2017年互聯網金融將開啟“高鐵”運營模式

陸岷峰

自從互聯網金融行業興起以來，一直備受社會各界的廣泛關注，行業內“喜報”、“丑聞”交織出現，在幾多風雨幾許陽光的5年時間里已歷經了初生期、野蠻成長期以及整治期。而隨著整治工作的穩步推進，2017年互聯網金融行業將告別“混沌”狀態，終能在陽光下有序前行，并且憑借著愈發優質的監管環境基礎，行業或將開啟“高鐵”般的高速運營模式，正所謂風雨之后便是彩虹。

三大改變實現“破繭成蝶”

政策紅利夯實發展“路基”。自2015年7月份以來，我國互聯網金融各類政策進入了密集出臺期，約有16份文件。從政策文件性質來看可分為兩大方面，一方面是關于促進互聯網金融發展的政策，另一方面是關于規范互聯網金融發展的政策。前者如2015年7月人民銀行等十部委聯合發布的《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》等系列文件，后者如國務院牽頭14部委出臺的《互聯網金融風險專項整治工作實施方案》、銀監會等四部委出臺的《P2P網絡借貸風險專項整治工作實施方案》等。從政策文件層級來看，不僅國家層面出臺了系統的文件，各地方也陸續出臺促進和規范互聯網金融發展的文件，如江蘇省出臺《關于促進互聯網金融健康發展的意見》、上海市出臺《關于促進本市互聯網金融產業健康發展的若干意見》等。伴隨為期一年的專項整治和分業監管理念落到實處，互金七大業態的規章制度陸續出臺完善，為行業整體的快速發展清理了害群之馬，夯實了互金的發展“路基”。

發展基礎升級增長“引擎”。伴隨近幾年來互聯網普及率的日益提升，互聯網信息技術與金融的融合步伐不斷加快，因而互聯網金融可憑借成本低、效率高、覆蓋廣、發展快等優勢，創新出多樣化的產品與服務，滿足各類金融服務領域的需求。互聯網金融七大業態已形成縱橫連接全國各地投融資微觀經濟主體的金融網絡軌道，打破了傳統金融依賴線下網點的時空限制，大大提升了金融資源的配置效率，七大業態的齊頭并進已然成為經濟、社會發展不可或缺的力量與重要引擎。而與此同時，互聯網金融外圍生態建設也為互聯網金融基礎設施奠定了良好的基礎，進一步升級了行業增長引擎，有利于實現平穩高速的運行模式。

發展動能增強行業“內功”。自今年兩會政府工作報告提出“互聯網+”行動以來，以互聯網思維為指導核心的大數據、物聯網、金融科技、區塊鏈、人工智能等市場活力因子不斷涌現，各級政府、傳統企業不斷增強運用互聯網金融的積極性。伴隨宏觀層面的“互聯網+”戰略推進，微觀層面的專業人才、資本要素不斷積聚，以及大數據挖掘、移動通信、云計算等技術創新基因植入互聯網金融各大業態，以上技術、人才、資本等要素將為互聯網金融高速發展提供源泉和動能，從而使行業“內功”更加深厚，在經歷專項整治的洗禮后將迎來穩中換擋、穩中提速的可持續發展態勢。

2017年互聯網金融預測：三大關鍵詞

規范：緊跟政策“指揮棒”。自2013年中國互聯網金融元年開始，互聯網金融七大業態在無門檻、無標準、無監管的“三無”市場環境下如雨后春筍般野蠻式發展。在激活整個新金融創新活力的同時，以網貸為代表的部分互聯網金融平臺也出現無序發展，違法違規行為較為突出，風險事件頻發，擾亂了市場秩序，也引起了社會各界的廣泛關注。正所謂無規矩不成方圓，隨著2016年全國各地互金專項整治工作的有效落實，行業規范程度日益提升，各大業態的業務邊界日漸明晰，各項監管制度日漸完備健全，互聯網金融將會沿著監管所預設的軌道規范前進，穿透式監管將有效收縮市場套利空間，披著互聯網金融外衣的假冒偽劣平臺將退出市場，互聯網金融將理性回歸服務實體經濟、支持中小微企業發展的普惠領域。

高速：系好“安全帶”快馬加鞭。從近五年互聯網金融七大業態的增長勢頭來看，剔除掉市場噪音的影響，每個業態規模均保持兩位數高位增長速度。如同高鐵的運行一樣，除非特殊情況，沒有倒檔，沒有倒退，一往無前快速前進。互聯網金融的衍生、成長、壯大將是一個不可逆的發展趨勢。按當前行業增長勢頭樂觀預估，十三五期間，我國互聯網金融用戶數量有望突破8億人，滲透率超過75%；網貸平臺交易規模將超過10萬億；第三方互聯網支付交易規模將達到30萬億元；互聯網消費金融市場交易規模有望達到4萬億元。隨著大數據挖掘、區塊鏈技術、云計算、人工智能等技術創新基因植入互聯網金融各大業態，各路資本和專業人才的集聚，互聯網金融勢如破竹，將迎來高速發展態勢。

穩健：不忘初心方得始終。以支持實體經濟發展為目標方向的互聯網金融才是真正的互聯網金融。2016年4月以來，全國開展的為期一年的互聯網金融專項整治工作將偏離發展軌道的互聯網金融各大業態拉回了正軌，扭轉了無序混亂的發展格局。經過這一輪整治，整個互金市場全面洗牌，違背初心的互聯網金融平臺將被市場淘汰出局，優勝劣汰將是市場常態。互聯網金融將回歸初心，繼續作為傳統金融的有效補充，在監管的預設軌道內不斷創新升級，深耕服務實體普惠領域，滿足廣大老百姓的投融資、支付等配套金融服務需求，大力支持經濟的轉型升級。