推進我國出臺存款保險制度問題探析

李飛飛

（廣東財經(jīng)大學經(jīng)濟貿(mào)易學院，廣州 510320）

一、當今國外存款保險制度狀況分析

（一）美國存款保險制度

作為存款保險制度的鼻祖，美國是世界上第一個建立存款保險制度的國家，1934年建立的聯(lián)邦存款保險公司（FDIC）為銀行存款提供保險，開創(chuàng)了存款保險的先河。FDIC保險基金來源于銀行繳納的保費和美國財政部貸款，在起初的統(tǒng)一保費率過渡到統(tǒng)一保費率和差別保費率并駕實施。FDIC保險基金賠付是針對存款人而言的，不按照賬戶賠付。當存款人在同一機構多個存款賬戶時，多個賬戶合并計算。FDIC不承保理財和基金類存款，目前最高賠付額為25萬美元。

（二）英國存款保險制度

1982年英國存款保險制度正式確立，2001年設立金融服務補償計劃（FSCS）,FSCS由金融服務補償計劃有限責任公司負責實施。英國存款保險是政府強制力和企業(yè)運作的結合，但不受政府的干預，受范于英國公司法，金融服務補償計劃有限公司作為一個企業(yè)，不會主動調(diào)查金融機構，而是由損失客戶向FSCS提出索賠，另外，針對不同性質(zhì)的存款機構收取不同的保費和確定不同的保額。

二、我國出臺存款保險制度的必要性

（一）能夠全面完善新常態(tài)經(jīng)濟下金融機構市場推出機制

由于政府為存在危機的金融機構提供資金支持，使金融機構對政府產(chǎn)生極大的依賴性，不能形成完善的金融機構市場退出機制。實行存款保險制度可以有效監(jiān)督金融機構和保證存款人權益，確保金融體系安全運行。

（二）促進銀行間公平競爭環(huán)境的形成

五大國有銀行在銀行市場中占有絕對優(yōu)勢，處于壟斷地位，政府對其實行絕對和穩(wěn)定的保護，中小型銀行處于不利地位，難以服務于經(jīng)濟的發(fā)展，存款保險制度的出臺為建立公平的競爭市場提供了制度保障。

（三）保障存款人利益，為銀行業(yè)穩(wěn)定發(fā)展以及金融機構健康發(fā)展提供制度保障

存款保險雖然是一項被動性的措施，但可以防范金融機構的破產(chǎn)，減少存款人損失，金融機構的破產(chǎn)會帶來嚴重的連鎖效應，存款保險制度的建立使金融機構自己管好自己的財務，也使央行從保護存款人的角色中退出來。

三、我國出臺存款保險制度的可行性

（一）金融體系穩(wěn)健、健康的發(fā)展為存款保險制度出臺提供了平臺

在一系列政策指導下，金融機構盈利實力和償債能力增強，市場約束機制加強，對金融市場的信心大幅提升，金融體系的穩(wěn)定、安全性為制度的出臺創(chuàng)造了條件。

（二）我國形成了相對穩(wěn)定的銀行系統(tǒng)

初步形成了以國有商業(yè)銀行為主體和多元化經(jīng)營的中小型銀行為主要市場力量的銀行體系，這給存款保險制度的出臺提供了有利的保障。

（三）金融體系法制建設不斷完善、審慎性監(jiān)管水平不斷提高、銀行會計準則國際化

金融監(jiān)管有了法律的規(guī)范，為存款保險制度奠定了法律基礎。中國特色的銀行監(jiān)管架構，銀行業(yè)監(jiān)管取得非凡的成就和準確、完全、規(guī)范、透明的銀行會計信息披露為存款保險制度提供可持續(xù)的發(fā)展環(huán)境。

四、我國存款保險制度具體實施方案

（一）存款保險制度央行不再控制存款利率

為防止銀行間競爭，確保盈利，為此央行控制存款利率，但該制度出臺后會使銀行自身承擔盈虧，這是銀行業(yè)進一步開放的關鍵所在，央行放開存款利率，預測平均存款利率可能上升百分之一，而這百分之一的上升的利息收入相當于GDP的0.8%，這部分的增長轉(zhuǎn)移到儲戶中去，促進消費、拉動內(nèi)需。

（二）存款保險只承包存款類資金，不承保投資、理財類資金

存款保險最高賠付額為50萬元人民幣，覆蓋99.63%的儲戶提供保障，不超過50萬元人民幣全額賠付，超過部分優(yōu)先索取銀行清算財產(chǎn)，這樣會降低金融風險，保護儲戶利益。

（三）保險費率由存款保險機構根據(jù)發(fā)展狀況實行基準費率和風險差別費率

按照不同的財務狀況和經(jīng)營水平以及風險程度有差別對銀行收取保費。涉及國有商業(yè)銀行、股份制銀行、城商行和農(nóng)村信用社，針對經(jīng)營業(yè)績強、盈利能力好的大型商業(yè)銀行按照基準費率收取保險費納入存款保險基金。參考資本充足率、不良貸款率和存款規(guī)模差別收取保費，使商業(yè)銀行注重于風險管控和產(chǎn)品定價。

五、存款保險制度對金融行業(yè)的影響

（一）對于銀行股和保險股來說并非是利好消息

對于整個股市來說是利好，該制度推出對于非銀行金融機構是有利的，部分銀行存款轉(zhuǎn)而流入保險、券商等非銀行機構，大儲戶將部分資金配置理財產(chǎn)品，有利于增量資金進入股市。該制度的出臺沒有改善銀行的資產(chǎn)質(zhì)量，大戶對存款限額賠付的擔憂抬高了小行負債成本，銀行負債端成本競爭加劇導致息差收窄。存款保險制度要求銀行繳納保費，對銀行利潤實現(xiàn)會產(chǎn)生反向沖擊。

（二）政府將不再為金融機構兜底

存款機構不能再盲目貸款，貸款審核將會更加嚴格，存款保險制度實施后，銀行要繳納保費，短期內(nèi)銀行的運營成本增加，如果從長期來看，銀行利潤的減少，成本的增加將會從下調(diào)存款利率中得到補償，美國一年期定期存款利率只有1%左右。

（三）存款保險制度的出臺有利于P2P(互聯(lián)網(wǎng)金融點對點借貸平臺)行業(yè)發(fā)展

該制度的出臺釋放出銀行倒閉的可能性，為安全保險起見，投資人會分散投資，P2P12%的年收益率將會吸引更多投資者的加入，存款保險制度是市場利率化的前奏，伴隨著金融市場利率化，P2P平臺20%的長期理財高收益將無法繼續(xù)，10%左右的中長期年化投資收益是一個比較合理的水平，P2P理財產(chǎn)品將回歸正常值，網(wǎng)貸利率會隨著P2P理財收益下降而下降，吸引更多的小微企業(yè)進行網(wǎng)貸融資。

六、我國出臺存款保險制度利弊分析

（一）存款保險制度的積極性

1.能夠穩(wěn)定我國金融體系安全，防范金融危機的發(fā)生

金融市場化不斷發(fā)展，國際化成為趨勢，創(chuàng)新性金融產(chǎn)品日益增多，中小型商業(yè)銀行如雨后春筍般成立，“影子銀行”也應運而生，在商業(yè)銀行內(nèi)控制度不健全會導致自身風險在逐漸增加。經(jīng)驗表明，存款保險制度的出臺是防范金融風險的可行性選擇之一。

2.會提升對銀行的信心，最大限度保護儲戶利益

由于銀行吸收存款作為對儲戶的負債，高風險性和不確定性是銀行的基本特征，銀行經(jīng)營不善導致不能如期清償債務時，會引發(fā)儲戶對銀行的信用危機，我國目前金融市場發(fā)展不完善，在金融監(jiān)管水平不高的情況下強制實行存款保險制度是儲戶對銀行充滿信心的保障。

3.提高大眾風險意識，能夠減輕央行的負擔

在社會主義經(jīng)濟制度下，企業(yè)破產(chǎn)慢慢為大眾所接受，銀行作為經(jīng)營貨幣的機構，破產(chǎn)也納入正常的發(fā)展途徑中，這就要求儲戶要有很高的風險意識，改變以往政府兜底的傳統(tǒng)意識。存款制度的出臺，政府不再為銀行的破產(chǎn)買單，存款保險機構將對銀行進行監(jiān)督，定期檢查銀行財務狀況，這減輕了央行監(jiān)管的負擔，幫助存在危機的銀行渡過危機，實現(xiàn)央行的政策意圖。

（二）存款保險制度的消極性作用

1.存款保險制度的落實會造成儲戶和銀行的道德風險

存款保險制度的出臺，由于賠付額的保障，降低了儲戶甄別銀行風險的意識，往往在存款時忽視銀行風險狀況和經(jīng)營水平，把資金存放在高利率、經(jīng)營不完善的銀行，穩(wěn)健經(jīng)營的銀行得不到存款。對銀行來說，存款保險制度弱化了銀行風險約束機制，銀行為應對“高息攬存”壓力，可能會減少資本金和流動性資金儲備，內(nèi)部管控松懈，引發(fā)銀行“道德風險”，銀行會將大量信貸資金投入到高風險、高收益項目中去。

2.基準費率與風險差別利率的實施會使銀行業(yè)出現(xiàn)“馬太效應”的局面

由于大銀行經(jīng)營穩(wěn)健，發(fā)生信用危機的概率比較小，因此，存款保險基金管理機構對大銀行的保費收取較少，況且保費對大銀行來講只是資金的九牛一毛，但是對于那些中小型銀行來說，會收取高的風險差別費率，高費率保費對中小型銀行來說是一筆不小的開支，這樣一來會出現(xiàn)“強者愈強”的局面。

3.一旦銀行發(fā)生危機，實際的救助作用不是很強

作為保險中的一員，同樣遵循大數(shù)定律，我國銀行相對集中，與業(yè)務要分散、相互獨立性高的風險分散原則相違背，一旦發(fā)生大銀行危機事件，僅僅憑借保險機構保費，很可能造成償付不足，導致保險機構的破產(chǎn)，也就發(fā)揮不了很好的救助作用，效果將大打折扣！