鏈家究竟犯了幾宗罪？

劉利平　周純

鏈家集團(tuán)董事長(zhǎng)左暉并不樂意常見公眾，除非迫不得已。這一次，他決定為這家正處于輿論漩渦中的企業(yè)進(jìn)行辯護(hù)。

3月1日下午，左暉在鏈家北京總部一間辦公室里進(jìn)行了一場(chǎng)近乎“科普”的媒體會(huì)，攜兩位技術(shù)高管解釋在過去數(shù)天內(nèi)關(guān)于鏈家的所有疑問。

在過去數(shù)日輿論暴風(fēng)雨般的質(zhì)疑中，他們的企業(yè)管理、代理業(yè)務(wù)的商業(yè)模式、金融業(yè)務(wù)的商業(yè)模式均成為被質(zhì)疑的標(biāo)的，他們甚至被廣泛指責(zé)是推高房?jī)r(jià)的“背后黑手”。

在這場(chǎng)逾3小時(shí)的媒體會(huì)中，左暉一再主動(dòng)延長(zhǎng)時(shí)間，多次直言自己掌舵下的這家公司并不完美，“我作為過來(lái)人來(lái)看，沒有一個(gè)是質(zhì)疑錯(cuò)的，我自己覺得我們幾乎是被這些質(zhì)疑推動(dòng)著”，但他也尖銳地反擊關(guān)于鏈家金融資金安全的質(zhì)疑“非常不靠譜，非常不職業(yè)”。

鏈家到底怎么了？

緣起“223”

在鏈家內(nèi)部，鏈家集團(tuán)上海負(fù)責(zé)人2月23日被上海消保委約談一事被稱作“223事件”。這一天，由鏈家代理的兩起購(gòu)房案例被上海消保委通報(bào)在房源上未盡產(chǎn)權(quán)調(diào)查職責(zé)，且在后續(xù)金融服務(wù)上對(duì)購(gòu)房者資金安全帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)。

上海住建委次日表態(tài)已對(duì)此事進(jìn)行調(diào)查，并對(duì)鏈家涉事兩門店停止網(wǎng)簽資格。

事情在這天晚間發(fā)酵，鏈家在上海的門店被發(fā)現(xiàn)撤下了原本張貼在玻璃外墻上的櫥窗廣告。

24日，徹底挑動(dòng)外界神經(jīng)是另一條消息。界面援引“上海鏈家消息人士”稱除了涉事的兩家門店被取消網(wǎng)簽資格，上海市住建委要求鏈家下線金融產(chǎn)品、撤銷櫥窗廣告以及停止獨(dú)家代理的業(yè)務(wù)。金融業(yè)務(wù)與獨(dú)家代理模式在鏈家的業(yè)務(wù)板塊中至關(guān)重要。

隨后的數(shù)天中，鏈家被炙烤在輿論的風(fēng)口浪尖。

而在此期間，鏈家集團(tuán)本身卻像消失了一樣。集團(tuán)常務(wù)副總裁王擁群發(fā)出的一封內(nèi)部信以及左暉流傳出的朋友圈成為了對(duì)此事的僅有回應(yīng)。

3月1日，左暉回應(yīng)，鏈家在上海暫停金融服務(wù)是主動(dòng)決策而非上海住建部的要求，而獨(dú)家代理業(yè)務(wù)停止的說(shuō)法更不存在。

左暉稱，在消失的這段時(shí)間內(nèi)，鏈家對(duì)全國(guó)24個(gè)城市所有門店在途的6.9萬(wàn)張單子逐一核查，以排除風(fēng)險(xiǎn)。而已經(jīng)制定的整改計(jì)劃中則包括將對(duì)所有的客戶投訴在官網(wǎng)公布。

他花去大半的時(shí)間讓兩位技術(shù)高管解釋被廣泛質(zhì)疑的“挪用鏈家理財(cái)中用戶資金”以及“挪用資金監(jiān)管賬戶里客戶資金”從技術(shù)上完全無(wú)法實(shí)現(xiàn)，并尖銳地反擊關(guān)于鏈家金融安全的質(zhì)疑“非常不靠譜，非常不職業(yè)”

對(duì)于鏈家通過“速銷房”模式推漲房?jī)r(jià)的指控，他列舉了北京的數(shù)據(jù)，其表示目前北京新房及存量房總計(jì)約為21萬(wàn)套，而鏈家代理的房源是1.1萬(wàn)套，其中為速銷房狀態(tài)的是8000套，占比約4%，“很難想象4%的占比就能做到呼風(fēng)喚雨的程度”。

而關(guān)于“首付貸”起到樓市“場(chǎng)外配資”的作用，左暉說(shuō)，過去一年鏈家首付貸的總體規(guī)模有3億元左右，平均出借金額只有15萬(wàn)元左右。

金融業(yè)務(wù)是非

在這場(chǎng)風(fēng)波中，鏈家近兩年迅速崛起的金融業(yè)務(wù)成為風(fēng)暴眼，遭受的非議和質(zhì)疑最多。

2013年8月，理房通支付科技有限公司（下稱理房通）成立。一年之后，理房通拿到央行頒發(fā)的第三方支付牌照，成為唯一一家拿到牌照的房地產(chǎn)經(jīng)紀(jì)企業(yè)。鏈家的金融業(yè)務(wù)就此起家，理房通也成為如今鏈家兩大金融平臺(tái)之一。

在鏈家的中介業(yè)務(wù)中，理房通主要承擔(dān)資金監(jiān)管的職能。如在二手房交易中，客戶的定金、房款、物業(yè)交割保證金、戶口遷移保證金，都會(huì)進(jìn)入理房通在銀行開立的各付金賬戶。

雖然在鏈家看來(lái)，理房通能讓消費(fèi)者在購(gòu)房過程中體驗(yàn)更流暢，資金交割更安全，但消費(fèi)者似乎并不買賬：客戶的資金是否進(jìn)了鏈家手中？鏈家是否將這些沉淀資金用作他途？

事實(shí)上，按照央行對(duì)第三方支付機(jī)構(gòu)的監(jiān)管要求，理房通須在銀行開立專有的備付金管理賬戶，平臺(tái)無(wú)權(quán)挪用資金。

不過，一位央行人士表示，商業(yè)銀行是根據(jù)第三方支付平臺(tái)發(fā)出的支付指令來(lái)進(jìn)行資金劃轉(zhuǎn)，假如平臺(tái)偽造客戶的交易指令，備付金存管銀行只能通過事后詳細(xì)的對(duì)賬才能分辨出來(lái)，這是目前監(jiān)管上尚未解決的技術(shù)性障礙，因此備付金賬戶仍存在可能被挪用的道德風(fēng)險(xiǎn)。

此外，存放在銀行備付金賬戶里的資金也會(huì)產(chǎn)生一定的收益，一般按照銀行協(xié)定存款計(jì)息，這是理房通除了手續(xù)費(fèi)之外，另外一部分收入來(lái)源。

一路狂奔的P2P規(guī)模

2014年11月，幾乎與理房通同一時(shí)間，鏈家理財(cái)正式上線，定位為鏈家公司旗下互聯(lián)網(wǎng)房產(chǎn)金融平臺(tái)，彼時(shí)P2P行業(yè)正風(fēng)生水起。

鏈家理財(cái)?shù)哪Ｊ讲⒉粡?fù)雜，一邊是有借款需求的買房人，一邊是投資人，鏈家理財(cái)充當(dāng)了撮合中介，目前共推出兩個(gè)系列8款產(chǎn)品，主要為借款人提供短期過橋融資業(yè)務(wù)，包括贖樓、尾款墊資、首付貸款等等。

截止目前，鏈家理財(cái)累計(jì)成交量已超過180億元，單日融資過億己然是常態(tài)。以2月29日為例，當(dāng)天交易額為1.5億元，根據(jù)網(wǎng)貸之家的每日數(shù)據(jù)，這一成交量在網(wǎng)貸行業(yè)能擠進(jìn)前五名。對(duì)于一家成立僅1年多時(shí)間的平臺(tái)而言，其擴(kuò)張規(guī)模堪稱迅猛。

不過，質(zhì)疑也接踵而來(lái)，作為擁有自己第三方支付機(jī)構(gòu)的平臺(tái)，首先即是P2P資金存管問題。

在3月1日的媒體會(huì)中，鏈家網(wǎng)首席風(fēng)控官王志偉稱，鏈家理財(cái)?shù)馁Y金由首信易支付監(jiān)管，并非由理房通監(jiān)管。他們下一步將尋求銀行資金存管。

而對(duì)于中融信擔(dān)保公司屬于非融資性擔(dān)保，不具備P2P擔(dān)保資質(zhì)的質(zhì)疑，左暉給出的解釋是，融資性擔(dān)保公司主要針對(duì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行業(yè)務(wù)往來(lái)，而P2P屬于個(gè)人對(duì)個(gè)人之間的業(yè)務(wù)，和銀行業(yè)務(wù)沒有任何關(guān)系。

當(dāng)前，網(wǎng)貸行業(yè)的最終監(jiān)管細(xì)則尚未出臺(tái)，行業(yè)正處于18個(gè)月的整改期，這也是包括鏈家理財(cái)在內(nèi)的一些P2P平臺(tái)，雖然遭受質(zhì)疑，但無(wú)法定論的原因。

也正是在這一輪網(wǎng)貸行業(yè)的“野蠻”生長(zhǎng)中，鏈家理財(cái)?shù)囊?guī)模得以迅速擴(kuò)大，并反哺其地產(chǎn)中介業(yè)務(wù)。

奔跑的代價(jià)

成立于北京的鏈家已創(chuàng)業(yè)15年，從交易規(guī)模上來(lái)說(shuō)，目前已是中國(guó)最大的房產(chǎn)居間代理服務(wù)商。

2015年，上海德佑、重慶大業(yè)興置業(yè)，成都伊誠(chéng)、廣州滿堂紅、深圳中聯(lián)及大連好旺角悉數(shù)被左暉納入到鏈家旗下。媒體會(huì)中披露的數(shù)據(jù)稱，鏈家集團(tuán)目前門店數(shù)量達(dá)到6000家，在2015年整體交易額則達(dá)到7090億元，其中新房交易額達(dá)到1210億，理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)模達(dá)到1238億元。

在迅速擴(kuò)張背后，上海兩起案例的發(fā)生卻很難解釋為偶然事件。

2015年，支撐左暉并購(gòu)德佑的一個(gè)重要的市場(chǎng)判斷就是”整個(gè)中國(guó)的房地產(chǎn)市場(chǎng)，正在從一線到二三線城市梯次進(jìn)入存量房占主導(dǎo)地位的市場(chǎng)”，而這背后存在更為復(fù)雜的交易環(huán)境，左暉也在媒體會(huì)中表達(dá)了擔(dān)憂。

他舉例稱，一些房源甚至存在房主自己把自己房子給查封了，而有些城市查封是非常容易的。“為什么呢？就是要漲價(jià)。賣完了之后想要漲價(jià)，怎么辦？就把房子查封。”

在房源核實(shí)上，左暉稱，在北京市場(chǎng)，鏈家2015年為保障購(gòu)房者權(quán)益進(jìn)行的賠付資金規(guī)模就超過i000萬(wàn)。

正如對(duì)上海發(fā)生的事情，左暉認(rèn)為“如果只是一個(gè)危機(jī)公關(guān)的問題，反而是一個(gè)小問題”，“我們可能會(huì)想自己內(nèi)部的問題是不是比危機(jī)公關(guān)更嚴(yán)重，你在客戶服務(wù)方面的服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)、服務(wù)流程是不是有很大的問題”。（資料來(lái)源：騰訊網(wǎng)）