從借貸新規看P2P的未來

8月6日，最高人民法院向社會通報了《關于審理民間借貸案件適用法律若干問題的規定》，對民間借貸行為及主體范圍做出了清晰的界定，《規定》將于9月1日起實施。細讀起來，不難發現，此規定對目前最火熱的互聯網金融平臺P2P有了重要的指導和規范。

P2P網貸平臺，也就是通過互聯網站進行金融借貸的中介平臺，目前正處于高速發展的階段。據網貸之家聯合盈燦咨詢發布的P2P網貸行業報告顯示，截至今年7月底，正常運營的P2P平臺有2136家，其中新上線平臺數量為217家，新增問題平臺109家，而累計問題平臺達到895家。

可見這個行業在野蠻生長的過程中出現了諸多泡沫，借貸糾紛、老板卷款跑路的現象時有發生。此時出臺《規定》對P2P行業進行規范，及時而且必要。

P2P最吸引眼球的新聞事件，無疑是那家上市公司改名為“匹凸匹”之后連續幾個無理由漲停。不禁讓人想起從前乞討之人掛牌“乞討.COM”之后被錢砸暈的故事。當下，P2P的確是個好東西，一方面實體經濟發展缺乏金融支持，另一方面民間投資渠道極度缺乏，P2P平臺為雙方提供了一個“買賣市場”，讓民間的錢有地方去，企業特別是小微企業有地方借到錢。

我國的資金利用率在國際上處于低位，因此才有“盤活存量”、“不要讓閑置資金趴在賬上”等要求。P2P平臺往小了說，是增加民間投融資渠道，往大了說，能提高國家的資金利用率。

P2P行業未來如何發展，需了解《規定》中的如下幾個要點：首先，《規定》明確了“民間借貸”的定義：“民間借貸是指自然人、法人、其他組織之間及其相互之間進行資金融通的行為”。專家表示，此規定將表現不同但本質趨同的借貸方式納入統一管理規范之中，P2P也在納入規范范疇。

其次，《規定》劃出24%、36%兩條紅線。年利率24%以下為法律保護區，年利率36%以上為無效區，中間則為“不支持”的灰色區域。業內人士表示，這樣一方面設定了緩沖區間，另一方面則縮小重點打擊的范圍，將年借款利率在36%以上的平臺作為重點規范對象。

第三，《規定》明確定義P2P為“信息中介”而非“信用中介”。P2P網貸平臺通過廣告暗示其具有擔保功能其實并不承擔擔保責任，已是P2P行業公開的秘密。《規定》指出，網絡貸款平臺的提供者僅提供媒介服務。但是，網貸平臺的提供者通過網頁、廣告或者其他媒介明示或者有其他證據證明其為借貸提供擔保，出借人請求網絡貸款平臺的提供者承擔擔保責任的，人民法院應予支持。

因此，通過P2P平臺借貸的人要特別注意了，如果沒有明確的條款或說明，平臺是不承擔擔保責任的。而P2P平臺若想要“去擔保”，則要特別留意自己的廣告、宣傳用語。

有規矩才成方圓。在新規的“規矩”中，P2P行業未來可期。