問題平臺猴年出現“變種” “明星代言”與“死而復生”更需警惕

王宇

年關剛過，互聯網金融行業煙霧再起。近期的兩起網貸問題平臺事件，再度給投資者節后的投資敲響了警鐘。

近日，鑫琦資產被爆出19億兌付危機，消息一出，投資者無法接受，紛紛開始維權。而為其代言的影視明星張鐵林深陷危機風波中，可能需要承擔新《廣告法》中的相關法律責任。如此一來，明星為金融平臺代言的風險一旦暴露出來，平臺與明星個人都面臨著極大的信任危機。

另外，有投資人向媒體爆料，深圳的“Hi投吧”年前已經提現困難。奇怪之處在于，這家平臺的前身叫融科貸，傳聞2014年中旬因為資金問題就快倒下。此后，平臺進行大戶“債轉股”后卻美其名曰“投資人眾籌”，苦苦支撐兩年再遇危機。

這兩起“頗具特色”的問題平臺事件，引起業內與投資者的極大關注。對此《投資者報》記者采訪多位業內人士，他們紛紛表示，對今年經濟形勢的不樂觀預測也會有更多的問題平臺出現，因此投資者的投資與理財一定要謹慎再謹慎。

其中，共鳴科技CEO陸雨泉認為，有兩類平臺最容易出現問題：一個是政策趨緊，一些搞自融的平臺問題會逐步暴露出來;另一個則是隨著經濟形勢的不景氣，風控能力不夠的平臺壞賬率會不斷上升，一些經營不善的平臺也會出現問題。明星代言與平臺實際能力強不強沒有必然的聯系。對于已經明確出現過問題的平臺，即便再次運營，投資者一定要謹慎，對于這類平臺最安全的做法就是不要去觸碰，金融行業一旦出現問題，就很難再次創業的行業。

明星代言網貸風險未知

2014年12月，陜西鑫琦資產為增加品牌影響力邀請張鐵林為其形象代言人，并于2015年1月17日召開以“皇上駕到，一言九鼎”為主題的新聞發布會。張鐵林還在發布會上為鑫琦資產題字：一言九鼎，財源廣進。

但是今年春節剛過，鑫琦資產就被爆出19億兌付危機，傳鑫琦資產到期后不支付利息，想拿外地期房給客戶充當本金，并且房子并非按照此前合同中規定的對折，而是變成了85折。消息一出，投資者無法接受，紛紛開始維權。

據《投資者報》記者了解，鑫琦資產前身為房產中介，目前經營業務已遠遠超出工商登記的經營范圍。記者了解到，大量的投資者表示，鑫琦資產的資金流向了房地產項目。一位投資者稱，鑫琦資產用資產證券化的方式融資，將房產收益權打包成產品，進而將收益權轉讓，構成金融衍生品。其本質就是鑫琦資產通過P2B（個人對企業的貸款模式）的模式幫助房地產商融資。

廣大投資者認為，既然張鐵林為鑫琦資產的代言人，就該為自己的言行負責，畢竟作為一個明星，其影響力可不是一般人能比，因此，張鐵林深陷危機風波。

事實上，演藝明星們為網貸代言的事例也越來越多，有投資者對此表示深深的擔憂。對此，拍拍貸CEO張俊認為，明星代言從品牌營銷的角度來說，是一定程度上擴大品牌影響力的宣傳手段。但投資者還是應該多從平臺自身的資質來進行評估，從而決定是否要去投資這個平臺。

陸雨泉更是直言，“在網貸行業，有演藝明星代言的平臺不一定就安全，明星代言平臺增信沒有實質的作用，因為大多數明星是不懂金融的，只是收取代言費。”

問題平臺復活不可輕信

據媒體爆料稱，兩年前幾乎倒下的問題平臺“融科貸”，如今“死而復生”，搖身一變成為“Hi投吧”。官網資料顯示，Hi投吧是一家純信息中介理財平臺，布局全國開展業務，利用典當模式通過線下門店Hi投普惠搜集借款人需求，平臺可以采取加盟模式。

但媒體人士多方證實，Hi投吧年前就出現了提現困難。而傳聞公司很多員工早已經離職。然而，從2016年開始平臺明顯開始加息，從原來的14.5%左右的收益率提升到了17%的年化收益率。但這仍高于網貸行業正常的收益水平。

記者注意到，在公司給出的臨時提現辦法中，規定“每個投資者每天提現金額原則上不超過1000元，按先后提現順序排列，一天處理50-100人;從2月22日開始，新充值投標金額予增加提現額度。每投1萬元1月標給5000元提現額度，每投1萬3月標，給10000提現額度。增加續投金額的萬分之三獎勵，即時到賬”。也就是說，只有投資者再次投資才能獲得提現額度，而且是極其微少的額度，風險可見一斑。

在一些第三方網貸論壇投資人所發的帖子中，投資人稱，“佳路數據監測到資金巨額流出，最近猛搞虛假活動、提現半個月未到賬、客服QQ不回應、電話無人接。難道搞活動是為了填坑？”對此，媒體從多處證實，該平臺確實在年底前搞了一系列的優惠活動，但多數投資人反映所謂的活動獎勵，根本不能提現。

如今，此問題平臺的情況依然沒有得到解決。事實上，問題平臺“死而復生”的案例早已有之，但未能再度獲得投資者信任。但此類事件頻發，在愛錢幫CEO 王吉濤看來，網貸行業的確面臨很多問題，良莠不齊、魚龍混雜。

王吉濤認為，伴隨著監管逐漸明晰，大部分平臺都在積極整改、調整轉型。而這些運營方式本身存在巨大風險的平臺，一直不符合監管要求，出現問題是遲早的事情。

九斗魚CEO郭鵬建議投資者，要想不在網貸理財時“摔跟頭”，首先需要認識到P2P理財是投資行為而不是投機行為，不盲目貪高息，只考慮收益不考慮風險的投資行為都是非常危險的。其次，要選擇靠譜的P2P平臺，這就需要投資者在投資前對平臺有全面地了解，包括網站的體驗度、平臺負責人從業經歷、平臺風控、標的透明度、數據信息披露以及貸后安全保障措施等，了解比對之后做出綜合判斷，不要盲目跟風。

王吉濤也表示，投資者要注意兩點：1.要戒除貪婪，對理財收益有合理的要求。目前整體資產的收益率都在下降，市場上的固定收益產品年化8%到15%之間就很好，如果有一檔產品收益率超過20%以上就很高，借款企業需要承擔相當高的成本，容易出現一些風險。2.深入學習理財知識，不一定要成為專家，但要具備基本的常識。要知道風險與收益的匹配度，知道各大類和小類理財產品的種類、風險收益特性、流動性、費用特征以及其他的相關規定。要了解學習資產配置的基本常識，懂得投資的一些基本邏輯。