政府如何推動綠色金融發展

文/高瞻

綠色金融是指為支持環境改善、應對氣候變化和資源節約高效利用的經濟活動，即對環保、節能、清潔能源、綠色交通、綠色建筑等領域的項目投融資、項目運營、風險管理等所提供的金融服務。目前，我國正處于經濟結構調整和發展方式轉變的關鍵時期，對綠色金融的需求不斷擴大。國家“十三五”規劃綱要提出建立綠色金融體系。2016年，中國人民銀行、財政部等七部委聯合印發了《關于構建綠色金融體系的指導意見》。2017年10月，北京市金融工作局、北京市發展改革委等八部門聯合發布了《關于構建首都綠色金融體系的實施辦法》，明確提出加快構建基于綠色信貸、綠色債券、綠色上市公司、綠色基金、綠色保險、碳金融等在內的綠色金融體系，是首都金融發展的戰略方向，是構建“高精尖”經濟結構的重要支撐。商業銀行作為重要的金融主體，近年來在逐步開展推動綠色金融發展的實踐。在這個過程中，商業銀行仍面臨一些問題需要政府部門加以解決，以進一步加快推動北京綠色金融的發展。

綠色金融的積極實踐

近年來，商業銀行逐步開展綠色金融業務，并形成了一些特點。

參與銀行較多。目前，開展綠色金融業務的銀行包括工商銀行、農業銀行、建設銀行、交通銀行、興業銀行、北京銀行等。其中，興業銀行作為國內唯一一家赤道銀行，是國內綠色金融的先行者。2005年開始，興業銀行聯合國際金融公司探索國內綠色融資產品的設計以及相關業務開展的模式。2006 年，興業銀行推出了國內首個能效項目融資產品。2008年，興業銀行成為國內首家正式采納實施“赤道原則”的銀行。之后，興業銀行相繼在綠色信貸資產支持證券、綠色金融債等方面積極開展實踐，綠色金融發展水平在金融行業中處于領先地位。

支持方式多樣化，且以信貸為主。商業銀行對綠色發展的支持方式包括信貸、債券、基金等，其中以信貸為主。以興業銀行為例，其支持方式包括信貸、綠色金融債、資產證券化、PPP基金等。其中，信貸是主要支持方式。興業銀行總行每月劃出幾十億元至上百億元的綠色專項信貸，根據設立的競爭機制分配給分行或支行。另外，企業可以將碳排放配額拿到興業銀行抵押，興業銀行根據估值提供融資。為缺乏抵押品的中小企業增加了抵押權的種類。

設有專營機構。從銀行內部組織架構來看，許多銀行均設立綠色金融專營機構。比如，民生銀行在北京設立了國內首家綠色金融專營機構。興業銀行總行和30多家分行均設有綠色金融部，很多分行還設有綠色支行。

業務發展重點方向明確。一些銀行有明確的業務發展重點領域。比如建設銀行將清潔能源、清潔交通、節能減排、節能環保服務、資源節約與循環利用、生態保護和適應氣候變化、污染防治、采用國際慣例或國際標準的境外項目、節能低碳園區建設9大領域確定為綠色信貸業務的發展重點。興業銀行根據當前環保形勢和綠色產業發展情況，將水資源利用和保護、土壤污染治理（固廢處理）、大氣污染治理、清潔能源和可再生能源、公園和景區管理五大領域作為集團綠色金融的重點業務領域。

面臨問題尚待解決

綠色金融越來越受到商業銀行的重視，但在發展綠色金融過程中，商業銀行仍面臨一些問題需要解決。

銀行開展綠色金融的動力不足。綠色項目普遍存在前期投入大、回報期長、收益較低或不確定、風險高等特點，而金融機構是逐利的、規避風險的，在缺乏完善的風險分擔和補償機制，以及財政貼息力度不足的情況下，銀行投放綠色信貸的積極性會受到影響。

銀行面臨較大風險。一些企業通過偽造財務報表、捏造綠色項目騙取銀行貸款，融到資卻未投到綠色項目中去，即“洗綠”、“裝綠”。另外，政策變動會給銀行帶來損失。例如，《關于進一步規范地方政府舉債融資行為的通知》與《關于堅決制止地方以政府購買服務名義違法違規融資的通知》相繼出臺后，無論銀行提供融資支持的項目是否違規，地方政府均須撤回之前出具給銀行的擔保承諾。

一些政府部門對綠色金融的認識不足，相關部署不到位。綠色金融在北京尚處于起步階段，相關的配套政策還不能適應綠色金融發展的需要，即使是在相關主管部門較多關注的限制“兩高一剩”企業的信貸投放和加強信貸支持節能減排等方面，相關配套政策也不足。比如，興業銀行北京分行想在汽車尾氣治理領域拓展綠色金融業務，但是找不到可以合作開展此事的政府部門。

缺乏有效的溝通機制。金融機構、非金融企業有關綠色金融如何開展的建議不一定能夠及時、有效地向政府反饋；政府的政策意圖也不一定能及時、有效地為金融機構、非金融企業所了解；金融機構與非金融企業之間還缺乏即時、有效的溝通。例如，一些全市重大項目需要金融機構之間進行合作，但目前金融機構之間還缺乏即時溝交流的平臺和渠道。此外，由于央行征信系統所覆蓋的企業環境信用信息范圍較窄，金融機構、非金融企業之間存在信息不對稱的問題。

政府推動不可或缺

解決綠色金融發展所面臨的問題，進一步加快北京綠色金融的發展，政府需要做好以下幾方面工作:

加大財政扶持與引導力度。一是加大綠色貸款和企業發債的財政貼息力度。市政府設立專項補貼資金，對單筆貸款和企業普通發債設定貼息比例和補貼期限。減少對綠色貸款和企業發債的貼息限制，對單個項目設置上限，對單個企業不設置上限，并簡化審批流程。二是設立專項資金對綠色金融方面的創新給予補償和獎勵，以推動銀行針對客戶需求加強產品、業務方面的創新，尤其鼓勵銀行加強在PPP、環境污染第三方治理、環境權益交易市場等領域專業產品的創新和應用。三是加強設立由政府牽頭，與金融機構和非金融企業等共同出資的貸款風險補償基金，降低銀行貸款風險。四是推動國有綠色融資擔保機構的建立和發展，建立擔保業務風險補償機制及相關考核機制，以提升綠色擔保的專業性和規范性。

改進和完善監管措施。一是進一步鼓勵銀行建立綠色金融支行或綠色金融事業部等，對信貸發放規模、債券發行量、風險控制、績效等方面實行差別化的管理、監督、考核。二是監管常態化。設立產業化項目專家委員會，對于項目庫中的企業項目，定期進行現場驗收，驗收通過的項目才能繼續實施并獲得財政支持、銀行貸款等。三是通過制定法律法規明確行業標準、指標設計、社會責任等約束性指標，指引金融機構、非金融企業、中介機構等守法經營，讓政府監管有據可依。四是強制要求上市公司和發債企業定期發布社會責任報告，披露環境風險控制、環境污染治理、企業產品或服務的環境影響等方面的信息。

搭建政府、金融機構、非金融企業三方高效的溝通對接平臺。一是建立快捷的企業綠色項目申報平臺，完善信用評級功能，實現企業把項目資料輸入網站，便可直接獲得網站給出的評級結果，企業持評級結果即可去銀行申請貸款的高效模式。二是打造綠色金融信息平臺。政府定期召集非金融企業與金融機構舉行項目對接會,搭建政府、金融機構、非金融企業三方對接訴求的平臺，促使商業銀行等金融機構組團共同開發重大項目。市銀監局與市環保局簽訂信息互通備忘錄或是共享協議，環保部門定期發布企業環境違法信息記錄，金融機構定期發布相關企業信用信息，實現企業環境信用信息共享。

加大對綠色金融的推廣和宣傳力度。一是加強金融主管部門與其他政府部門之間的溝通，在政府部門中加強綠色金融相關知識的學習、培訓，進一步提升各委辦局的環保意識以及通過與金融機構合作開展環境、生態治理的意識，從而推動相關配套政策的制定與出臺。二是通過組織沙龍、培訓等，為金融機構提供了解綠色金融新形勢、新特點，學習先進的環境風險評估、預警技術以及風險管理經驗的平臺和渠道，以提升金融機構開展綠色金融業務的能力。三是通過制定組織宣講團等多種措施，加強綠色金融政策在企業、科研機構、社區等的宣傳，在全社會進一步普及環保意識，倡導綠色消費，形成支持綠色金融發展的良好氛圍。