基于數據挖掘方法的公司財務報表分析模型分析

■唐昭君

（出光復合工程塑料（廣州）有限公司）

引 言

財務報表的分析模型是基于報表中的數據信息，按照不同數據代表含義、對企業運行狀況的評價作用、對管理質量的反映成效，構造出的一套實踐性信息分析框架。此外財務報表的分析模型中，也要按照企業今后的發展戰略與資源儲備，分析財務報表中覆蓋信息的整理方法，借由數學模型得到準確結果。

1 基于數據挖掘方法的企業財務報表分析模型項目

1.1 財務風險項

當前企業面臨的發展形勢錯綜復雜，且市場變化波譎云詭，企業為了確保財務安全，必須對企業內部現存的所有風險具有深入了解，因此建設的模型中，最基本的項目就是企業發展過程中含有的財務風險隱患。要求在風險項分析中，一方面要了解當前財務報表內部所含有的所有與資本相關信息，另一方面也要從中發掘出非資本的信息，前者包括企業的收入負債比、企業的債務結構、企業在一定時間段內取得的資金收益等，在取得了所有這類信息之后，根據財務管理的相關理論分析是否具有財務管理風險[1]。對于非財務性的信息，包括人員的創新能力、人員對于相關工作要求的踐行能力、人員對于管理制度的恪守能力等，推斷方法是，從財務報表中分析是否存在既成事實修改、工作問題修復類的支出，從財務報表反推所有人員當前的工作狀態。

1.2 發展質量分析

企業要了解當前的發展狀況并預測今后一段時間內的發展水平，要通過對報表內所有信息的了解，分析企業目前的發展質量，并且在找到問題的基礎上提出針對這類問題的解決方法。在分析的數據中，一方面了解企業在一段時間之后是否可取得足量的收益，或者分析這類收益是否和企業在企業戰略規劃過程設定的目標相同，如果發現兩者存在過大的偏差時，則可認為企業在運行過程出現了一些隱性問題，會導致企業方無法完全根據已經構造的工作標準提高收入。另一方面是根據當前的市場信息、產品信息以及企業的本身技術儲備信息等，綜合研究所投入的成本是否能夠讓企業獲得足量的回饋，如果發現可以得到足量收益，則可認為企業當前的發展質量可以貼合市場需求，但是如果發現這兩者間存在偏差時，則可認為企業目前的發展出現了管理性的問題。

1.3 信息分解項目

分析模型構造過程，要全面了解所有項目的專項分解層級，該過程要使用專業方法，在規劃了分解目標后，把所有信息以專業數據的方式被工作人員解讀。要求在處理過程，一方面要了解企業當前工作過程中的側重點，并且對這類側重點設置相對較大的權重，而對于其他類型的信息，則設置的權重可以相對較小。另一方面所有的項目本身必須要經過全面細致的分解，并且經過分解后的項目要具備全面性、完善性和科學性，只有所有的風險項目具有良好的使用效果、使用目的和使用標準時，才可認為企業目前通過對于財務報表中所有信息的收集和利用，可以取得更為專業精準的預測結果。

1.4 模型專項調整項目

在得到了模型的專業分析結果之后，要深度研究該模型的建設標準與工作方案，此時主要是落實現實發展數據和模型預測性數據的對比工作，可采用“逼近性”的處理方法調整該項模型。采用的方法是，構造所有業務的模塊化管理機制，且針對模塊設定權重，之后財務報表中展現所有模塊的財務數據，若發現依照現有的模型分析結果和財務報表數據不符，則找到偏差較大的模塊，并對模型中的模塊做進一步調整。

2 基于數據挖掘方法的企業財務報表分析模型建設

2.1 財務風險分析

要從企業當前的財務報表內分析企業在目前和今后一段時間內存在的市場運行風險以及財務風險，必須要根據財務系統內的相關管理工作標準和方法實現對所有信息的分析，只有在得到了所有分析結果后，才可以為后續的風險評級工作奠定基礎。

比如在某企業的運行過程，發現當前所存在的風險主要來源于債務風險，具體的表現是，企業持有的短期債務占比過高，已經占據企業所有債務比例的60%以上，如果在某一個時間段內，企業無法獲得足量的收入用于短期債務的償還或者利息的償還過程，企業很可能會出現資金鏈斷裂問題，通過對企業財務報表的分析，如果財務系統的工作人員發現企業目前出現了這一問題時，則需要立即把該信息向財務管理部門內的其他工作人員說明，尤其是向企業的決策層和管理層人員闡述。

如果要從宏觀角度直接建立風險防范模型，由于當前一段時間內企業財務風險凸顯，因此對分析模型中的所有信息中，針對風險項目的參數比重需要最高，此時才可以完全根據企業的發展質量和發展成果，設定專業的報表分析模型。

2.2 發展分析過程

企業當前和今后一段時間發展水平的預測過程中，一方面要根據最終取得的分析結果和預測結果，對所有職工的素質水平進行分析，另一方面要全面了解當前所取得的所有財務報表信息是否可以更好應用于對后續信息的協調過程，因此可以說，只有在取得了各類分析結果之后，才可以認為企業目前所取得的專業化工作成果本身具有更高的科學性。

例如企業發現在日常的工作階段，可以獲得較高的總收入，但是也會產生較高的成本，兩者之間具有顯著的線性相關關系，即“投入多少，產出多少”、“產出多少，收入多少”，這就會導致企業如果要發展新型的業務，在資金總量不變的情況下，原有項目的投入資本總量也會下降，這類參數下降時，就意味著企業無法將更多的資金應用于原有業務的保持、開展和維護過程，企業很可能在新型業務的開發過程以及原有業務保護過程中，兩者之間出現了顧此失彼的問題，這顯然不利于企業的穩定運營和發展。在模型的建設過程，必須要建立成本投入和企業收益方面的對接狀態模型，當然實際上并非所有的企業在這兩個參數期間都具有明顯的相關關系，這就要求財務系統的工作人員需要構造專業的數學模型，針對各類數據進行模擬整合，以分析當前所取得的所有信息結果和數據的分析結果是否具有完善性。

2.3 權重確定工作

在模型的構造過程，針對所有的被分析數據，必須會在其中加入一個權重參數，其可以用于評價所有分析項目本身的重要程度。權重的具體構造過程中，必須要根據這類信息的評價標準和所有模型的評價方法，實現對所有模型參數的記錄。前項工作是完全根據企業當前和今后一段時間內的發展重點和發展工作標準，實現對所有權重信息的合理加入，另一方面也要根據企業當前所產生的或者暴露出的所有財務管理問題，實現對各類信息的協調。

比如企業制定今后一段時間的工作標準是，要最大限度消除企業當前運行過程中所存在的財務風險，以防止資金鏈斷裂導致企業倒閉，同時又在此基礎上最大限度獲得收益，當此時向企業管理層下發的工作指標，針對各類風險的分析項目的權重，自然讓所有財務人員工作過程，按照新建設的財務管理標準，將不同的財務風險等級劃分為不同的層次，這一層次型階段會根據這類信息的處理和協調標準，綜合落實各類數據的后續規范性使用準則。對于收益方面所加入的權重可以相對較低，只不過該權重要在專項分析過程中得到全面展現，比如企業年終報表中所涵蓋的收入信息、運營信息和成本信息等，通過對所有這類信息的明確限定當前的工作方案。

2.4 模型優化工作

在模型建成之后，要根據該模型的具體操作方法、使用流程和使用目的，實現對各類信息的專業化調整，尤其是要做好數據的跟蹤和傳遞工作，才可以認為設定的管理體系本身具有更高的可靠度[2]。

比如在企業的實際運行過程中，通過對財務報表管理模型的建設，最終可以取得一個綜合評價所有重點分析信息的評價參數，而在該參數的后續使用中，要依托于當前取得的所有分析參數，對當前的這類信息做出進一步的填補。對于預測性的模型，比如預測企業今后一段時間內取得的收益模型，要在依托于現有數據的情況下得到一個初始結果，并且在后續發展中，分析預測的時間段之內，所取得的結果是否和取得的營業額相同，如果發現存在的差距過大，則需要進一步調整。

2.5 模型跟蹤調整

企業財務報表的分析模型中，會形成基于時間段性的成效機制，即長期的財務報表數據中，只能夠反映某個時間段內的財務狀況，意圖使用該模型預測企業的長遠發展數據顯然不現實，那么如何預測并識別該模型是否見效就成為了一個分析重點，可采用的方法是，構造針對該模型的專門性監管機制，同時尤其要分析在新的企業發展戰略下，原有的模型作用效能。

比如某企業原有的發展機制中，企業的核心目標是提高產品的市場占有率，則構造的模型中，針對市場擴展中的資本投入和投入資本的收益，總權重是0.5，此時在2年間取得了良好的發展效果。但是與此同時發現，和原有客戶的關系維持工作難度逐漸增加，原因是該產品已經逐漸不能順應新時期的技術標準與技術要求，所以企業立即轉變了工作重心，基于已經擴展了之后的市場，把企業的更多資源投入到產品研發過程與升級過程，此時要立即意識到原有的分析模型以及不適應新時期的企業戰略，同時在建設了新模型后，同時使用原有模型與新模型同時分析結果，得到這兩個模型的分析結果差值，并同時核算新戰略和原戰略視角下的運行結果差值，依托于實際發展情況研究模型的今后方案。

結 論

綜上所述，企業財務報表的分析模型建設過程中，需要分析的參數包括風險性參數、模型中的權重參數、運營能力的預測性參數等，在所有參數的取得階段，要從財務報表中取得信息。在具體的構造過程中，必須要根據各類數據所代表的含義和數據的協調方法整合所有資源，并且在后續的報表信息獲得過程，依托于當前所取得的所有信息驗證已經建立的模型。