人身保險市場SCP分析

(天津工業大學經濟與管理學院 天津 300387)

一、引言

自1982年壽險業復業以來，我國人身保險產品種類日益豐富，險種結構不斷得到完善。人身保險行業在最初只有人身險和意外險，經過30多年的快速發展，現在已發展成為集合人壽保險、意外傷害險、健康保險、年金保險等品種齊全的行業。2017年，人身險保費收入已經位列世界第三名，并且發展勢頭強勁，有待得到進一步提升。

雖然人身保險業已經取得了有目共睹的成績，但是其市場結構仍存在一定的問題，限制了其創新活力和長遠的健康發展。苗子凱(2016)在對保險業的研究中發現，我國保險業為寡占型市場結構，尤其是在壽險業，寡占現象十分明顯。楊文慧(2019)研究發現構成進入保險業壁壘的主要因素是政策法律制度。李鑫(2008)研究發現，我國保險險種結構單一，產品同構嚴重。楊陽(2017)研究發現，我國當前保險密度與保險深度與國際水平相比還有巨大差距。曾欣喻(2017)研究發現，我國保險業的盈利水平較低，資源配置效率低下。因而本文就市場結構、市場行為、市場績效等方面對人身保險市場的發展狀況做出研究探討。

二、市場結構分析

(一)市場集中度

按照2018年保費收入劃分人身保險機構的企業規模，排名如表1所示。

表1 2018年我國保險業企業規模情況

數據來源：銀保監會。

1.絕對集中度指標

人身保險行業內規模前四或前八企業的有關數值X占整個市場或行業的份額(X表示企業的產量、產值、銷售額等)。

根據銀保監會提供的數據，我國人身險原保費收入為241 343 277.34萬元，根據公式計算得出CR4=55.63%，CR8=74.57%。

根據貝恩的市場結構分類，我國人身保險市場屬于寡占III型；按照植草益的市場結構分類，市場集中度也比較高，屬于中高度寡占。

2.HHI指標

HHI指標又稱赫芬達爾-赫希曼指數，人身保險市場上所有保險公司所占的市場份額的平方和，人身保險市場上所有保險公司的規模的信息都反映在該指數中，較為靈敏地反映不同規模的企業之間差距的大小。

通過測算得出，我國人身保險市場HHI=0.107 82，屬于寡占型。

3.結論

以上兩種方法得出的結論大體一致，可以認為，人身保險市場目前的市場集中度較高，為中高度寡占。

(二)產品差異化

人身保險行業是一個服務性很強的行業，其產品的差異化主要體現在服務的延伸上，比如，對于不同的人群提供定期健康檢查、家庭醫生、風險咨詢等服務。

另外，保險業的產品差異化往往體現在品牌差異化、促銷渠道差異化。我們所熟知的中國人壽、中國平安、太平洋保險等幾大品牌，它們除常見的電視廣告外，往往還會在某些固定場所做大型的廣告牌或標志來打廣告。比如，火車站候車廳，這種場所有相對較大的廣告面積和密集的人群，因而比較適合保險產品的營銷。

相對來說,保險產品的客觀差異較小，大多由保險條款本身的差異化程度決定,但是由于產品條款與費率管制過于嚴格、金融體系結構不健全、市場競爭不充分等原因，保險條款的差異化受到限制，出現了趨同的現象。

(三)進入和退出壁壘

1.進入壁壘

不可否認，先進入保險市場的保險公司在多年的發展中形成了一定的規模，獲得了規模經濟效益，形成了對潛在進入企業的絕對成本優勢。同時，由于先行優勢，造成了品牌的差異化，獲得了忠實的消費者偏好。但是，最主要的進入壁壘在于政策法律方面，包括我國法令所設立的許可證要求、資金門檻限制、組織形式限制等。

2.退出壁壘

人身保險行業的退出壁壘主要是沉沒成本壁壘和政策法律制度壁壘，其中政策法令是最主要的構成因素。一方面，保險企業的固定資產比例相對于其他行業來說比較小，同時其大部分資產具有非專用性，流動性強、易轉讓的特點，所以從這方面來看沉沒成本壁壘較低。另一方面，保險企業退出市場會產生巨大的經濟負外部性，所以我國對于人身保險公司的退出制定了非常嚴格的法律條文，形成較高的政策壁壘。

三、市場行為分析

(一)價格行為

由于費率管制，我國人身保險產品的價格受到銀保監會的嚴格監管，不能進行自由定價。于此同時，不同人身保險公司的產品條款大體趨同，主體差異化不大，因而互相之間有著高度替代關系，產品定價呈現出趨同性的特點，屬于協同定價。從這一方面來看，人身保險市場上一般不會出現較為激烈的價格競爭行為，但這同時促進了人身保險市場不正當商業競爭行為的出現。比如，保險公司會在一定程度上提高手續費的比例來增加收入渠道，或者擴大保障范圍增加承保責任，又或者實行多退保費等。

(二)非價格行為

人身保險行業不能進行惡劣的價格競爭，因而其非價格行為成為市場行為的重要組成部分，包括以產品創新為主的兼并與重組、廣告等行為。

四、市場績效分析

(一)產業的資源配置效率

2019年6月，排名比較靠前的人身保險企業的凈資產收益率都較低，中國平安的凈資產收益率為16.3%，新華保險為14.59%，中國人壽11.14%，中國太保為10.1%。這種低收益率現象反映了人壽保險產業內部資源配置的低效率，人壽保險公司的規模優勢及寡占優勢使其在一定程度上喪失了創新活力和尋求成本最小化的動力，企業內部溝通的低效率更加大了企業的經營成本，出現了X非效率。

(二)產業的規模結構效率

健康險保費近年在整個行業高歌猛進的情況下出現迅猛增長，其保費收入多年以來呈上漲態勢。2000—2017年，人身保險保費收入只增不減，增速維持高位，年均復合增速超過20%。但目前，我國人身保險業的保險深度和保險密度仍然處于較低的水平，我國的人身保險市場未得到充分的發展，行業規模有待進一步提高。

(三)產業技術進步與產品創新

規模無論大小的企業均在產品創新上投入大量的精力，大企業的產品創新使市場集中度進一步提高，小企業的產品創新使市場更加分散。目前，兩者勢均力敵，難分勝負，但小企業的創新動力更強一些。大企業為尋求更高的市場占有率和支配力，不斷進行技術研發以進行產品創新；小企業為維持生存、擴大影響力，也會不斷增加技術研發的投入以進行產品創新。二者在實現產品創新的過程中也加快了技術進步的進程。

五、結論

通過本文的研究，得出以下結論。

我國人身保險市場主體數量少，寡占型的市場結構不利于有效競爭市場格局的形成。同時，大企業占有優勢地位，限制了創新活力，內部X非效率的出現更加大了經營成本，導致產業內資源配置的低效率。同時，主要的進入退出壁壘由政策法律制度造成，且程度較高，進一步增強了壟斷因素。

人身保險產品的主體差異化較小，由于費率管制，無激烈的價格行為，沒有出現價格戰等惡性競爭。同時，不同保險公司產品之間有著高度替代關系，因而各個保險公司的定價呈現出趨同性的特點，屬于協同定價。但在人身保險市場中，不正當競爭現象時有出現，變相的價格競爭也不斷出現，若不加以防治，恐會有演變成惡性競爭的可能。