互聯網金融背景下我國大型商業銀行競爭策略探析

鄭麗君++王姣姣

摘 要：互聯網金融是一種新興的金融業態，推出了新的商業模式，支付便捷、交易成本低、資源配置效率高。面對互聯網金融的強大競爭，大型商業銀行應從宏觀角度重視這種新興業態，推動新技術與相關業務的結合，重視大數據的收集和利用。本文從大型商業銀行的資產業務、負債業務、支付結算、資產管理方面進行研究，探討其應對互聯網金融的具體思路，為我國大型商業銀行在互聯網金融背景下的競爭策略提供建議。

關鍵詞：互聯網金融；大型商業銀行；競爭策略

一、引言

憑借大數據和電子商務優勢，互聯網公司興起之初己深度影響大型商業銀行的支付結算和資產兩項核心業務。據阿里巴巴和騰訊的用戶基礎，及支付寶每日交易數據，平安公司可重新定義理財產品，設計個性化產品及服務，爭奪商業銀行的理財業務。伴隨互聯網移動終端的發展互聯網金融漸入民眾生活，P2P平臺貸款、眾籌，及芝麻信用、騰訊信用等個人征信業務的興起，互聯網金融將成為未來金融發展的新模式，傳統大型商業銀行若不能順應交易平臺網絡化及業務經營模式創新，那么銀行金融中介角色將受到挑戰。

二、互聯網金融的定義與類型

1.互聯網金融的定義

互聯網金融是基于互聯網平臺的金融，據謝平研究，互聯網金融不同于大型商業銀行的間接融資和資本市場的直接融資，屬于第三種融資模式，是一種新的金融業態。第一，支付創新是互聯網金融發展的不竭動力。移動支付和第三方支付融合，優勢明顯。第二，大數據的收集和應用解決了互聯網金融發展中的信息處理問題，效率提高，成本降低。第三，互聯網金融最重要職能仍然是資源配置。互聯網金融是在不確定的條件下實現資源的時間和空間配置，目的是服務實體經濟。

2.互聯網金融的類型

根據互聯網金融在支付領域、信息處理、資源配置三大方面的不同，互聯網金融形態可以分為以下類型：

（1）傳統金融業務互聯網化

傳統金融業務互聯網化指的是互聯網代替金融中介、市場網點和人工服務，但產品結構、盈利模式并未發生根本性變化，主要包括網上銀行、手機銀行、網絡證券公司、網絡保險公司、金融產品的網絡銷售等。

（2）第三方支付和移動支付

第三方支付基于電腦端，是互聯網金融中最具核心競爭力的功能，典型代表是2004年阿里巴巴推出的國內首家第三方支付平臺——支付寶。支付寶解決了銀行間的跨行清算，微信的財付通及微信紅包與其支付模式相同。移動支付基于手機和平板電腦移動端，2009年中國移動首先推出手機支付業務，未來，掃碼支付也會成為支付方式的主流模式。

（3）互聯網貨幣

互聯網貨幣是一種不基于現實的虛擬貨幣。主要形式有比特幣、Q幣、亞馬遜幣、淘金幣等，強化了信用交換作用。

（4）基于大數據的征信和電商網絡信貸

2010年阿里巴巴推出國內首個B2B網絡信貸產品——阿里小貸。對淘寶上的所有商戶而言，阿里小貸根據企業以往數據形成征信記錄，分析經營、還款能力，企業可限制性透支有效解決融資需求。

（5）P2P網絡借貸

P2P網絡借貸，是一種資金供求雙方借助網絡中介直接進行借貸的融資模式。P2P公司作為中介平臺，只提供投融資機會、項目審查等業務，不直接參與放款。借貸雙方多為小微企業或者個人，金額較小。拍拍貸是國內首家P2P網絡借貸公司成立于2007年，目前國內代表性的P2P網絡借貸平臺主要有：宜信、人人貸、拍拍貸等。

（6）基于大數據的保險

基于大數據的保險實行差別定價，保險價格完全根據個人的行為數據而定。如，較先進的車險定價是根據上一年車的事故狀況確定本年的費率。而互聯網保險模式更進一步，匯集個人所有的大數據，包括飲酒習慣，上班開車頻率等，計算出事故概率，然后提供保險費率。這種定價模式徹底顛覆了現有的費率的計算方法。

（7）眾籌

眾籌即大眾籌資，是小企業、藝術家或個人對公眾展示創意，以期得到認可和援助。眾籌憑借Internet和SNS（社會性網絡服務）快速傳播的特性，讓更多的人關注和支持小微創業。點名時間是國內最早上線的眾籌公司，兩年接到7000多個項目提案，近700個項目上線，成功率約為50%。

（8）大數據在證券投資中的應用

互聯網技術中強大的搜索引擎、云計算等收集了大量的數據，統計后在證券投資當中作用較大，可在一定范圍預測股價。

三、互聯網金融背景下大型商業銀行的應對策略

近年互聯網金融逐漸滲入社會各個層面，銀行業受到前所未有的沖擊。我國商業銀行充分認識到互聯網金融的競爭力及新時代自身經營管理中問題。

我國大型商業銀行發展互聯網業務有其自身優勢：

首先，我國大型商業銀行均實現重組改制，建立了現代企業制度，2014年實施《巴塞爾協議Ⅲ》，管理水平趨于國際先進。

其次，我國大型商業銀行發展較久，資金實力雄厚，國家政策支持，擁有金融市場20%的優質客戶，忠誠度高，營業網點遍布各省市地區，傳統的信貸業務亦有網銀支持，線上服務體系結合線下營業網點，互聯網金融無以及此。

最后，我國大型商業銀行監管體系完善，在存款保險制度下風險控制高于互聯網金融。

1.負債業務

（1）加強與儲戶溝通交流，根據客戶存款走向和余額的監測判斷客戶需求，通過產品創新、精確營銷吸引客戶，提高客戶忠誠度，防止客戶流失。

首先，根據客戶在本行存款數量、取款頻率、閑置量等對存款客戶進行細分，篩選出高凈值客戶重點關注和維護，防止存款流失。其次，根據儲戶存款額，結合儲戶年齡、職業、家庭狀況等，針對性制定創新儲蓄產品和營銷策略，增加客戶在本行的存款。再次，創新存款產品，比如：借鑒同業存款推出靠檔計息存款產品，留住大額金額；研究并運行“眾籌”等新型產品；增加“定期后可轉讓”的理財產品，滿足客戶流動性需求。

（2）重視大數據的收集與運用，建立以客戶為中心的大數據平臺，提升數據挖掘分析能力，為進一步的客戶細分、產品及營銷創新提供支持。

我國大型商業銀行擁有大量的客戶信息、存貸款信息等第一手資料，但未得到充分的挖掘和利用，故當前重要任務之一就是建立大數據平臺，把所有客戶與銀行間的業務往來的信息和數據，統一邏輯整理，為銀行未來的決策、產品創新、客戶營銷等提供價值依據。此外，與工商、稅務、社保、銀聯、互聯網公司的合作，充分收集客戶信息。

2.資產業務

謝平（2012）認為互聯網金融背景下，資金供需雙方可直接在網上發布資金供需信息并匹配，無需通過銀行等金融中介，這種資源配置方式能達到社會福利最大化，供需方均有公平機會。

而商業銀行不會完全滿足借款人的信貸需求，即存在“信貸配給”。Stiglitz和Weiss（1981）認為借款人和銀行之間的不完全信息，銀行期望的收益并不是隨著利率水平的上升一直增加，而是到達頂峰后隨著利率進一步上升，銀行預期回報會下降，即逆向選擇導致信貸配給成為一個長期均衡。此外P2P平臺發展并不順利，據了解，截至今年5月底，P2P網貸平臺數量達2607家，累計問題平臺為661家，一些大平臺也暴露出貸款逾期風險，甚至設立逾期催收網絡，對部分項目購買保險防止壞賬風險的發生。

大型商業銀行資產業務完整、正規的借貸體系，與P2P相比競爭力仍很強，在發展資產業務時商業銀行也要努力減少信息不對稱，消除“信貸配給”弊端：

首先，應用互聯網技術開拓新的資產業務。當前我國經濟面臨下行壓力，大企業間接籌資規模下降，而通過直接融資和發行債券降低籌資成本，政府也開始逐步試水市政券，大型商業銀行不能再依靠維護這些傳統大客戶來提高收益，要積極借助互聯網模式挖掘小微企業貸款。其次，大型商業銀行要積極發展消費信貸。注重與淘寶、京東等電商巨頭合作，收集客戶消費信息和商戶銷售信息，以銀行卡、信用卡等為工具，為客戶提供便利，大力發展消費信貸。

3.支付結算

（1）大型商業銀行提升支付服務競爭力。大型商業銀行有自己的突出優勢：客戶基礎龐大，金融產品全面，網絡支付渠道健全，在客戶心中的安全度高。因此更應依靠自身優勢，借助支付工具和支付系統。2011年4月，支付寶與中行、工行等10家銀行合作推出“快捷支付”方式，未開通網銀用戶也可網上支付，提升了支付結算業務的客戶體驗。對于不同風險程度的創新產品，商業銀行可以設定不同的結算限額，降低潛在損失。

（2）大型商業銀行完善支付體系，提高支付效率。傳統支付的柜臺人工處理時間為衡量支付業務效率的重要指標。互聯網金融背景下，支付結算業務效率的主要指標是非人工單位成本的投入產出比。故需優化自身的支付渠道，在大型網上促銷，如雙十一時，保持支付系統的穩健運作，提高支付服務的盈利能力。

（3）大型商業銀行研究支付結算定價。大型商業銀行密切關注互聯網金融的各種支付費用，關注銀行自身結算價格的市場反應，根據自身的競爭策略，研究新的支付結算的定價方法，推廣銀行支付工具。

4.資產管理

互聯網理財對商業銀行資產管理業務的沖擊較大，而互聯網理財實質上是互聯網企業與貨幣基金公司合作的貨幣基金，經過“再包裝”后向網民提供互聯網理財產品。目前，互聯網理財峰期已過，余額寶收益在2015年6月份收益率跌破4%，對大型商業銀行資產管理業務沖擊減弱，因此大型商業銀行要趁機從互聯網理財的業務模式中吸取經驗，結合自身優勢提高競爭力。

（1）大型商業銀行在政策體系內開展產品創新，依據客戶細分開發差異化的產品。比如，開發與購房、購車相關聯的產品，為客戶提供增值服務；對于流動性要求強的客戶提供“可轉讓”類的產品；同時也可以參與資本市場，開發高收益率的產品，同時要兼顧風險。

（2）大型商業銀行提升客戶關系管理。大型商業銀行要以客戶為中心，對銀行貢獻高的客戶應著力發展個人理財業務或私人銀行，制定私人化的資產管理服務，吸引高端客戶，培養客戶對銀行的信任度和忠誠度。

（3）大型商業銀行充分利用互聯網技術，繼續優化發展手機銀行、微信支付等業務，擴大客戶群，同時利用互聯網做好資產管理業務的宣傳工作和信息披露工作，以此贏得客戶信任。

作者簡介：鄭麗君（1990- ），女，漢族，山西省呂梁市人，碩士研究生，單位：山西財經大學金融學專業，研究方向：商業銀行經營管理；王姣姣，山西財經大學財政金融學院，碩士，商業銀行經營管理方向