銀行不良貸款影響因素與風險應對處置

曹正偉　曹燕飛

摘 要 不良貸款問題對銀行經營與發展造成嚴重影響，常導致銀行危機的出現。基于我國國情及經濟發展現狀，出于制度及技術等方面的原因，我國商業銀行在經濟轉軌中存在較多不良貸款，不僅促使銀行業不良貸款率提高，且對整個金融業的發展帶來影響。在目前激烈競爭的經濟環境下，不良貸款如何處置應作為銀行發展的重要問題考慮，以提高銀行應對風險的能力及促進金融業高速發展。

關鍵詞 商業銀行 不良貸款 處置方法

從世界范圍來看，中國經濟一直保持著比較高的發展速度。但是近幾年，我國也承受著經濟壓力下行的壓力，很多實體企業在供給側改革的社會大背景下受到不同程度的影響，經營業績有所下降，這也直接導致了許多商業銀行不良貸款率的提高。

一、當前產生不良貸款的影響因素

不可否認的是，信貸在促進和激發我國商業經濟發展方面具有巨大的作用，但受到歷史條件、社會環境等的特殊影響，當前存在的信貸風險對社會宏觀經濟與社會穩定也產生了很大的威脅和影響。中國不良貸款的產生，有著很深的歷史背景和與世界經濟不同的特殊環境，究其原因如下。

（一）歷史條件下，經濟體制轉型中產生的根源影響

受歷史發展局限，中國經濟發展一波三折，尤其是歷經了從計劃經濟體制向市場經濟時代的轉變。計劃經濟時期，銀行主要擔負的是資金的管理與分配，立足于國家整體經濟的發展，對向企業撥付的貸款資金少有償還的具體要求，容易產生不良貸款。改革開放以后，商業銀行獲得了一些自主經營權，而長期以來遺留的粗放式管理經營觀念導致商業銀行產生了大量不良信貸。

（二）當前宏觀經濟條件的直接影響

目前，近幾年國內經濟發展速度稍有放緩，一些經濟指標出現了不正常的虛高現象，國家為穩定經濟出臺了諸多措施和財政政策，經濟形勢的波動性直接導致了金融行業的振動。經濟下行與通貨膨脹使得借款人的財務方面不同程度地出現不利問題，對未來收入的預期有所下降，反而助推了無效投資的不斷增長。鑒于此特殊的宏觀背景與世界金融經濟的復雜形勢，諸多因素導致了目前商業銀行不良貸款率的提升。

（三）企業與銀行內部的現實性因素

拋卻歷史遺留問題與社會宏觀背景，無論是銀行本身還是企業自身，經營者的素質和水平都是影響不良貸款率的現實性和直接性因素。商業銀行關于貸款政策都有著較為嚴格和規范的“三查制度”要求，但是許多銀行的管理體系審核制度不夠完善，對“三查制度”落實不到位、不嚴格，有些甚至對借款人的信息核實不實，這種不負責任與疏忽的行為會直接導致不良信貸的產生。

二、我國商業銀行不良貸款處置方法

針對在商業銀行中不良貸款的幾個特點，我們可采取有關處置方式，比如說化不良貸款為合理股份。第一，完善退出機制。“甲之砒霜乙之蜜糖”，可積極引導社會資本參與其中，構建合理有效的資源流動機制。第二，做好流動性管理，穩定市場預期。第三，做好市場宣導和教育。國內市場在短短一年內經歷了大牛市、股災、匯率貶值、地產泡沫等問題，市場和民眾如驚弓之鳥，很容易對債轉股進行過度解讀和過度反應，使其效果大打折扣。第四，關于債轉股，多是以訛傳訛，比如說債轉股是將不良資產或過剩產能的損失全民化，這些不良資產不論是債權還是股權的形式，一是并不影響銀行對民眾存款的兌付；二是即使從全民所有制的角度考慮，銀行是大家的，過剩企業也是大家的，只要運作得當，債轉股是可以實現雙贏的；三是債轉股是把雙刃劍，但過剩產能問題不解決，拖下去問題更大，形成冰棍效應（即資產價值像暑天的冰棍一樣，越來越小，以至于0），則是銀行和企業的雙輸，那才是全民的損失。實施不良資產證券化，可允許商業銀行在不良資產處置領域實施債轉股，從而給商業銀行處置不良債權增加處置手段。不良資產證券化，對加快批量處置不良資產，提高不良資產的處置效率與效益，解決商業銀行資產流動不足、資本充足率低等問題則具有重要意義。

此外，對于銀行來說，第一，不良資產證券化有利于增強商業銀行資產的流動性。通過證券化，可以將流動性較差的不良資產轉化為在市場上交易的證券，在不增加負債的前提下，商業銀行可以獲得一塊資金來源。從商業銀行資產負債管理的角度看，不良資產證券化能夠加快銀行資產的周轉，增強資產的流動性。第二，不良資產證券化有利于提高商業銀行資本充足率。將高風險權重的不良資產變為風險權重相對較低的證券，一定程度上能夠減少風險資產的比例。近幾年，國內商業銀行面臨資本市場發展、利差不斷收窄和外資銀行進入等多重壓力，傳統的以存貸款業務為主體的經營結構和以利差為主的收益結構漸漸難以為繼。第三，利率市場化進程加快以及金融脫媒趨勢加劇，進一步壓縮國內銀行業息差業務盈利空間。因為中國商業銀行以傳統業務為主的結構并無根本改變，貸款在銀行資產構成中仍占支配地位，故而高度依賴利差收入狀況依然明顯。故而，不良貸款置換為股權之手段給國內商業銀行綜合化經營帶來了機遇。

三、結語

世界經濟形勢復雜多樣，國內金融市場變幻多端，我國商業銀行必須適應這樣的社會形勢，及時調整發展戰略，積極進行內部改革，完善資金管理制度，創新不良貸款的處置方式，從而加強風險控制，有效抵制不良貸款。

（作者單位為武漢德聚仁財商務咨詢有限公司）

參考文獻

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[2] 孫光林，王海軍，王雪標.經濟波動、產能過剩與商業銀行不良貸款——基于PVAR模型的實證分析[J].經濟問題探索，2017 （6）：137-144.