我國現行條件下的銀行未來發展模式研究

摘 要 隨著我國金融體制的深入改革，我國銀行的發展模式已經出現了一定程度的不適應。本文從實際的中國市場，選取金融自由化的市場角度進行詳細分析。再分析我國目前商業銀行的發展現狀，為后續市場和銀行相結合，探索出適合的未來發展模式做準備。最后，提出我國銀行未來發展模式的借鑒，最重要的一步就是找出實現發展模式的路徑。希望本文的研究能為中國銀行未來發展模式提出一定的理論意義。

關鍵詞 金融自由化市場 商業銀行 未來發展模式

一、金融自由化的中國市場條件分析

研究銀行的發展模式，首先要分析我國目前的金融市場條件。金融自由化從利率自由化、金融業務自由化和金融市場自由化三個角度進行分析。

（一）中國利率自由化的發展現狀

中國的利率自由化進程在10年前發展就非常迅速，并且已經形成了一定的規模和相當的成果。我國在金融債券市場和企業債券市場的全國金融市場的利率都實現了市場化。2013年，中國人民銀行通過放松利率管理和推動產品創新等多個層面加速推進了利率市場化改革。主要有幾個方面的體現：首先，全面放開了貸款利率的管制，股份制商業銀行可根據客戶的要求，結合風險溢價水平自行決定貸款價格，采取差異化定價；其次，建立貸款基礎利率集中報價和發布機制；最后，穩步推進同業存單的市場流通。所以，我國利率自由化市場的改革也經過了一定時期的發展。

（二）中國金融業務自由化發展的現狀

隨著中國金融業務自由化的深入和中國企業發展進程的不斷深入，中國企業成就了一批具有國際競爭力的金融控股集團，商業銀行發展至今最具金融業務自由化發展代表的就是中信銀行。其目前已發展成了以金融為核心的大型綜合性金融控股集團，涉及多個金融領域和行業，且具有相當高的水平。

（三）中國金融市場自由化發展的現狀

從立法的角度來看金融市場中的銀行設立要求。我國《商業銀行法》規定，普通商業銀行的最低注冊資本金是10億元；城市合作商業銀行最低注冊資本金為1億元；農村合作商業銀行的最低注冊資本金為5000萬元人民幣。同時，最低注冊資本必須以實繳資本來登記。根據2015年的金融統計數據，我國已建立銀行類金融機構有4000家。我國與港澳臺金融市場自由化的合作在不斷深化，截止到2015年，臺資銀行在大陸共計設置了15家銀行，其中，1家合資；1家獨資，剩下的屬于母行直屬。同年的年末數據顯示，外資銀行在我國全國27個省設立的網點達將近1000個。具體情況如表1：

二、中國商業銀行發展現狀分析

中國商業銀行經過了十年之多的發展，基本完成了股份制改造，諸多銀行已上市成功。商業銀行目前的發展模式結合本土的特色情況下，逐步和國際接軌，其資產質量、核心競爭力和公司治理機制都有很大進步。

（一）我國銀行資產運營情況分析

從資產情況分析，中國當前的商業銀行體系主要由四大國有大型銀行（中、農、工、建）、全國性股份制銀行（交通、中信等）、城市商業銀行、農村商業銀行（農信社、重慶農商行等）、外資銀行等組成。從資產規模角度而言，我國目前規模增速遠遠超過國際同業水平。根據《2015年中國商業銀行運營報告》數據統計顯示，我國截止到2014年末的總規模超過129萬億RMB，同比前一年的118.8萬億增長了近10萬億元。各類商業銀行資產同比增長情況具體如圖1所示。

圖1 中國各類的商業銀行資產同比增長情況

從資本盈利情況分析，根據《中國金融統計年鑒》數據資料整理發現，我國商業銀行在2015年底的整體資產利潤率超過了1.43%，整體資本利潤率是其的7倍，整體而言是高于國際同行業的水平。當然，在所有的盈利結構中，占據最大部分的還是利息的收入。2015年，受到股市震蕩的巨大影響和本身的利差變動規模變動影響，2015年的比2014年的凈利息收入增加了9.3%點。

（二）中國商業銀行市場價值分析

從理論上而言，商業銀行的市場價值，如果是上市銀行的話，它的股價一定程度上決定了市場價值。但是結合我國市場的實際情況，銀行的盈利能力和分紅比率其實對于未來情況預測的準確性不太高，也就是基本面的分析可能不太穩定。遵守理論和現實的雙重意義角度，利用市場和公司的經驗書，基于概率統計原理進行分析檢驗，討論其股價帶來的市值影響。盈利能力、分紅比例、財務表現、股權結構等都是影響股價的因素，本文主要通過研讀大量文獻總結其具體的影響。

胡其偉（2015）在其博士畢業論文中，通過對以上四個股價影響因素，加上發展速度和其他因素等6個因素進行了回歸模型設計檢驗之后發現，市場也就是反應到股價對總資產的收益率給予的關注度并不高，當期的現金分紅比例也不顯著影響股價檢驗結果。所有因素里凈息差對股價影響更為顯著，也就是市場對高息差的銀行的未來發展前景更為看好。從目前上市銀行的經營管理角度而言，銀行應該不斷提升核心的盈利能力，適當制定股利分配政策，不要盲目追究高分紅比例，并且要偶針對性的管理財務指標，實現長期和短期的利益統一。

三、我國現行條件下的銀行未來發展模式借鑒

（一）分離專注型的全能銀行

所謂全能銀行，就是傳統意義上的商業銀行模式+保險公司+投資銀行。但是目前的發展主要是不斷剝離出保險公司，轉向公司的核心業務模塊。結合目前銀行的發展趨勢和目前我國的具體條件，分離專注（銀行證券）型全能銀行發展的必然性有以下幾點：

1.全資控股下資源、信息共享便利。因為公司屬于全資控股，其子公司的高層領導和決策人員依然是全能銀行集團內部人員，憑借現代高科技的通訊技術，可以更好地實現物質和信息資源的共享。旗下子公司向企業提供商業銀行貸款和證券融資等金融業務服務和產品，可以從更多方面、層次和角度收集企業相關信息，觀察企業行為，對企業財務、發展趨勢作更深入的了解和分析。

2.系統內金融更加安全。獨立核算，分散經營的最大好處就是分散了總部的風險，實現“內在防火墻”對系統內金融安全的維護效果。也就是萬一子公司因經營不善倒閉關門，不會過多影響總部的經營和總體信譽。也就是不會由于其中某一鏈條的某一環節出現風險或遭到破壞，而使得整個系統面臨風險。當然還有業務專注經營下，金融產品的品牌效應。

（二）專業銀行模式

所謂專業銀行，主要是從專業角度進行財富管理的銀行，一般有其特定的客戶群和業務范圍。因為從事專業的銀行往往在規模上不敵大型銀行，受業務類型及覆蓋范圍等條件的限制，資產規模普遍不大，因此我們有時也會稱之為中小型銀行。專業銀行分類可以分為三種類型：信用卡專業銀行、住房抵押貸款專業銀行、消費者貸款專業銀行。因為銀行和企業之間存在天然的對應關系。中小型企業具有廣闊的發展前景，中小型企業在業務范圍上較為集中，對地區較為熟悉，中小型銀行恰好具有提供金融支持和相關業務支持的能力。

四、我國現行條件下商業銀行轉型發展路徑

結合我國商業銀行目前的發展情況和我國金融市場的自由化水平，中國商業銀行的轉型發展模式可以從以下幾個方面進行，以此提升核心競爭力。具體的發展路徑如下：

（一）傳統商業銀行模式向四位一體化業務模式轉型

所謂四位一體，即交易銀行+商業銀行+投資銀行+私人銀行四位一體的全功能銀行模式。傳統的商業銀行模式主要是以信貸業務為核心利潤來源的業務經營模式，因為金融自由化改革的深化，傳統模式已開始面臨著一些風險。

1.全力發展交易商業銀行業務，建立適合自身特點的組織架構。從領先的外資銀行經驗來看，通常這些銀行在交易商業銀行業務上都有一個可以使效率最大化的組織結構。在進行重點業務發展時要明確兩大問題：是否設置專門的商業銀行交易管理部門；采用的組織類型。目前主要有三種典型類型：區域事業部型組織，主要是以地區劃分為依據，每個區域的分支機構都有獨立的交易銀行產品和職能，其商業模式一般由本地市場所驅動；產品事業部型組織，依據產品不同進行的劃分，產品線有獨立的產品管理、客戶服務和運營團隊，橫跨各個區域；職能型組織，交易銀行部門與客戶部門并行為客戶提供服務，如以查打銀行的全球交易以條線匯報為主，對區域的客戶部門虛擬匯報，對于產品經理和客戶經理實行雙重激勵。

2.以金融服務能力向私人商業銀行業務轉型。我國私人銀行起步較晚，認知度也比較低，但是目前國內經濟發展形勢已經給予私人銀行一定的存在機遇和條件。發展策略建議主要有兩點：一是做好經營模式與組織機構的轉變。經濟的發展和部分富人群的財富積累，國內商業銀行應將發展私人商業銀行務作為未來的戰略發展目標。二是規范操作加強風險管理。由于私人銀行客戶起點高，資金量相對巨大，相應的風險程度也較普通客戶大得多。我國私人銀行的發展一定要借鑒國外的先進監管經驗，如10年前花旗銀行在日本機構涉嫌的多項違法業務，我國一定要做到發展與管控并存。

（二）統籌規劃地進行實體網點建設

從建設速度上看，中國商業銀行的網點整體建設速度趨緩。2015年，上市銀行網點增量1641家。具體的增量如圖2所示。

圖2 我國上市銀行網點增量對比圖

從網點布局上看，我國商業銀行在區域上各有側重，都比較注重深度開發沿海地區的市場。綜合全國情況來看，中小型銀行應該積極嘗試網點業態多樣化發展。為了能夠更好地獲得發展，有的地方性小銀行進行并購重組，如河南省的地方性銀行，平頂山銀行、洛陽銀行等合并成為中原銀行，并購之后實力增強、人才結構配置也發生變化，網點的設置也呈多樣化發展。民生、招商、興業以在經濟中心城市鋪設“小而密”的零售、社區/小微支行為重點，加快機構建設步伐。

虛擬銀行方面，各股份制銀行均開始注重擴張和完善網絡銀行、手機銀行、電話銀行、遠程銀行等虛擬銀行渠道。原本網絡銀行收費的項目，為了擴大其業務范圍，進行了大規模的手續費減免。就連農業銀行，原本辦理K寶需要48元的手續費，如今為了讓更多客戶使用手機銀行和網銀，全部免費辦理，大力推進移動支付、“直銷銀行”、“遠程銀行”等創新項目建設。

（三）大力發展直銷商業銀行務模式

互聯網和現代通信技術的飛速發展，使得直銷商業銀行模式逐步成為未來主要的發展模式之一。我國銀行開展直銷商業銀行業務，需要從以下幾個方面開展：首先，必須要有明確的戰略。將商業銀行的營銷模式與服務模式由人工化向智能化、自助化的轉變，明確戰略方向，為直銷商業銀行帶來增量價值。其次，客戶角度的客戶定位。做好統籌規劃，實現大規模低成本的擴張，縮小和傳統龍頭商業銀行的綜合差距。最后，建立高水平和高安全性的信息管理平臺系統。因為對于銀行的系統而言，安全是最基本，也是最重要的保障。

（四）全力構建虛擬商業銀行模式

金融自由化和互聯網的迅速發展，極大程度上沖擊了傳統銀行的運營模式。虛擬銀行由此得到蓬勃發展，逐漸成為銀行發展的主流。但如今的虛擬商業銀行模式的建立屬于探索階段，我們需要發展和完善互聯網電子渠道，加速超級網銀的發展使用，創新金融產品并且擴大客戶群。具體的設想如圖3所示。

拓建“網點+網絡”的新型金融超市。商業銀行應發展網點+網絡的新型金融超市，在網點和網絡上展示多種金融產品與增值服務，對客戶進行營銷，使客戶享受金融產品的咨詢、體驗、購買等服務。優化住房、汽車等大消費、必需品的服務，深入開展與房地產公司、汽車專賣店等的合作，讓客戶在超市中就可以對多家商戶進行了解，根據需求獲得滿意的服務。

借力“三網合一”，推進全流程服務?！叭W合一”可以實現虛擬銀行大環境的改善，商業銀行應從戰略高度上積極推進手機銀行、電視銀行等業務發展的新領域，圍繞技術創新拓展業務，為客戶帶來更多的信息接收終端，更為便捷的信息接收模式，也將為商業銀行提供更多展示產品的平臺。發揮集中平臺優勢，進一步實現集約化經營，建立集中式的電子、電話、電視銀行中心，實現銀行各方面服務的協調發展。

（作者單位為中國農業銀行股份有限公司重慶渝北支行）

[作者簡介：覃瑀（1985—），女，重慶人，本科。]

參考文獻

[1] 賽格.銀行未來發展模式的研究[D].北京：首都經濟貿易大學，2010.

[2] 胡其偉.金融自由化背景下中國商業銀行轉型發展研究[D].北京：對外經濟貿易大學，2015.

[3] 馬勇慧.長安銀行未來發展模式分析[J].財經界，2015（5）：44-45.