新常態下河南省金融服務的實體經濟

王翠蘭　奚賓

金融的發展和實體經濟密切相關，而實體經濟的健康發展更需要金融的大力支持。在經濟新常態下作為影響經濟發展的先鋒行業，金融在經濟發展中的地位和作用也發生著巨大變化。為了更好地滿足實體經濟發展需要，需要解決實體經濟與金融之間的一些矛盾和問題，才能使金融更好地服務于實現實體經濟。

一、新常態下河南省實體經濟發展的機遇和挑戰

1.傳統資源優勢在減弱，戰略機遇期的內涵和條件發生了深刻變化。河南地處中原，區位、交通、物流優勢比較突出，因而在爭取國家支持方面，水利、高鐵等面臨很大的發展機遇。特別是構建“米”字形快速鐵路網，改革創新和結構調整的新優勢新動力不斷集聚形成，交通物流、產業集群等優勢在上升，因而有利于河南省形成發展大物流、建設大樞紐的格局。

2.河南省人力資源要素優勢依然存在，生產要素保障優勢沒有喪失。河南省生產要素的成本優勢雖然在減弱，但在傳統產業和勞動密集型產業方面仍然潛力很大，例如可以發展食品、電子、輕工、紡織等。

3.競爭加劇、動力轉換沒有完成，新常態下內需不足的矛盾更為突出。河南城鄉和區域經濟仍然發展不平衡，目前來說河南省的投資空間仍然很大，需求增長面臨很大的潛力，在促進增長中消費和投資仍可以繼續發揮作用；而且河南正處于工業化城鎮化加速推進階段，部分地區工業化剛剛起步，工業化、城鎮化所蘊含的投資空間和消費潛力巨大。

4.全省外貿依存度較低，總量較小。河南通過轉移替代擴大出口份額還有很大空間，仍然具備利用兩個市場兩種資源的機遇，可以參與國際分工和承接產業轉移。而且河南服務業占比低于全國水平，隨著專業化分工和工業結構優化升級加快，金融保險、信息服務、現代物流等行業將面臨很大的發展空間。

5.靠拼消耗拼資源的粗放型發展模式難以為繼，靠打價格戰支撐和數量擴張的低層次競爭模式也將沒有發展空間。但河南市場容量大，交通便捷，設施完善，物流發達，在發展電子商務、“互聯網+”、新能源汽車、智能手機等方面，完全有可能迎頭趕上，并搶占先機。

二、新常態下金融服務實體經濟存在的問題

1.金融不能完全匹配實體經濟。河南省是儲蓄率比較高的省份，從去年的信貸規模來看，2015年金融機構本外幣存款48282.1億元，比2014年增加15.15%，居全國第9位。從總量上看金融服務實體經濟并不存在資金短缺問題，但在經濟實際運行中，實體經濟的資金供給并不充足，這表明金融與實體經濟并不完全匹配，突出表現在中小企業“融資難、融資貴”。

2.融資結構失衡。融資渠道過于單一，間接融資與直接融資結構失衡，目前企業融資主要以間接融資為主，間接融資中又以銀行借款為主，銀行業在我省融資占的比例明顯過高，直接融資特別是債券市場不發達。

3.金融創新不足。河南省金融創新方面明顯不足，尤其是金融機構在服務品種、服務范圍、貸款管理、產品設計等方面難以滿足實體經濟的融資需求。而且資本市場上，尤其是股票市場、債券市場和期貨市場等基礎性產品發展緩慢，致使中小企業融通資金的需求不能得到滿足。

4.區域金融發展依舊不平衡。近年來河南金融業得到了蓬勃發展，但我省區域金融發展依舊不平衡，其中，鄭州、洛陽、焦作、許昌、南陽在金融生態環境中綜合實力較強，保險中財險收入明顯低于壽險收入，尤其是在區域分布范圍內，保費收入主要集中在鄭州地區，河南其他區域則發展明顯不足。

5.實體經濟融資成本過高。實體經濟由于各方面原因，使得金融機構對其貸款面臨較高的風險成本，因此正規金融機構對實體經濟貸款的成本偏高。而從民間融資來看，實體經濟通過民間融資獲取資金的成本比正規金融機構還要偏高，實體經濟的發展將面臨較大的財務負擔。

6.部分經濟金融風險有所顯現。經濟下行壓力較大，部分經濟金融風險特別是系統性、區域性金融風險已有所顯現。其中地方政府債務性風險、產能過剩風險和房地產金融風險等主要表現為區域性金融風險等。而地方政府性債務、產能過剩、房地產等領域形成的影子銀行風險和銀行信用風險主要表現為系統性金融風險。

三、新常態下促進金融服務實體經濟的建議

1.建立多層次金融體系，拓展企業融資渠道。（1）增加多元金融主體。要建立多層次、多元的金融服務體系，需要鼓勵不同風險偏好的機構進入金融領域。推進民營銀行試點，并適當降低金融準入門檻，積極發展村鎮銀行，規范互聯網+金融發展等。（2）規范民間資本，發展民間金融。促進民間投資多元化，取消不合理的市場準入限制，并推動民間金融規范化、合法化。（3）拓寬并優化直接融資渠道。大力發展資本市場等優質金融，發展場外股權市場，并推進區域性股權市場發展、加快發展中小企業股份轉讓系統、培育私募市場等。（4）健全金融中介服務體系。為了促進資信評估、信用評級、技術經紀、科技成果認證等業務的健康發展，需要引進專業性金融中介服務機構，并積極推進金融網絡資訊信息服務平臺建設。

2.積極鼓勵金融創新，提倡個性化金融服務。（1）金融機制創新。為了建立科學化的差別風險定價機制，實施差異化的競爭策略，需要不斷探索和改變資金運行方式及信貸管理模式，完善利率定價技術，并為企業量身訂做能滿足其需求的信貸品種。（2）加強科技創新管理。為實現金融業的手段、渠道和方式創新，需要不斷推進金融技術的創新和改革，這就需要充分發揮物聯網、互聯網、移動技術和大數據技術等在金融創新中的應用，并加強電子虛擬網點建設，構建開放式、全方位的金融創新網絡，更好地延伸金融服務的時間和空間。（3）大力發展普惠金融。積極擴大信貸規模，要對符合國家產業政策和“十二五”重大項目要繼續保持合理、穩定的信貸支持，例如在建續建項目、重點產業、工業園區、龍頭企業工程和承接產業轉移等。（4）切實改進服務。金融業要創新服務方式，強化主動服務意識，科學規劃網點布局，不斷改進金融服務實體經濟的能力，增加金融供給主體，引導和鼓勵民間資本有序進入金融業。（5）降低實體經濟的融資成本。為降低企業融資難度和融資成本，金融業應主動降低企業融資利率，并根據企業特點為企業量身訂制合理的融資方案，提高金融業的服務屬性，可以通過減輕稅費負擔、清理審批許可限制和注冊登記等，使金融業做到融智、融資并重。（6）加快金融機構的體制創新。為進一步加快金融業公司治理的改革，強化內控體系和激勵約束機制，形成高效透明的風險管控體系和權力制衡機制。

3.加強多方合作，為金融服務實體經濟創造良好環境。一是金融機構應加強與政府、企業、行業的信息交流，及時掌握實體經濟的信貸需求，以便開展融資對接，擴大小微企業金融服務覆蓋面。二是政府應調整和加大對金融機構的支持，共同研究制定有關服務實體經濟的扶持政策，例如稅收優惠和不斷增資等。三是積極搭建銀企合作平臺，金融機構應主動深入企業，為小微企業送去全方位的金融服務，并定期舉辦推介會、洽談會和交流會等，解決企業實際需求。四是為有效降低企業融資成本，各部門應加強合作，建立公開透明、科學合理的收費制度。

4.防止實體經濟風險轉移至金融體系，著力防控區域性、系統性風險。（1）加強金融基礎設施建設。為構建高效完善的金融市場體系，需要不斷完善金融運行的基礎，推進金融市場建設、制度建設和信用建設，加強金融基礎設施建設，為新常態下防控金融風險提供有力的支撐。（2）加強金融監測與風險管控。應不斷加強對系統性金融風險的預警和監測，并不斷建立涵蓋所有業務風險的監控框架、評價、預警系統及政策體制，構建國際信息共享機制和監管合作機制，不斷加強危機應急系統的模擬和測試演練。（3）完善監管體系。進一步擴大金融監管范圍，完善大風險管理制度和組織體系，加快建立中央和地方兩級監管體系，不斷完善有關監管規定和細則，推動監管方式由事前監管向全流程監管轉變。（4）要防范重點領域金融風險。應加強對金融創新的監管，尤其要防范重點領域的金融風險，例如地方政府融資平臺債務風險、房地產市場風險、處置理財、信托等可能引發的兌付風險、跨境資本流動風險及退保風險等。（5）完善信用體系。為更好地指導各地、各部門有序開展信用體系建設，應建立信用建設考核制度，并結合當地實際加快制定社會信用體系建設規劃，并不斷提升和完善征信平臺建設，建立與各部門的信息共享機制，將互聯網金融機構接入央行征信數據庫，建立全方位的信用信息系統。[基金項目：河南省政府決策研究招標課題。項目編號：2016B152]

（作者單位：安陽職業技術學院 河南工業大學經貿學院）