“走出去”后，現(xiàn)金管理成金融支持重頭戲

王素

“以前我們公司每天做現(xiàn)金流信息匯報(bào)，都是用QQ從國(guó)外傳到國(guó)內(nèi)總部”，這一“土鱉”做法如今看來(lái)顯得滑稽可笑，越來(lái)越多中國(guó)企業(yè)“走出去”的現(xiàn)實(shí)需求也使其法捉襟見(jiàn)肘。“走出去”的企業(yè)迫切需要銀行為其提供包括全球現(xiàn)金管理在內(nèi)的專業(yè)金融服務(wù)。

“非洲糧倉(cāng)”

早有輿論分析指出，非洲中產(chǎn)階級(jí)正在崛起，消費(fèi)潛力正在逐步釋放，非洲已經(jīng)成為不可忽視的未來(lái)市場(chǎng)之一。非洲開(kāi)發(fā)銀行發(fā)布的2016年《非洲經(jīng)濟(jì)展望》報(bào)告指出，非洲在2015年的凈資金流入達(dá)到2080億美元，而境外匯款持續(xù)成為非洲最穩(wěn)定和最重要的單項(xiàng)外部資金來(lái)源，2015年達(dá)到640億美元，且投資不僅僅流向資源開(kāi)采，進(jìn)入制造業(yè)的資金比例也有所增加。

中國(guó)“一帶一路”戰(zhàn)略非常重視非洲市場(chǎng)的開(kāi)拓，已有大批國(guó)有企業(yè)“走進(jìn)非洲”。這些企業(yè)“走出去”后，面對(duì)經(jīng)營(yíng)環(huán)境的變化，如何經(jīng)營(yíng)好“非洲糧倉(cāng)”？高質(zhì)量綜合化和個(gè)性化的現(xiàn)金管理金融支持成重頭戲。

非洲大陸相當(dāng)一部分地區(qū)過(guò)去都是法國(guó)殖民地，因其較長(zhǎng)的殖民歷史，法國(guó)興業(yè)銀行在非洲有成熟的網(wǎng)絡(luò)布局，尤其在西非、北非和東南非，比較優(yōu)勢(shì)明顯。針對(duì)越來(lái)越多中國(guó)國(guó)有大型企業(yè)赴非投資建廠、產(chǎn)能合作的趨勢(shì)，非洲也成為法興開(kāi)展中國(guó)業(yè)務(wù)的渠道之一。

法興銀行全球交易和支付業(yè)務(wù)主管Passcal Augé向記者介紹說(shuō)，法興銀行已經(jīng)專門(mén)制定了國(guó)有大型企業(yè)“走出去”經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略，開(kāi)發(fā)出全球化的現(xiàn)金管理解決方案，囊括賬戶服務(wù)、收付款和資金歸集等方面。

“我們?cè)谥袊?guó)有一位重要客戶，是一家通信領(lǐng)域的國(guó)際領(lǐng)導(dǎo)者，在非洲17個(gè)國(guó)家采用了法興的全球現(xiàn)金管理解決方案，明顯改變了其之前在非洲現(xiàn)金管理分散、低效并且成本高昂的狀況。”法興銀行全球現(xiàn)金管理業(yè)務(wù)主管Benoit Desserre向記者分享案例。

“我們幫助這位客戶建立了全球現(xiàn)金管理體系，通過(guò)其在國(guó)內(nèi)的財(cái)務(wù)中心集中管理非洲各國(guó)的賬戶及收付款，使客戶在獲得高效透明的賬戶和現(xiàn)金流信息的同時(shí)，服務(wù)體驗(yàn)和工作效率也有了明顯的提高，同時(shí)運(yùn)營(yíng)成本也大幅下降了。”法興中國(guó)現(xiàn)金管理業(yè)務(wù)主管王利群詳細(xì)解釋道。

像法興銀行一樣，幫助客戶進(jìn)行賬戶管理、收支管理、流動(dòng)性、投融資和風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避，同時(shí)為客戶做好信息支持、幫助了解海外市場(chǎng)，已經(jīng)成為當(dāng)前銀行業(yè)轉(zhuǎn)型的最基本趨勢(shì)。

人民幣在邁步

中國(guó)企業(yè)“走出去”將跨境人民幣支付問(wèn)題提上媒體關(guān)注熱點(diǎn)。根據(jù)SWIFT最新發(fā)布報(bào)告顯示，人民幣全球支付價(jià)值此前一度滑落至第7的位置，在2016年3月再度上升為第五大全球支付貨幣，占全球支付總額的2.03%。

與此同時(shí)，人民幣結(jié)算支付業(yè)務(wù)正在向北美地區(qū)延伸，加拿大已經(jīng)成為美洲首個(gè)人民幣結(jié)算中心及交易樞紐，人民幣成為加拿大向中國(guó)內(nèi)地及香港支付的第二大活躍貨幣。

俄羅斯媒體稱，美元在中俄貿(mào)易結(jié)算中正逐步變成多余的第三幣種，讓位于本幣，兩國(guó)邊境貿(mào)易中盧布和人民幣的相互結(jié)算增長(zhǎng)要更明顯些。

法興銀行也一直非常關(guān)注人民幣國(guó)際化進(jìn)程，尤其是在這一過(guò)程中中外企業(yè)不斷變化的現(xiàn)金管理需求。“得益于中非、中俄間迅速增長(zhǎng)的貿(mào)易需求以及人民幣國(guó)際結(jié)算環(huán)境的不斷完善，人民幣在這些區(qū)域性的貿(mào)易活動(dòng)中扮演著越來(lái)越重要的角色，結(jié)算需求的變化催生出了新的現(xiàn)金管理需求。” Pascal告訴記者。

但人民幣開(kāi)放程度和使用量實(shí)際上不是一蹴而就的事業(yè)，目前交易量最大的前兩大貨幣還是美元和歐元。

“決定人民幣交易貨幣地位的因素有兩點(diǎn)。” Pascal解釋道，“第一就是人民幣的完全開(kāi)放程度。也就是說(shuō)，從任何地方、任何時(shí)間，無(wú)論你想要匯入還是匯出人民幣，隨時(shí)都可以操作，并且這種服務(wù)要在相當(dāng)長(zhǎng)一段時(shí)間里都能夠保證實(shí)現(xiàn)。第二則是關(guān)于它的波動(dòng)性問(wèn)題。”

事實(shí)上，波動(dòng)性并不是一個(gè)特別大的問(wèn)題，因?yàn)槊涝蜌W元的波動(dòng)性其實(shí)也很大，甚至比人民幣的波動(dòng)性還要大。“所以，對(duì)于人民幣來(lái)說(shuō)，現(xiàn)在的重點(diǎn)仍然是人民幣能否在全球范圍內(nèi)自由流入和流出。因?yàn)榇蠹叶贾溃袊?guó)對(duì)這方面是有一定管控的。” Pascal笑道。

另一個(gè)決定跨國(guó)企業(yè)拿不拿人民幣的因素，是看人民幣是否在一個(gè)升值的通道當(dāng)中。例如，考慮到盧布匯率波動(dòng)巨大，俄羅斯公司以人民幣作為收入幣種，因?yàn)槿嗣駧乓€(wěn)定些。俄羅斯商貿(mào)圈坊間互傳，在最近的兩年時(shí)間里，人民幣像美元一樣，相對(duì)于盧布變得非常堅(jiān)挺。

“但還要看企業(yè)結(jié)算的需求，如果它的主要貿(mào)易對(duì)象是中國(guó)內(nèi)地和中國(guó)香港，那它很可能愿意直接保留人民幣，用人民幣付款，省得到時(shí)候再用外幣兌換。” 王利群表示。

香港戰(zhàn)略

作為傳統(tǒng)的亞洲國(guó)際金融中心，中國(guó)香港在人才儲(chǔ)備、監(jiān)管環(huán)境和稅收政策等方面都有一定優(yōu)勢(shì)，這使其仍是許多跨國(guó)企業(yè)在亞太設(shè)立運(yùn)營(yíng)中心的首選。同時(shí)，內(nèi)地許多大中型企業(yè)也將香港作為全球化經(jīng)營(yíng)一個(gè)海外樞紐。正因如此，香港成為許多企業(yè)全球現(xiàn)金管理鏈條上的重要一環(huán)。

關(guān)于香港這一重要區(qū)域的戰(zhàn)略布局，Benoit Desserre表示：“我們最近特別推出了一些先進(jìn)的現(xiàn)金管理產(chǎn)品，基本上覆蓋新加坡和整個(gè)中國(guó)香港地區(qū)，但我們對(duì)這兩個(gè)地區(qū)定位是不一樣的：新加坡主要覆蓋整個(gè)東南亞地區(qū)，而中國(guó)香港因?yàn)槭沁B接中國(guó)內(nèi)地的一個(gè)橋梁，所以，我們一方面服務(wù)中國(guó)香港本地客戶，另一方面，通過(guò)香港來(lái)服務(wù)內(nèi)地客戶。”

很早之前，法興銀行就在中國(guó)香港設(shè)立了分支機(jī)構(gòu)，并且積極拓展當(dāng)?shù)氐姆?wù)體系。誰(shuí)都清楚，布局中國(guó)香港意味著進(jìn)軍中國(guó)市場(chǎng)的明智一步。

當(dāng)下，中國(guó)香港如何發(fā)揮它“超級(jí)聯(lián)系人”的角色，維護(hù)其離岸人民幣樞紐位置，并與“一帶一路”沿線經(jīng)濟(jì)體形成互補(bǔ)，關(guān)系著金融支持企業(yè)“走出去”的前景廣度。內(nèi)地出海企業(yè)也不妨以香港為中轉(zhuǎn)站，在“走出去”的過(guò)程中，考慮“兩步跳”。