我國(guó)商業(yè)銀行貸款集中現(xiàn)象的機(jī)理研究

摘要：通過(guò)對(duì)我國(guó)三類(lèi)樣本銀行的數(shù)據(jù)處理，得出客戶、行業(yè)、地區(qū)三個(gè)角度的貸款集中度，并剖析這種現(xiàn)狀產(chǎn)生的原因，并從不同類(lèi)型客戶違約風(fēng)險(xiǎn)、不同行業(yè)發(fā)展周期、不同地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度三個(gè)角度對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行貸款集中現(xiàn)象的機(jī)理進(jìn)行了研究。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行貸款集中不良貸款率

一、我國(guó)商業(yè)銀行貸款集中現(xiàn)狀分析

1.客戶角度的貸款集中度特點(diǎn)

（1）部分銀行客戶集中度水平較高，仍有下降空間

大部分銀行近三年的最大客戶貸款比例都控制在5%以下，在五家大型國(guó)有商業(yè)銀行中，農(nóng)業(yè)銀行的最大客戶貸款比例最為突出，可能是由于農(nóng)業(yè)銀行在2016年有一系列國(guó)家重點(diǎn)項(xiàng)目在大客戶群體中展開(kāi)，這也體現(xiàn)出農(nóng)業(yè)銀行擁有著質(zhì)量?jī)?yōu)良的客戶來(lái)源;在股份制商業(yè)銀行中，整體上最大客戶貸款比例的數(shù)值較小，其中平安銀行的數(shù)值相對(duì)較為突出，表明股份制商業(yè)銀行在規(guī)避單個(gè)客戶違約風(fēng)險(xiǎn)方面表現(xiàn)較好;在城市商業(yè)銀行中，所選的三大樣本銀行的指標(biāo)也比較合理。

大部分銀行近三年的前十大客戶貸款比例都控制在10%到20%的范圍內(nèi)，其中，平安銀行和北京銀行的前十大客戶貸款比例較為突出，在對(duì)客戶的集中授信風(fēng)險(xiǎn)的防范方面應(yīng)進(jìn)一步加強(qiáng)。

（2）客戶集中度整體呈下降趨勢(shì)

這16家銀行的前十大客戶貸款比例整體上呈現(xiàn)逐年下降的趨勢(shì)，在三種類(lèi)型商業(yè)銀行中，國(guó)有大型商業(yè)銀行的客戶集中度相對(duì)較低，可能由于大型國(guó)有商業(yè)銀行的對(duì)客戶集中授信風(fēng)險(xiǎn)的防范管理能力較強(qiáng);城市商業(yè)銀行的客戶集中度最高，尤其是北京銀行，部分年份的數(shù)值達(dá)到40%左右，高于商業(yè)銀行整體一般水平。

2.行業(yè)角度的貸款集中度特點(diǎn)

（1）貸款在行業(yè)領(lǐng)域的分布趨同化

通過(guò)查找我國(guó)16家上市商業(yè)銀行2010—2017年年報(bào)中貸款行業(yè)分布數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，各大商業(yè)銀行貸款的行業(yè)分布趨于相同，這可能是行業(yè)性質(zhì)、行業(yè)發(fā)展前景、國(guó)家政策的引導(dǎo)、商業(yè)銀行的信貸追隨行為等多方面的原因造成。

（2）制造業(yè)、房地產(chǎn)等行業(yè)集中現(xiàn)象更為明顯

通過(guò)16家商業(yè)銀行2010—2017年報(bào)中公布的各銀行在主要行業(yè)的貸款投放量可以計(jì)算得出各行業(yè)貸款投放占比，可以發(fā)現(xiàn)，制造業(yè)、房地產(chǎn)等行業(yè)集中現(xiàn)象更為明顯。

從時(shí)間上來(lái)看，多數(shù)銀行貸款在制造業(yè)的投放占比由20%左右下降到10%左右，這是因?yàn)橹圃鞓I(yè)經(jīng)過(guò)數(shù)年的發(fā)展，出現(xiàn)了產(chǎn)能過(guò)剩的問(wèn)題，資金周轉(zhuǎn)不暢，違約現(xiàn)象頻發(fā)，同時(shí)也促使商業(yè)銀行提高風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，降低對(duì)制造業(yè)的貸款投放。

從時(shí)間上來(lái)看，多數(shù)銀行貸款在房地產(chǎn)業(yè)的投放占比緩慢下降，但絕對(duì)值依然較大。為應(yīng)對(duì)2008年金融危機(jī)，我國(guó)采取了適度寬松的貨幣政策和積極的財(cái)政政策，房地產(chǎn)政策方面，對(duì)個(gè)人購(gòu)二套普通自住房貸款予以放寬。商業(yè)銀行對(duì)房地產(chǎn)行業(yè)貸款投放增加，“炒房”現(xiàn)象愈演愈烈，隨后國(guó)家出臺(tái)一系列房地產(chǎn)調(diào)控政策，抑制了一部分房地產(chǎn)需求，為防止房地產(chǎn)行業(yè)潛在風(fēng)險(xiǎn)給商業(yè)銀行資產(chǎn)質(zhì)量的劣變埋下禍根，我國(guó)商業(yè)銀行在房地產(chǎn)行業(yè)的貸款投放得到了一定控制。

（3）壟斷行業(yè)的貸款更多來(lái)自于國(guó)有商業(yè)銀行

一些壟斷行業(yè)，如交通運(yùn)輸、倉(cāng)儲(chǔ)和郵政業(yè)，貸款來(lái)源更多來(lái)自于國(guó)有商業(yè)銀行。在這一行業(yè)的貸款投放占比中，國(guó)有銀行更高，這種現(xiàn)象一方面是因?yàn)閲?guó)有商業(yè)銀行資金實(shí)力雄厚，可以滿足壟斷性行業(yè)大規(guī)模發(fā)展的需求，另一方面是因?yàn)閴艛嘈袠I(yè)一般也具有國(guó)有性質(zhì)，二者具有密不可分的聯(lián)系。

3.地區(qū)角度的貸款集中度特點(diǎn)

（1）信貸資源在區(qū)域間配置不均

我國(guó)信貸資源在區(qū)域間配置不均，東部經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)貸款投放占比仍居于主導(dǎo)地位，中西部欠發(fā)達(dá)地區(qū)貸款投放占比緩慢增加。這是因?yàn)闁|部地區(qū)自然條件優(yōu)越、交通便捷、高素質(zhì)人才眾多，第二、三產(chǎn)業(yè)興盛，對(duì)外開(kāi)放水平較高，經(jīng)濟(jì)發(fā)展迅速，使得大型工業(yè)企業(yè)、高新技術(shù)企業(yè)聚集于此，并吸引了眾多優(yōu)質(zhì)的中小企業(yè)來(lái)此發(fā)展，相應(yīng)地，金融機(jī)構(gòu)也傾向于分布在金融發(fā)展水平更高的東部地區(qū)。

（2）城市商業(yè)銀行地區(qū)貸款集中度區(qū)域性特征突出

我國(guó)城市商業(yè)銀行最初有著特殊的定位——為中小企業(yè)提供金融支持，為地方經(jīng)濟(jì)搭橋鋪路，當(dāng)?shù)卣矔?huì)鼓勵(lì)城市商業(yè)銀行對(duì)本地企業(yè)實(shí)行優(yōu)惠的貸款政策，因此，城市商業(yè)銀行的貸款投向主要是本區(qū)域內(nèi)，自然導(dǎo)致城市商業(yè)銀行地區(qū)貸款集中度較國(guó)有銀行和股份制銀行較高的現(xiàn)象。

二、商業(yè)銀行貸款集中度對(duì)不良貸款影響的機(jī)理分析

1.客戶貸款集中度對(duì)不良貸款的影響

審查客戶貸款集中度時(shí)，不僅要考慮客戶經(jīng)營(yíng)管理水平的高低、是否有重大事故影響客戶盈利水平、客戶所處區(qū)域的經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r和貸款投向行業(yè)，還要考慮到原料價(jià)格變化、國(guó)內(nèi)政策變化、國(guó)際政治形勢(shì)和潛在不利因素的變化等。這些因素中只要有一個(gè)發(fā)生消極變化，都可能會(huì)引起商業(yè)銀行資產(chǎn)質(zhì)量的惡變。對(duì)微觀客戶財(cái)務(wù)狀況的審查比較復(fù)雜，商業(yè)銀行對(duì)此監(jiān)管的難度進(jìn)一步上升。因此，客戶貸款集中在財(cái)務(wù)狀況優(yōu)良的大企業(yè)有利于降低商業(yè)銀行的信貸風(fēng)險(xiǎn)。

2.行業(yè)貸款集中度對(duì)不良貸款的影響

商業(yè)銀行判斷某幾個(gè)行業(yè)具有發(fā)展前景、未來(lái)盈利能力較強(qiáng)，便會(huì)把貸款投向這幾個(gè)行業(yè)。這本來(lái)是商業(yè)銀行按照利益最大化原則做出的理性經(jīng)營(yíng)行為，然而一旦若干個(gè)商業(yè)銀行做出同樣判斷時(shí)，便會(huì)由個(gè)體理性演變成集體不理性。這些行業(yè)所籌集的貸款供過(guò)于求，會(huì)造成資金的使用效率低下，使之前被認(rèn)為具有投資前景的行業(yè)失去吸引力。

通常而言，當(dāng)商業(yè)銀行的貸款投放行業(yè)過(guò)于集中時(shí)，即：大部分貸款資金集中于少數(shù)幾個(gè)行業(yè)，商業(yè)銀行無(wú)法有效規(guī)避行業(yè)興衰帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，也會(huì)失去投資新興產(chǎn)業(yè)的機(jī)會(huì)。根據(jù)行業(yè)生命周期理論，不同行業(yè)的公司即使處于某一發(fā)展時(shí)期，其面臨的風(fēng)險(xiǎn)和收益率不盡相同;相同行業(yè)的公司若處在不同的發(fā)展時(shí)期，其面臨的風(fēng)險(xiǎn)和收益水平也不一樣。當(dāng)貸款行業(yè)處在繁榮期時(shí)，商業(yè)銀行可以獲得較大的收益，而貸款行業(yè)處在衰退期會(huì)增加壞賬的可能性。

除了貸款行業(yè)所處的生命周期，國(guó)家宏觀政策的調(diào)控也會(huì)通過(guò)貸款行業(yè)集中度對(duì)商業(yè)銀行不良貸款率產(chǎn)生影響。當(dāng)有意扶持某些行業(yè)時(shí)，政府會(huì)提供各種優(yōu)惠政策鼓勵(lì)企業(yè)對(duì)其投資，商業(yè)銀行也會(huì)向這些行業(yè)投放大量的信貸資金，這些行業(yè)貸款集中度迅速提高。商業(yè)銀行為了爭(zhēng)取對(duì)這些行業(yè)貸放資金，可能會(huì)進(jìn)行不正常競(jìng)爭(zhēng)，盈利空間被壓縮，承受的風(fēng)險(xiǎn)也提高;當(dāng)政府抑制某些行業(yè)的發(fā)展，這些行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力下降，發(fā)展受阻，償還貸款的能力變差，甚至影響其在商業(yè)銀行貸款中的貸款類(lèi)型。

3.地區(qū)貸款集中度對(duì)不良貸款的影響

發(fā)達(dá)地區(qū)經(jīng)濟(jì)金融水平較高、大型企業(yè)較多、融資能力較強(qiáng)、交易和監(jiān)管成本較低，因此整體信貸環(huán)境較好，投資的安全性較高。欠發(fā)達(dá)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展比較滯后，基礎(chǔ)設(shè)施有待完善，人才科技等軟實(shí)力落后，相應(yīng)交易成本較高，因此整體信貸環(huán)境較差，投資的安全性有待提高。

如今，銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)主體逐漸多元化導(dǎo)致競(jìng)爭(zhēng)激烈，各銀行為了擴(kuò)大業(yè)務(wù)范圍，提高市場(chǎng)占有率，開(kāi)始在經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)布局，希望獲得先動(dòng)優(yōu)勢(shì)。然而欠發(fā)達(dá)地區(qū)前期投入巨大，會(huì)削弱銀行的盈利水平，降低其抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。但地理位置因素會(huì)導(dǎo)致信息不對(duì)稱(chēng)，對(duì)商業(yè)銀行的后續(xù)管理帶來(lái)不便。根據(jù)信息不對(duì)稱(chēng)理論，地區(qū)貸款集中度的升高能夠降低商業(yè)銀行的貸前審查和貸后檢查所花費(fèi)的成本，進(jìn)而提高資金的使用效率，有助于優(yōu)化銀行資產(chǎn)質(zhì)量。

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作者簡(jiǎn)介：常瑜開(kāi)（1993—），女，山西財(cái)經(jīng)大學(xué)2016（金融學(xué)）學(xué)術(shù)碩士研究生，研究方向：金融投資與風(fēng)險(xiǎn)管理.