選對市場風口 尋找細分龍頭

金一平

選對市場風口 尋找細分龍頭

金一平

今年以來的風格,應該說就是價值股的天下,特別是行業龍頭的品種,賺錢效應相對明顯.另外一個特征就是細分行業龍頭里面的優質次新股也成為了這波行情的神來之筆.歸根結底,就是要細分行業龍頭.一方面要選對市場風口,即行業熱點板塊,另外一方面還需要選對行業里面的龍頭品種,如此才能獲得相當較好的收益.行業這么多,如何選擇細分行業龍頭呢?除了財務數據、行業前景等,筆者有些粗淺的思考,僅供大家參考:

一、從三大產業出發.第一、二、三產業的結構優化升級,有一定的產業梯度轉移的規律.第一產業主要是農業,龍頭品種好選.第二產業指采礦業、制造業、電力、燃氣及水的生產和供應業,以及建筑業等為主,這個里面需要更進一步的細分;第三產業就是非一、二產業,主要以服務業為主,筆者更看重的是服務業中的現代服務業,可總體看作兩種:生產現代服務業和生活現代服務業,具體行業如交通運輸、郵電通信、文教體衛、公用事業、各類中介等,具體如5G、人工智能、環保服務、商業貿易、各類中介(金融中的銀行券商信托保險等、房地產、傳媒、人力資源、律師會計、技術等).每個細分領域都有相關的品種可以探索.

相關個股的龍頭如:隆平高科、蘇墾農發、牧原股份、海大集團、伊利股份;中國中車、格力電器、三一重工、中國神華、萬華化學、比亞迪、恒瑞醫藥、萬科A;中國國航、蘇寧云商、亨通光電、曙光股份、中金環境、工商銀行、中國平安、中信證券、安信信托、世聯行、中國電影、科銳國際等.

二、從個股體量上來劃分.一般來說,國計民生比較重要的企業,往往都會逐漸變大,在二級市場中,一種簡單的辦法,可以根據權重股來選擇.體量越大,總體市值較大的品種,往往就是龍頭品種.這種辦法簡單粗暴,但是今年以來的業績統計來看,漲幅較大的大部分是權重股,而一旦大象起舞,往往不容易停下來,因為增量資金的方向就在這里.這類股票,在上證50和滬深300中比較多,完全可以持續關注.如此看來,中國石油等也并非洪水猛獸.

三、從宏觀分類著手.可參考國民經濟行業分類的26字母好記憶:A農林牧漁業;B采礦業;C制造業;D電力、熱力、燃氣及水生產和供應業;E建筑業;F批發和零售業;G交通運輸、倉儲和郵政業;H住宿和餐飲業;I信息傳輸、軟件和信息技術服務業;J金融業;K房地產業;L租賃和商務服務業;M科學研究和技術服務業;N水利、環境和公共設施管理業;O居民服務、修理和其他服務業;P教育;Q衛生和社會工作;R文化、體育和娛樂業;S公共管理、社會保障和社會組織;T國際組織.每個行業都有龍頭企業.

四、從申萬或中信證券的二級和三級分類,這個可以從WIND等軟件中找出來.如采掘、化工、鋼鐵、有色金屬、建筑裝飾、電氣設備、機械設備、國防軍工、汽車、家用電器、紡織服裝、輕工制造、商業貿易、農林牧漁、食品飲料、休閑服務、醫藥生物、公用事業、交通運輸、房地產、電子、計算機、傳媒、通信、銀行、非銀金融、綜合等.

五、從每天的熱點板塊中,首選龍頭公司,比如近期的360主題、5G、醫藥以及半導體等.