從長約進口合同(SPA)角度分析今后五年中國LNG接收能力建設

張少增

中國國際石油化工聯合有限責任公司 北京 100007

從長約進口合同(SPA)角度分析今后五年中國LNG接收能力建設

張少增

中國國際石油化工聯合有限責任公司 北京 100007

過去的十年中,中國LNG進口量持續增長,并于2014年達到峰值。隨著國內經濟增速放緩以及原油價格突降等因素,2015年,LNG進口量首次出現下滑。

鑒于LNG市場需求增長放緩的情況,外界對中國未來是否能夠有能力消化目前已經簽訂的所有長期合同中的照付不議采購量提出了各種預測。對此,本文將從硬件設施的角度出發,對今后五年中國長約LNG進口合同(SPA-Sales and Purchase Agreement)中規定的照付不議采購量與國內的接收站接收能力進行匹配性分析。

1 長約LNG進口合同(SPA)的關鍵特性

LNG貿易有著顯著的不同于其他能源貿易的兩項關鍵特性,即合同的長期性以及接貨量的照付不議性。

1.1 長期性

LNG氣田及液化廠等上游設施投資巨大,一般在幾百億美元數量級。因此,在做出最終投資決策(FID-Final Investment Decision)之前,需要與項目主要買家簽訂為期20至25年的長期SPA。

1.2 照付不議性

采購方與供貨方在每合同年初基于SPA規則,在年度供貨計劃(ADP-Annual Delivery Plan)中確定該年總接貨義務(Take or Pay Quantity)。在合同年末的結算階段,無論采購方是否提足貨物,均需按照接貨義務量向賣方付款。

2 中國目前已簽訂SPA統計

在過去的15年里,為了滿足國內市場迅猛增長的LNG需求,中海油、中石油、中石化等三家國有大型油氣企業以及一些其他地方企業相繼簽訂了一系列LNG長期進口SPA,大部分已經進入運營狀態。

下面按照三大石油公司以及其他企業分別進行統計介紹。

2.1 中海油

作為國內最大的LNG進口商,中海油至目前為止簽訂了7個長約SPA,總采購量達到2090萬t/a,見表1。

表1 中海油已簽訂SPA統計

2.2 中石油

從2008年開始,中石油陸續簽署了

4個長期進口LNG項目,年總接貨義務1025萬t/a,其中,3個項目已經投產,見表2。

2.3 中石化

中石化是三大石油公司中最晚進入LNG市場的,但是其LNG業務發展十分迅速。目前,中石化正在從巴布亞新幾內亞(PNG LNG項目)及澳大利亞(APLNG項目)兩個國家進口LNG,合計960萬t/a。需要注意的是,位于澳大利亞的APLNG項目為亞太地區最大規模的FOB交貨條件項目。

2.4 其他公司

除中國三大石油公司以外,其他一些公司,如新奧、華電及廣匯等也積極參與到LNG國際采購及進口業務中。從2017年至2020年間,這些公司簽訂的中小規模LNG進口合同也將開始執行；至2020年,總進口量將逐步上升到350萬t/a。

表2 中石油已簽訂SPA統計

表3 中石化已簽訂SPA統計

表4 其他公司已簽訂SPA統計

3 中國LNG接收站情況統計

3.1 已投運接收站

到2016年6月,中國大陸地區共有14座LNG接收站處于運行期,總接收能力3850萬t/a。

其中,中石油接收站3座,分別為江蘇如東LNG接收站(350萬t/a)、大連LNG接收站(300萬t/a)和唐山曹妃甸LNG接收站(350萬t/a)；中石化接收站2座,山東青島LNG接收站(300萬t/a)及北海LNG接收站(300萬t/a)；中海油接收站7座,分別為深圳大鵬接收站(370萬t/a)、福建莆田接收站(260萬t/a)、洋山港接收站(300萬t/a)、寧波接收站(300萬t/a)、珠海接收站(350萬t/a)、天津浮式接收站(220萬t/a)、海南接收站(300萬t/a)。此外,還有東莞九豐集團的九豐接收站(100萬t/a)以及申能集團的五號溝接收站(50萬t/a)。

3.2 在建接收站

至目前,國內共有7座LNG接收站在建,分別是中海油所屬的粵東LNG接收站(200萬t/a)、濱海LNG接收站(260萬t/a)、深圳LNG接收站(400萬t/a)、粵西接收站(300萬t/a)；中石化所屬的天津LNG接收站(300萬t/a)；新疆廣匯所屬的啟東LNG接收站(60萬t/a)；新奧能源的舟山接收站(300萬t/a)。

圖1 中國大陸地區已投運LNG接收站分布圖

4 中國已簽長約SPA照付不議采購量與接收能力匹配性分析

2016年,中國內地LNG年總硬件接收能力已經達到3880萬t/a；同時,所簽

表5 中國大陸地區已投運LNG接收站一覽表

表6 中國大陸地區在建LNG接收站一覽表

表7 國內接收站年度接收能力與SPA年度照付不議采購量對比表

圖2 國內接收站年度接收能力與SPA年度照付不議采購量對比

訂照付不議SPA年度采購量為2890萬 t/a。如圖2所示,在2016至2020這5年中,長約年采購量與硬件接收能力均逐年上升。2020年,中國內地已經投運的LNG接收站將達到21座,總接收能力將達到6880萬t/a；與此同時,在2020年SPA年總照付不議采購量將達到4575萬t/a。

總體上講,在今后五年中,中國內地LNG硬件接收能力可以滿足所簽訂長約SPA中所規定的年度照付不議采購量。

5 中國今后五年的LNG現貨硬件接收能力分析

從上述硬件接收能力與SPA照付不議量的匹配性分析,我們可以進一步推導出國內LNG現貨接收能力。

從上面圖表可以看出,今后五年內,內地接收站有足夠的硬件條件從國際市場接收更多的LNG現貨。

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1672-9323(2016)05-0020-04