資金荒，咋理財？

曾幾何時，我們曾經說過現階段商業銀行面臨著非常嚴重的資金荒，在我們談論資金荒話音未落的時候，更加嚴重的問題正在接踵而至，資金荒的升級版來臨，這就是所謂的存款消失問題。今天我們就來聊聊存款消失到底是怎么回事。

存款消失時代的來臨

我們一直都說中國人擅長儲蓄，存錢可以說是我們中國人最大的興趣愛好，那么中國人到底存了多少錢呢？根據Wind的數據顯示，截至2017年12月末，中國人民幣存款余額164.1萬億元左右。在這里面，住戶存款達到64萬億元，非金融企業存款達到57萬億元。用這個數據一算我們就會發現，中國人和中國企業的存款已經占據了中國所有銀行存款的74%。

從絕對金額來看，中國人的存款真是不少，但是絕對數雖然亮眼，有一個數據卻顯得非常難看，這就是中國人的存款增速，從2015年開始，中國金融機構存款增速呈現出斷崖式下降的趨勢，各類存款余額的同比增速都已經降低至1979年以來的最低水平，進入2018年第一季度，各項存款余額同比增速僅為8.7%，與2017年第一季度同比下降超過1.6個百分點，而其中個人儲蓄存款的降幅更是快速，已經從16%降到了7.7%，而各大商業銀行的財報都顯示出個人儲蓄存款余額不同程度的負增長。

可以說，在我們考慮資金荒的時候，一個不期而遇的存款消失時代已經到來。

銀行的存款都去哪兒了？

說起銀行存款到底去哪兒了，其實我們通過認真分析就能夠發現，銀行存款并不是一瞬間消失的，而是有著非常明顯的流失渠道：

一是各種理財產品的侵蝕。隨著各種金融機構業務的普及，大家可以用于資金歸集和投資的渠道越來越多，股票、債券、信托、理財、基金等不一而足，與把現金存到商業銀行相比，越來越多的人愿意把現金投資到各個理財渠道，其中最有名的無疑就是余額寶等貨幣基金了，由于余額寶可以T+0交易，并且遠超過商業銀行活期存款利率的收益水平，讓余額寶一經出現就成為最普及的理財產品，如今余額寶的規模更是超過1.5萬億元，幾乎可以與一個中型全國股份制商業銀行相提并論，而貨幣基金的總體規模在2017年年底已經達到了史無前例的6.7萬億元。

二是住房債務的不斷增加。從2015年開始，各地房價可以說像過山車一樣輪番上漲，無論是剛需型住房，還是改善型住房亦，抑或投資型住房，這些住房需求聯合推動了房價的上揚，這種局勢形成了虹吸效應，讓很多還沒有買房需求的人都加入了買房的大軍之中，到2016年中國住戶部門貸款增加了6.33萬億元，而當年居民新增存款才5.16萬億元，而到了2017年年底，貸款的數字增加到7.1萬億元，而新增存款下降到了4.6萬億元。這個數字鮮明的對比可以直接發現，在中國人存款增加的時候，增加得更快的是貸款，在很多一、二線城市，一個家庭的主要財富類型不再是存款，而是房子，房地產價格的高昂，雖然在某種程度上給中國居民的家庭加了杠桿，但是同樣也導致了存款的降低。

三是消費升級引發的儲蓄觀念的改變。隨著中國人越來越有錢，我們已經進入了一個純粹的消費升級的時代，在這個時代中，越來越多的消費開始增加，一方面，互聯網的出現尤其是電子商務的出現，讓大量的需求出現出長尾市場的覆蓋，這個覆蓋讓那些標準化的產品越來越不被大家所重視，個性化產品正在成為消費的主流形式，這種個性化消費的提升，讓支出增加，很多年輕人甚至成了月光族；另一方面，消費升級則代表的是消費產品的品質升級，在改革開放之初，大多數人只買得起低檔的生活產品，而現在小到牙刷、牙膏，大到電腦、手機都在進行快速的升級和換代，從而導致消費水平的提升，最終引發了儲蓄的下降。

綜上所述，商業銀行存款的變少已經成為一種大勢所趨，連銀行都沒錢了，這可能是最大的問題。

存款消失，我們普通人該如何應對？

面對存款的消失，很多人都會覺得這是銀行的事情，和我們普通人究竟有什么樣的關系呢？然而，這件事情的關系是非常深遠的，由于商業銀行的觸手已經延伸到了我們生活的方方面面，所以銀行沒錢對于普通人的影響集中在：

一是銀行存款利率水平的上升。由于商業銀行本身資金的匱乏，從而也就激發了商業銀行對于存款利率水平提升的考慮，之前銀行“門難進、口難開、臉難看”的情況正在發生根本性的改變，商業銀行開始更加注重對于銀行業務的提升，其中最常采用的辦法就是提升存款利率水平，在產品層面商業銀行會更加注重對于產品的轉型與升級，在普通的存款利率上浮40%的吸引力還不夠的情況下，商業銀行開始對于理財的利率水平也在提升，多種結構型理財產品被密集推出就是這個情況的寫照。對于銀行的所謂高凈值客戶，也就是大客戶，商業銀行的業務傾斜度將會進一步提升，特別是針對大客戶的大額存單業務，商業銀行更是祭出了上浮45%的利率的做法，以吸引用戶存款。

二是不斷收緊信貸，提升貸款利率水平。與商業銀行瘋狂拉存款形成鮮明對比的則是商業銀行對于低息貸款的不斷收緊，在商業銀行的信貸中，房貸無疑是比較低息的貸款業務，最近一段時間各大商業銀行紛紛上調房貸特別是首套房貸利率，以四大國有商業銀行為代表的各家銀行對于房貸分別采用了信貸不斷從緊，房貸利率快速提升的做法，不僅是房貸，其他低利率水平的信貸也在不斷減少，從而讓從銀行借錢變得越來越困難。

面對商業銀行瘋狂拉存款，收緊放貸款的局面，我們到底該怎么做呢？

有以下幾個建議，大家不妨考慮：

一是貨比三家，選擇高收益產品。對于普通人來說，無論我們把錢放在什么地方，為的都是財富的保值增值，那么商業銀行為了自己能夠獲得更多的信貸，經常會給出優惠的利率，大家選擇的策略最好就是不要輕易購買長期鎖定產品，而是購買短期的甚至活期產品，并且貨比三家選擇收益水平更高的產品，例如，余額寶的收益率水平在3.8%左右，很多商業銀行的貨幣基金收益率甚至能到4.4%，這樣選擇商業銀行的產品無疑收益更高。

二是盡量多地獲得更多的授信額度。商業銀行現在最難的估計就是借錢了，所以在我們已經預計到商業銀行的借款利率會越來越高，如果有明確的大額信貸需求的話，不如多申請一些商業銀行的信貸額度，比如說大額信用卡，以及比較多的消費貸額度，這些額度雖然現在不一定用，但是一旦需要使用的時候，有提前授信則是比較好的一個選擇。

存款消失時代已經來臨，在這個時代我們還是及早打算為好。