新三板企業會計信息披露存在的問題及對策

李長華

鐵法煤業(集團)有限責任公司

新三板企業會計信息披露存在的問題及對策

李長華

鐵法煤業(集團)有限責任公司

2013年新三板開始正式擴容至全國，短時間內新三板企業數量激增，隨之而來的新三板企業會計信息披露方面的問題日益凸顯，給新三板市場的有效運轉帶來巨大壓力。本文擬從新三板企業會計信息披露存在的問題出發，提出相應的對策，以期能夠對維護新三板市場秩序，促進新三板企業更好地持續健康發展，起到一定的參考價值和實踐意義，

新三板企業；會計信息披露；問題；對策

引言

根據我國中小企業股份轉讓系統，截至2017年11月15日，我國新三板企業共有11649家，總股本6852億股。Wind數據顯示，截至11月6日，今年以來，926家新三板公司或其關聯公司因未按時披露定期報告等違規行為被處理，同比增長230%。從違規類型看，425家企業未按時披露定期報告；44家未及時披露公司重大事項；此外，多家公司存在信息披露虛假或嚴重誤導性陳述、業績預測結果不準確或不及時、未依法履行其他職責等行為[1]。從以上數據可知，隨著我國新三板企業數量的迅速擴張，再加上與A股上市公司相比，新三板企業通常有其自身的特殊性，通常表現在業務規模較小，業績期間較短，且控制權較為集中，企業會計制度和公司治理結構不完善，公司專業人員素質和職業素養不夠，新三板企業會計信息披露制度不健全等方面，新三板企業違規行為也日漸增多，新三板企業會計信息披露已成為關注的焦點。

1 新三板企業會計信息披露存在的問題

(一)從時效上看，新三板企業存在會計信息披露不及時的問題。據數據統計，2014年、2015年、2016年年報未能按時披露的新三板企業數量分別為22家、62家、559家。2017年上半年，有480家掛牌公司或相關責任人因未及時披露定期報告被全國股轉公司處罰，占總處罰量的一半以上[2]。會計信息披露不及時或延遲披露，一定程度上損害了投資者的及時知情權，更可能誤導投資者，給投資者帶來重大的經濟損失，嚴重者可能因此導致投資者破產，在一定程度上也破壞了新三板市場秩序。

(二)從內容上看，新三板企業存在會計信息披露不充分的問題。一是存在披露的會計信息不完整或存在瑕疵。如根據和訊網消息，2017年11月14日，東北電氣存在有關實際控制人的一致行動人信息披露內容不夠完整，資產減值準備計提不足及依據不夠充分等問題。江蘇證監局對東北電氣發展股份有限公司采取了出具警示函措施的決定。二是在年報披露過程中未對財務報表附注進行披露，或財務報表附注中未披露年報中重要事項的詳情。根據全國中小企業股轉系統公告，新三板公司雙色港(832348)因2016年年度報告與財務報表附注關于關聯方資金拆借披露內容不一致，遭主辦券商提示風險。三是對會計信息內容進行了披露，但細節披露不充分。如一些新三板企業對關聯企業的資金融通關系進行披露時，只披露資金數額，對具體的資金使用期間等細節問題不作具體解釋，這就可能導致投資者對信息理解產生錯誤的判斷，進而給投資者造成不必要的損失，影響投資者信心，進而也影響新三板企業自身的發展，從長遠看不利于新三板企業的再次融資。

(三)從流程上看，新三板企業存在會計信息披露不規范的問題。根據全國中小企業股份轉讓系統公告，瑞格股份(832352)于 2017 年4 月 27 日披露 2016 年年度報告，其在年報中所披露的審計報告只是會計師事務所提供的審計報告電子版，不是會計師事務所正式出具的審計報告，欠缺審計報告應當具備的要素，即欠缺注冊會計師簽字、會計師事務所蓋章。這從流程上看，違反了《信息披露細則》)第十三條的規定。

2 解決新三板企業會計信息披露存在問題的對策

新三板在多層次資本市場中是最關鍵的紐帶，新三板企業合法合規進行會計信息披露是新三板市場規范運作的關鍵環節，而會計信息是投資者獲取投資信息的重要渠道，因此如何新三板企業會計信息披露就顯得尤為重要。針對新三板企業會計信息披露存在的問題，借鑒一些理論及實踐經驗，本文提出如下對策：

(一)從新三板企業自身著手，提高并完善自己尤為重要。

1、提高新三板企業專業人員的業務素質和職業操守。一是提高專業人員的學習意識和法律意識，這也是解決會計信息披露存在問題的關鍵環節。二是鼓勵專業人員經常進行業務學習，可參加相關的培訓課程，不斷提高其專業知識、技能和實踐經驗，使其盡快成長為復合型人才，必要時進行企業內部考核，與配套的獎勵機制掛鉤，以調動專業人員的積極性和責任意識。三是提高專業人員的職業操守，尤其是轉變涉及企業會計信息披露的責任主體的觀念非常重要。同時，要加強對專業人員的約束力和管控的力度，這對新三板企業本身非常重要。

2、完善新三板企業公司治理結構。一是要根據企業內外部實際情況，制定完善的內部控制制度和財會等相關制度，使企業的內部管理規范化。同時也要加強對新三板企業管理層和決策層的管理。二是要完善內部控制流程，尤其是要建立科學化、專業化、規范化的企業會計信息披露流程，同時配備專業人員專職負責企業會計信息披露工作，真正把企業會計信息披露工作做到實處，而不流于形式。三是可選聘有資質的高素質人才，設立薪酬激勵等獎懲辦法促進專業人員恪盡職守，盡職盡責。

(二)從主辦券商著手，強化主辦券商持續督導的責任。一是主辦券商要提高對所負責督導的新三板企業披露會計信息的真實性、完整性、準確性方面的責任意識，針對即將披露的會計信息存在的主要問題，通過查閱、實地考察、訪談等方式盡職調查，從而規范披露新三板企業的會計信息。二是主辦券商要提高自身督導水平，必要時可參加有關機構組織的相關培訓，盡量掌握多種職業技能，主辦券商的業務水平很大程度上關系到所負責督導的新三板企業的會計信息披露規范性問題。三是主辦券商要完善自身的內部控制制度，確保督導的工作效率。四是主辦券商要主動加強與所負責督導的新三板企業的聯系和溝通，及時傳達國家的相關政策，強調會計信息披露規范的重要性，及時獲取新三板企業的相關重要信息，避免雙方因為溝通障礙而導致企業會計信息披露違規。

(三)從市場著手，維護好新三板市場的運行秩序。一是全國中小企業股轉公司要優化監管制度、強化監管手段，督促掛牌公司及時進行會計信息披露，確保新三板企業會計信息披露的質量。二是監管機構可采取多種規范，包括加大對證券資格會計師事務所在內的中介服務機構的監管力度，避免因其執業質量的高低而影響新三板企業會計信息披露的質量，進而保護投資者的利益和市場的穩定發展。三是可完善市場分層的制度與方法，新三板企業信息披露可以分層機制為標準，建立差異化的信息披露制度和信息披露評分機制，對創新層嚴格、對基礎層公司可適當性放寬、對不合規公司加大處罰。四是可構建完善的中介機構信用評價體系和聲譽機制。通過征信系統，提高新三板市場參與方的規范水平。如全國中小企業股份轉讓公司對主辦券商所開的自律監管方面的罰單可影響券商評級。這樣可切實提高新三板企業會計信息披露的質量，利于新三板市場的健康發展。

3 結語

新三板從誕生那一刻起，各方就對其寄予厚望。新三板不僅是中國多層次資本市場改革的關鍵，也是緩解中小企業融資困難的利器。隨著新三板市場的不斷迅速發展和完善，將有更多的中小企業登錄新三板，新三板企業只有合法合規的進行會計信息披露，才能更好地促進新三板市場在良好的環境中規范運作，也為其日后更好的健康發展打下堅實的基礎。筆者在新三板企業會計信息披露存在問題的基礎上，從新三板企業要提高并完善自己，強化主辦券商持續督導的責任，維護新三板市場運行秩序三方面提出了相關對策，以期能夠起到一定的積極作用，更好地促進新三板市場持續健康的穩步向前發展。

[1]中國高新網

[2]中國搜狐網

[3]紀淑玲.新三板掛牌企業會計信息披露研究《.新經濟》2016年11月(中)

[4]楊敏慧.企業新三板掛牌過程中的財務規范問題研究《.金融前沿》2017.06

[5]朱德進.新三板掛牌企業會計信息披露現狀及改善策略的初探《.財稅研究》2016年30期

[6]高小杰.新三板企業會計信息披露存在的問題及對策淺析《.經營管理者》2017年2月上期

[7]劉明霞.論新三板企業會計信息披露和財務風險《.管理觀察》2016年4月中旬

[8]蔡雪瑩 鄒揚虎.新三板掛牌企業會計信息披露問題探析《.研究與創新》2017年第28期

[9]孫玥璠 武艷萍 徐燦宇.基于多樣本數據分析的新三板企業會計信息披露問題探析《.財務與會計》2016 18