金融“組合拳”助小微企業渡難關

◎ 文 《法人》全媒體記者 趙青

受新冠肺炎疫情影響，不少中小微企業經營發展受到影響。國家對此高度重視，多個部門近期出臺相關支持政策。其中，對中小微企業復工復產的金融支持在不斷加碼。

3 月1 日，銀保監會、人民銀行、國家發改委、工業和信息化部、財政部聯合印發《關于對中小微企業貸款實施臨時性延期還本付息的通知》（以下簡稱《通知》），要求對于2020年1 月25 日以來到期的困難中小微企業（含小微企業主、個體工商戶）貸款本金，以及2020 年1 月25 日至6 月30 日中小微企業須支付的貸款利息，銀行業金融機構應根據企業申請，給予一定期限的臨時性延期還本付息安排。還本付息日期最長可延至2020 年6 月30日，免收罰息。

這是繼國務院近日對外明確釋放“增加5000億元普惠性的再貸款、再貼現，市場化方式支持企業”和“提高小微企業的信用貸款和中長期貸款的比例，以及首貸率”政策信號之后，為支持中小微企業平穩渡過難關的又一重磅舉措。

金融服務政策密集出臺

1 月31 日，人民銀行、財政部等多部門聯合印發《關于進一步強化金融支持防控新型冠狀病毒感染肺炎疫情的通知》，提出加強制造業、小微企業、民營企業等重點領域信貸支持，保持貸款增速，切實落實綜合工資成本降低要求，增加制造業中長期貸款投放。

2 月初，在全國上下陸續迎來復工復產的同時，國務院常務會議決定推出一批支持疫情防控和相關行業企業的財稅金融政策，目的就是要確保企業尤其是中小微企業的流動資金鏈不斷裂。在金融支持企業方面，提出用好專項再貸款政策，支持銀行向重點醫療防控物資和生活必需品生產、運輸和銷售的重點企業包括小微企業，提供優惠利率貸款，由財政再給予一半的貼息，確保企業貸款利率低于1.6%。

在各類稅費減免政策和貼息貸款政策陸續下達實施的基礎上，2 月11 日召開的國務院常務會議再次提出，建立企業應對疫情專項幫扶機制，紓解企業特別是民營、小微企業困難。通過減免國有物業房租、下調貸款利率、延期還本付息、完善稅收減免政策等，實施臨時性支持措施。

2 月18 日的國務院常務會議出臺力度更大、針對性更強的階段性減免企業社保費和實施企業緩繳住房公積金政策，以減輕疫情對企業特別是中小微企業的影響，使企業恢復生產后有一個緩沖期。

2 月25 日，國務院常務會議在延付息、調利率方面再度發力，鼓勵金融機構對中小微企業貸款給予臨時性延期還本付息安排，并新增優惠利率貸款。

中國民生銀行首席分析師溫彬在接受《法人》記者采訪時表示，監管部門多維度的政策組合拳，實現對疫情防控重點企業以及中小微企業的精準支持，竭力緩解中小微企業當前面臨的各種困境。

精準施策助力中小微企業

在溫彬看來，此次《通知》再度推出臨時性延期還本付息政策，顯示出政策面加大對復工復產過程中難點痛點問題應對力度。

此外，《通知》還對湖北地區作出特殊安排：湖北地區各類企業（包括大型企業）都可以享受貸款臨時性延期還本付息政策；銀行業金融機構應為湖北地區配備專項信貸規模，實施內部資金轉移定價優惠，力爭2020 年普惠型小微企業綜合融資成本，較上年平均水平降低1個百分點以上。

《通知》指出，本政策強調精準支持，重點幫扶前期經營正常、受疫情影響遇到暫時困難、發展前景良好的中小微企業（含小微企業主、個體工商戶），不搞一刀切。

在監管政策方面，對于1 月25 日至6 月30 日期間實施臨時性延期還本付息的貸款，銀行業金融機構應堅持實質性風險判斷，不因疫情因素下調貸款風險分類，不影響企業征信記錄。企業復工復產后，經過一段時間的正常經營，如果這些企業仍不能按時正常還本付息，貸款該認定為不良的就要認定為不良。

在貨幣政策方面，人民銀行綜合運用公開市場操作、中期借貸便利、常備借貸便利、再貸款、再貼現等貨幣政策工具，保持流動性合理充裕，維持銀行負債端平穩接續。

在財政政策方面，各級財政部門對于國有控股和參股的銀行業金融機構2020 年的經營考核，應充分考慮應對疫情、服務中小微企業的特殊因素，給予合理評價。

專項再貸款政策向中小銀行傾斜

銀保監會最新統計數據顯示，截至2 月26日，銀行機構為抗擊疫情提供的信貸支持已經超過9535 億元。

作為支持中小微企業主力軍的中小銀行，在加大對企業紓困力度的同時，也承受了一定流動性和風險管控壓力，不少中小銀行期盼政策能夠給予他們更多支持，以幫助其緩解流動性緊張情況。

溫彬表示，在流動性支持方面，近期央行、銀保監會已釋放了持續加大對中小銀行政策支持的強烈信號。央行的專項再貸款政策，正進一步向中小銀行傾斜。央行在前期已專門安排3000 億元專項再貸款的基礎上，又增加再貸款、再貼現額度5000 億元，重點用于中小銀行加大對中小微企業信貸支持，來保證中小銀行流動性資金充裕。同時，下調支農、支小再貸款利率0.25 個百分點至2.5%。政策性銀行將增加3500 億元專項信貸額度，以優惠利率向民營、中小微企業發放。

溫彬說，按照銀行業嚴格的風控標準，無論什么原因，一旦出現還款逾期的情況，都會導致銀行不良貸款率上升。監管部門充分考慮疫情客觀影響，通過階段性的政策措施，包括對中小微企業貸款實施臨時性延期還本付息安排，適當提高不良貸款容忍度，符合當下逆周期調節的要求。

央行副行長劉國強亦表示，下一階段要根據銀行貸款增長需要，加大對中小銀行補資本方面的政策支持，提升銀行整體信貸投放能力，進一步促進實體經濟發展。