淺析“銀稅互動”對小微信貸市場的影響

馮博陽

小微企業融資業務的開展需要大量的全局性的數據。小微企業的稅務活動產生了大量的數據。稅務數據作為小微企業的核心經營數據，具有相對真實可靠、分布廣泛的特點，在小微信貸，尤其是在新客戶畫像、信貸風險控制方面發揮越來越關鍵作用。

小微企業融資問題發展面臨業務可持續的問題：一是小微企業金融服務的對象一般具有財務不規范、抗風險能力弱等特點，金融機構必須要解決好其中風險控制的問題;二是對接受小微企業金融服務的群體要以較低的融資成本和良好的貸款便利性提供服務，以保證業務的持續性。因此找到成本較低風險可控的小微企業服務模式是解決小微企業融資難持續發展的關鍵問題。

“銀稅互動”依托金融科技手段轉變了傳統業態模式，創新金融產品與服務模式，改善小微企業客戶體驗、提升服務效率、降低交易成本，從而增強了小微企業金融服務的可持續性。

一、豐富信息來源，強化風險控制

加強小微企業信貸風險控制是小微信貸業務中的重點和難點，只有能夠控制好小微企業信貸風險問題，保證金融機構業務模式的營利性，才能夠解決金融機構的后顧之憂，進一步根本性的解決小微企業融資難的問題。“銀稅互動”的出現提出了的小微企業風險控制的新手段，有效降低了小微企業的信貸業務風險，主要體現在：

（一）以積極的風險控制策略替代消極的小微企業風險策略

在信息不對稱的小微企業信貸環境中，信貸風險難以預測，傳統模式下依賴財務報表分析的內部信用等級評定的商業銀行趨向于部分放棄小微企業貸款業務。金融機構或轉而尋求外部征信、增信和評級機構。受限于外部征信機構信息有限、外部評級機構公信力不足、外部增信機構自身實力不高，此舉未能有效的控制小微企業的融資風險，還額外增加了小微企業的融資成本。

“銀稅互動”為商業銀行提供了一套真實、有效的小微企業的納稅信息和信用記錄，通過標準化、多維度的客戶畫像可以實現對小微企業定期信用診斷、風險預警，擺脫了對傳統金融機構基于高成本人力或不真實財務報表獲取信息的風險控制模式。

（二）應用大數定律降低小微企業信貸風險

傳統小微企業融資模式下，由于信息的不對稱，金融機構一是要求小微企業提供足額的抵質押擔保，二是收取較高的貸款利率來降低小微企業風險。伴隨“銀稅互動”數據平臺的建立，合作平臺的專線建立使得企業信用信息的傳輸越發簡易快捷。當平臺積累的信息量足夠多、企業信用數據足夠大時，按照大數定律所開展的信用分析就能貼近真實，以數據模型控制小微企業融資風險將有可能成為現實。長此發展，當商業銀行等金融機構擁有充分信息判決小微企業的信用風險時，足額抵質押的擔保方式將不再是信貸業務的必須品，綜合信貸成本也終將回歸正常水平。

二、健全市場信息，降低運營成本

隨著“銀稅互動”的深入發展和推動，小微企業金融服務供應商可以在線連接極為廣泛的良好納稅記錄的小微企業和個體工商戶，降低了獲客成本;“銀稅互動”線上平臺幫助了小微企業在貸款申請業務環節、甚至全流程的線上辦理，降低了人工成本與作業成本;“銀稅互動”通過豐富了金融機構風控手段從而有效降低了風險成本。

（一）拓展小微企業融資渠道

“銀稅互動”帶來的海量企業納稅數據的開放與互聯網技術相結合顛覆了傳統銀行線下獲客的小微企業服務的渠道，使得金融機構可以通過無所不在的互聯網絡快速觸達誠信納稅的小微企業，大幅增加了小微企業金融服務有效面積。

（二）降低小微金融風險控制成本

“銀稅互動”中稅務平臺積累了海量多維度的小微企業財務數據，金融機構可以通過大數據、云計算等數字技術開展應用整合，為小微企業開展大數據“畫像”，相比過去依靠不真實的財務報表、不完整的信用信息能夠更加真實的還原小微企業服務對象的財務情況和信用狀況，緩解因信用信息缺乏產生的信息不對稱的難題。

三、建立小微企業信用約束機制

“銀稅互動”借助企業納稅信用等級評定結果和納稅申報信息為商業銀行向企業授信提供信息支持，將企業納稅行為與融資行為相捆綁，提升了納稅行為約束力，樹立依法納稅、納稅光榮的價值導向。通過企業財務報表及相應營收情況的納稅記錄可以識別貸款資金的可能流向，將原本更多依賴小微企業主個人信用實現的約定條款，例如貸款資金流向，直接以通過企業財務納稅的現金流報表展開跟蹤，并通過納稅報表與貸款申請相核對，這是通過數據保障了契約的履約，豐富了社會的信用約束機制。

綜上可見，“銀稅互動”基于大數據應用的金融科技產業，正在發揮出無窮的潛力，憑借互聯網技術建立嶄新的業務渠道，突破束縛已久的小微企業融資的信息壁壘與成本枷鎖，形成了扭轉信貸資源分配的結構不均衡的新興力量。

（作者單位：中國建設銀行深圳市分行）