾種方式。第一種是實行屬地管理原則。子公司的財務部門人員實行屬地管理。第二種是財務總監派遣制，這種模式最常見。第三種是由集團公司進行財務的垂直管理，集團公司財務部門對子公司財務部門實行直接管理原則。第四種是企業集團中只有集團公司才設財務部門，企業的所有財務人員實行集中性管理。以上四種管理模式，集團公司對下屬子公司下放的財務管理權限是由大到小進行遞增的，即體現了集團公司財務管理集權的程度。

四、結語

隨著經濟進入全球化的進程，信息也開始席卷全球。在現今互聯網的時代背景下，企業面臨的市場競爭也越來越激烈，尤其是規模更龐大、組織關系更復雜的集團型公司。集團型公司要實現持續性的經營發展，離不開高質量的財務管理水平。那么，如何加強集團公司對子公司的財務控制是集團型公司提升財務管理水平的一個重要影響因素。一方面，公司要加強集團公司信息化的財務管理體系建設，并加強財務人員的整體素質的提升；另一方面，集團公司對子公司實施資金的集中管理在公司的戰略規劃和投融資運營管理中所發揮的作用越來越顯著。集團公司除了要加強對資金管理模式的重視，也要不斷地針對公司的實際經營情況發現管理中存在的問題，并采取有效的措施督促資金管理體系的完善與優化，促使公司從全局的角度對資金實行集中性的管理，從而提升集團公司進行資金管理的效益。