試論民間金融風險識別及防范機制的構建

【摘要】民間金融作為正規金融的重要補充，具有靈活性大、需求規模大等特點，在我國非公有制經濟發展中發揮著越來越重要的作用。民間金融為關系民生建設的小微企業提供了關鍵性資金保障，但因缺乏有效監督管理而會引發嚴重金融風險，因此如何有效識別風險并構建完善高效的防范機制具有重要的現實意義。

【關鍵詞】民間金融 ?風險識別 ?防范機制

對于整個金融體系構建來說，民間金融是在正規金融框架下的重要輔助成分。從一方面基于民間金融的靈活性，其一直作為關系民生建設的重要經濟成分且有效促進小微企業發展;另一方面由于其經濟特性的復雜性，民間金融長久以來存在突出的規劃監管不足問題且已嚴重制約國民經濟發展的長期穩定性與安全性。因此，從當前經濟現狀出發而深入研究民間金融風險成因且進行有效識別與防范，為構建健全的風險防范機制提出具體的方針策略是當前重要的經濟任務。

一、民間金融風險識別

（一）民間借貸管控不全面形成的金融風險

在民間金融的資金流通中借貸是其主要流通種類，因此對借貸經濟行為監管控制漏洞引起的金融風險是金融經濟風險識別的重點。區別于國家經濟機構對正規金融經濟交易的嚴格掌控，政府對規模龐大且性質復雜的民間借貸普遍較難實現全面監控與經濟行為規范。雖然民間借貸可以自由靈活地為小微民營企業提供融資輔助，但基于民間借貸的私有性民營企業的資本流動公開性與透明性較差，因而相關經濟部門無法及時全面地監管借貸行為并規避風險。以處于發展初期的小型民營企業為例，在有效占據市場競爭空間之前其首先面臨著較大的稅收壓力與行業競爭，因此盲目進行發展融資成為普遍現象。而在借貸過程中缺乏第三方或政府的全面管控極易造成借貸行為的不規范或風險性，這種盲目行為會對企業帶來巨大的財務壓力并逐漸產生資本安全隱患。

（二）金融監管機制不健全形成的金融風險

金融監管機制是整個國民經濟發展過程中保證經濟體系穩定規范的重要管理機制，隨著市場經濟的深化改革，對于國有經濟的金融監管體系已相對完善且相關監管部門也已形成全面有效的監督機制，這種針對國情現狀的金融監管措施極大得削弱了正規金融各種經濟活動中存在的風險隱患。相比較而言，對處于非主體地位的民間金融監管的法律法規保障以及相關機構設置一直處于滯后狀態。另外從民間金融自身來看，其經濟來源于組成過于復雜且私有性程度較高因而透明化監管的難度過大。并且我國金融監管起步較晚，在過于龐大的民間金融規模與高速發展現狀下，因監管機制不健全而引發的金融風險是風險識別的重要組成。

（三）宏觀經濟政策的制約作用形成的金融風險

相對于國有經濟的主體性地位，民間金融一直以來缺乏官方的明確規范化管理。因此其受國家宏觀經濟政策變動的影響較大。從改革開放后民間金融的發展歷程來看，民間金融作為典型的私有化經濟成分一直缺乏官方的明確信任，政府的鼓勵態度與嚴控態度轉換對其發展的長遠性與穩定性帶來決定性影響。這種政策性風險對于各行業民間金融來說都是無法認為預測與防范的，而當下互聯網時代民間金融雖然發展趨勢良好，但在國際形勢等不確定因素的影響下宏觀經濟政策的調整具有明顯的不確定性，因而相應產生的政策性風險也應作為重要的民間金融風險進行識別與防范。

（四）民間企業資金控制不到位形成的金融風險

對于規模龐大的中小型企業而言，面臨復雜多變的國際經濟市場環境以及競爭激烈的行業市場，其自身的運營管理機制決定了其資本流動的風險性。相對于大型國有企業，大部分中小民營企業具有突出的資本規模較小、流通靈活等特征，這種特質使得管理層可根據市場環境的變化來靈活地調整短期發展規劃以提高市場競爭力。從私有資本的趨利性本質來看，企業管理者對企業的一切發展規劃都是以利潤最大化為目標，民間資本的盲目性對民營企業資金控制的負面影響必然會帶來巨大的金融風險。

二、民間金融風險的防范機制構建

（一）強化民間借貸監管，加強法律法規建設

民間金融作為重要的非正規金融組成，如何發揮其在市場經濟下對中小型私營企業的資本支持作用是當下經濟建設的重要工作。缺乏有效管理的民間金融會對整個市場金融體系帶來不確定性的風險因素，因此為了保證國家經濟運轉的平穩性與安全性政府應強化對民間金融的法律法規建設。民間金融具有突出的高風險與高收益特征，其資本流動性作為風險評估的重要指標應得到高度重視。強化對民間借貸活動中資本流動性監管指標的量化處理，在此基礎上設立針對性的第三方管理機構，在加強政府監督管理工作的同時完善其行業內部保障。另外在實際的借貸行為中，對于借貸雙方而言都需要同等的保障機制即存款保險與存款準備金制度，由第三方監管機構來制約不良金融行為。還應對民間金融環境進行嚴格監管，地方政府應緊密結合地方金融環境現狀積極擴展發展空間，逐步優化經濟活動的市場環境。

（二）加強民間金融監管，構建系統監管體系

從當前現實經濟發展現況出發，當前民間金融具有突出的規模巨大且性質復雜的突出特性。民間金融相關的經濟活動往往實現形式復雜，參與的利益主體一般并不局限于雙方企業，因此要加強對其的監管必需各相關政府部門協同配合。參與市場金融監管的機構主要有中國人民銀行、銀監會、工商部門以及公安司法等，要實現對復雜多變的民間金融監管需要構建靈活多變且監督全面的監管體系。首先各地區的銀監會需重點負責以投資貸款公司與網絡貸款為代表的民間金融活動，另外還要積極引導行業領頭者組織成立組織協會以加強其內部監管。對于規模巨大的私有資產借貸行為要進一步完善具體金融活動中的法律條例與行業規范，為后期工商部門與公安司法的監管與處罰提供體系保障。

（三）加大立法支持力度，促進民間金融發展

對比于監管完善的正規金融，民間金融的風險性與其嚴重缺乏法律保障有直接關系。從民間金融的立法現狀來看，現有的《合同法》與《民法》僅對借貸行為有簡單理論規范，規模巨大且性質復雜的民間金融嚴重缺乏切實可行的法律約束與法律規范。因此加大立法支持完善專業性的民間金融法律體系是風險防范的首要工作，這為民營企業實際參與經濟活動提供法律性指導與保障，也為政府機構作為第三方規范監管處罰提供明確的行為條例。從國際金融市場的不確定性出發，在進行民間金融立法時應堅持實用性與靈活性原則以全面保障廣大民營企業的權益。

（四）適當放寬利率管控，緩解金融市場分割

基于對民間金融風險的識別分析可知，我國特殊的經濟發展國情導致宏觀經濟政策變動對私有經濟發展的絕對性影響力。市場經濟的深入發展給靈活性較高的民間金融帶來更為自由開放的發展空間，雖然作為非正規金融成分其并不具有主體性作用，但作為關系民生建設的重要經濟成分政府需在嚴格管控的基礎上適當進行政策性引導。由于嚴格的正規金融途徑無法滿足巨大的資本流通需求，導致非正規途徑對金融市場的二元分割。對于相對對立與分割的金融市場，政府應適度減弱利率管控以發揮市場經濟規律的自我調節性作用來削弱風險。我國民間金融的發展空間巨大且發展潛力較大，資本的大規模流動需要寬松的利率管制來保證資本流通只受市場調節影響以保障優化的金融環境。

三、結語

經濟建設是社會主義事業的核心，在當前復雜多變的國際環境下保障我國經濟建設的長期穩定性與安全性具有重要意義。正規金融控制著我國國民命脈而民間金融則關系整個民生事業建設與長期發展，因此加強對其的風險識別與建立科學完善的防范機制是關系國民經濟健康發展的重要舉措。

參考文獻

[1]楚郢.我國民間金融風險的成因及其防范策略[J].財政金融，2015（08）：159-159.

[2]高明民.間金融風險成因及防范對策[J].財務金融，2016（04）：94-95.

作者簡介：鄭劍（1971-），男，山東費縣人，煙臺經濟技術開發區金融工作辦公室，會計師，大學本科學歷，研究方向：財務管理、地方金融穩定、監管。