金融支持制度對電子商務(wù)發(fā)展影響及改革方向探討

■趙 靜（內(nèi)蒙古財(cái)經(jīng)大學(xué) 呼和浩特 010052）

電子商務(wù)和制度經(jīng)濟(jì)學(xué)相關(guān)理論概述

（一）電子商務(wù)的定義和特性

電子商務(wù)按其涉及范圍和使用工具的不同可以分為廣義的和狹義的電子商務(wù)。其中廣義的電子商務(wù)指的是使用各種電子工具和設(shè)備開展商業(yè)買賣和服務(wù)等活動(dòng)。而狹義的電子商務(wù)則僅僅指利用英特網(wǎng)架設(shè)的電子交易平臺(tái)進(jìn)行實(shí)體或者虛擬商品的買賣活動(dòng)（盧愛琴等，2009）。

電子商務(wù)相對于實(shí)體交易模式，主要表現(xiàn)出交易虛擬性、交易成本低和交易效率高三大特性。其中虛擬性主要體現(xiàn)在信息發(fā)布、交易磋商、簽訂合同和貨款支付等過程完全是在網(wǎng)上交易平臺(tái)上進(jìn)行的。交易的虛擬性可以減少實(shí)體交易環(huán)節(jié)所產(chǎn)生的費(fèi)用，進(jìn)而使得交易雙方降低了開展活動(dòng)的成本，從而使得供貨商所提供的商品更具價(jià)格優(yōu)勢。此外，高效性表現(xiàn)在大量的供需雙方通過在公開透明的平臺(tái)上發(fā)布信息，使得市場價(jià)格會(huì)趨于供需均衡的狀態(tài)，從而商品價(jià)格具有可預(yù)見性，買賣雙方可以在自己滿意的價(jià)格下快速完成交易過程。

（二）制度經(jīng)濟(jì)學(xué)及其研究方法

現(xiàn)代西方經(jīng)濟(jì)學(xué)可以分為主流和非主流經(jīng)濟(jì)學(xué)，主流學(xué)派以市場因素作為其主要研究方向。而非主流經(jīng)濟(jì)學(xué)的代表學(xué)派制度經(jīng)濟(jì)學(xué)主要研究制度、法律、歷史、社會(huì)和倫理等非市場因素對于經(jīng)濟(jì)增長和穩(wěn)定的作用（孫淑生、魏明霞，2001）。從方法論上來說，這一派別不以任何客觀指標(biāo)為依據(jù)來衡量經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，其研究起點(diǎn)也摒棄了傳統(tǒng)人與物的關(guān)系，開拓以人與人的社會(huì)關(guān)系和制度為出發(fā)點(diǎn)研究經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的新方法，從而使得經(jīng)濟(jì)學(xué)得到了全面的發(fā)展。

電子商務(wù)背景下金融支持制度供需影響因素分析

金融支持制度從其本質(zhì)上來說，指的是國家現(xiàn)行金融制度中有利于電商行業(yè)發(fā)展的那一部分法則和規(guī)范的總稱，同時(shí)也是國家依照相關(guān)法律構(gòu)建的金融結(jié)構(gòu)體系，以及組成這一體系的各銀行和非銀行機(jī)構(gòu)之間的結(jié)構(gòu)關(guān)系和相互作用。主流經(jīng)濟(jì)學(xué)派多使用GDP和GNP等可衡量指標(biāo)去檢測和評價(jià)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況，可是在電子化信息網(wǎng)絡(luò)時(shí)代的今天，制度的發(fā)展和人與人之間的關(guān)系在促進(jìn)行業(yè)快速發(fā)展方面正充當(dāng)著不可替代的角色。

（一）影響制度供給的因素

1.基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)所需成本。一項(xiàng)制度的實(shí)施過程并非只是國家以法律條文形式頒布和執(zhí)行那么簡單，金融制度要想真正發(fā)揮其對于電子商務(wù)的支持作用，就必然離不開相應(yīng)基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)，從而基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的所需成本便成為制約制度供給的重要因素。其中建立支付體系、法律環(huán)境、信用環(huán)境和金融監(jiān)督機(jī)構(gòu)的費(fèi)用組成了顯性成本部分。除此之外，國家將資金投入其他行業(yè)所得到的最高收益組成了制度實(shí)施的機(jī)會(huì)成本。綜合兩種成本因素，并且與制度所帶來的收益進(jìn)行比較，便可以確定是否實(shí)施某項(xiàng)金融政策。

2.電子商務(wù)對現(xiàn)行金融制度的沖擊。電子商務(wù)的全面發(fā)展是一個(gè)系統(tǒng)工程，包括生產(chǎn)者對新型產(chǎn)品的研發(fā)、包裝商對于包裝質(zhì)量的提高、物流企業(yè)的快速投遞和運(yùn)輸以及銷售商高效率的發(fā)布商品信息。在這一過程中不僅需要人力資本的投入，更是需要金融業(yè)對于電子商務(wù)的實(shí)體資本注入。由于電商行業(yè)在中國仍屬于新興產(chǎn)業(yè)，現(xiàn)行金融制度可能更多的傾向于中小涉農(nóng)企業(yè)，這便會(huì)造成現(xiàn)行制度和創(chuàng)新金融政策在投入方向上的矛盾。歸根結(jié)底，制度的變遷總是要適應(yīng)生產(chǎn)力的發(fā)展水平，在農(nóng)業(yè)和工業(yè)的生產(chǎn)能力尚未完全釋放之前，過早將金融業(yè)的支持重心轉(zhuǎn)移到服務(wù)業(yè)，這種行為便是不理智和不辯證的。

（二）影響制度需求的因素

1.制度所帶來的收益。電子商務(wù)需要金融制度的支持，不僅僅是因?yàn)樵撝贫鹊膶?shí)施能提供給企業(yè)良好和規(guī)范的融資環(huán)境，更重要的是金融業(yè)的支持使得電商行業(yè)能夠在更大規(guī)模的基礎(chǔ)上開展生產(chǎn)銷售服務(wù)，從而獲取更為豐厚的利益。例如在電子商務(wù)的物流環(huán)節(jié)，由于物流企業(yè)缺乏資金而無法及時(shí)更新運(yùn)輸工具和設(shè)備，繼而可能導(dǎo)致商品損失的情況發(fā)生。但是在金融制度的支持下，獲得充足資金的企業(yè)可以擴(kuò)展自己的物流能力和運(yùn)輸范圍，進(jìn)而可以達(dá)到以往水平下無法企及的目標(biāo)。由此可知，對于利益的追逐驅(qū)使金融制度的不斷創(chuàng)新和發(fā)展。

2.市場規(guī)模和產(chǎn)業(yè)間聯(lián)系。對于電子商務(wù)行業(yè)來說，企業(yè)規(guī)模包含兩層意義。首先便是指電商企業(yè)實(shí)體資本的數(shù)量多少。此外，規(guī)模還表示企業(yè)的業(yè)務(wù)范圍和涉及領(lǐng)域。企業(yè)規(guī)模越大，其所能容納的資本量就越多，從而會(huì)改變?nèi)藗冎g的談判地位，地位的變化則會(huì)導(dǎo)致重新締結(jié)組織關(guān)系，進(jìn)而對新型金融制度產(chǎn)生需求。而作為一個(gè)系統(tǒng)性行業(yè)，電子商務(wù)與其他產(chǎn)業(yè)的聯(lián)系越是緊密，其涉及的領(lǐng)域就越為豐富，領(lǐng)域的擴(kuò)大對資金產(chǎn)生了了持續(xù)性需求，金融支持制度滿足了融資合資的需要，從而得以誕生和順利實(shí)施。

金融支持制度對電子商務(wù)發(fā)展的促進(jìn)作用

（一）節(jié)約電商企業(yè)交易成本

交易成本泛指交易雙方或者第三方組織為促成該交易順利進(jìn)行而形成的成本，其中包括搜尋成本、信息成本、議價(jià)成本和決策成本等類型（周南，2014）。從交易成本出發(fā)來探析制度所帶來的經(jīng)濟(jì)影響是制度經(jīng)濟(jì)學(xué)的主要研究方法。如金融制度中若加強(qiáng)對于電子商務(wù)利用資金和外部資源的監(jiān)管，那么會(huì)使得原有的一些非正式組織關(guān)系和尋租行為轉(zhuǎn)化為規(guī)范制度和高效率行為，處于監(jiān)管下的電子商務(wù)必然會(huì)產(chǎn)生信息對稱和資金流通順暢等特點(diǎn)，繼而電商企業(yè)可減少信息和資源的搜索成本。

（二）實(shí)現(xiàn)物流企業(yè)的快速反應(yīng)

速度和效率是物流企業(yè)的靈魂所在，尤其是在電子商務(wù)逐漸涉及易腐農(nóng)產(chǎn)品的當(dāng)今社會(huì)，物流企業(yè)如何實(shí)現(xiàn)快速反應(yīng)將成為電商行業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵所在。其中快速反應(yīng)主要包括兩層含義。首先便是快速安全地將貨物運(yùn)送到買家手中。其次便是指針對一些突發(fā)事件怎樣高效率地應(yīng)對。針對第一層含義金融支持制度所提供的資金可以及時(shí)更新物流企業(yè)中落后的運(yùn)輸設(shè)備和技術(shù)，使得企業(yè)既能夠滿足國內(nèi)貿(mào)易短途運(yùn)輸?shù)囊螅帜軐?shí)現(xiàn)跨國貿(mào)易的長距離物流投送業(yè)務(wù)。對于快速應(yīng)對突發(fā)事件，金融制度一方面可以對于物流貨物提供保險(xiǎn)服務(wù)，保證企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的最小化。另一方面可以提前設(shè)立機(jī)動(dòng)資金，當(dāng)發(fā)生不可抗力因素導(dǎo)致貨物損失時(shí)，先行賠付給交易雙方損失，然后再申請理賠。以此來保證客源數(shù)量和行業(yè)口碑。

（三）擴(kuò)展電子商務(wù)模式并促進(jìn)電商行業(yè)發(fā)展

電子商務(wù)根據(jù)其參與者和交易種類可以分為B2B（Business to Business）、C2C（Customer to Customer）和B2C（Business to Customer）等類型（黃磊，2001）。其中傳統(tǒng)電商模式以B2C為主要經(jīng)營形式。金融支持制度能夠改變這種組織間的關(guān)系，擁有來自金融業(yè)支持資金的企業(yè)不僅可以通過交易平臺(tái)銷售自己的庫存商品，還能夠通過平臺(tái)購買其它企業(yè)的閑置機(jī)器設(shè)備，在實(shí)現(xiàn)資源有效配置的同時(shí)，也擴(kuò)展了電商交易模式。此外，由于金融支持制度提倡資金優(yōu)先發(fā)展資本密集型產(chǎn)品，鼓勵(lì)企業(yè)由生產(chǎn)勞動(dòng)密集型向生產(chǎn)資本密集型的轉(zhuǎn)變，從而也使得電商行業(yè)能夠提供附加值更大的產(chǎn)品和服務(wù)，促進(jìn)了電商行業(yè)的持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展。

電子商務(wù)背景下金融支持制度發(fā)展困境及改革方向

（一）發(fā)展困境

1.金融支持制度中對外部資源監(jiān)管力度不足。外部資源按其投入目的可以分為外部援助和外部投資，外部援助是外國政府或組織無償提供給本國的資金。而外部投資多是指外國企業(yè)利用本國富余資金的對外輸出而賺取利潤的行為，這種投資方式多是將外國的夕陽產(chǎn)業(yè)或者污染環(huán)節(jié)轉(zhuǎn)移到發(fā)展中國家，尤其是在電子商務(wù)時(shí)代，完善的交易平臺(tái)可以迅速完成資金的交接和投入，這種不良資本的輸入若沒有得到金融監(jiān)察機(jī)構(gòu)的監(jiān)管，不僅會(huì)擾亂電子商務(wù)市場秩序，還會(huì)對我國環(huán)境造成不可逆轉(zhuǎn)的損害。

2.金融市場信用薄弱。目前我國對于電子商務(wù)新興市場尚未建立完全的金融信用評價(jià)體系，電商企業(yè)參與金融業(yè)的行為多屬于一次性博弈過程，在此過程中，負(fù)的外部性沒有得到相應(yīng)的處罰而正的外部性也沒有得到補(bǔ)償，這樣便會(huì)導(dǎo)致投機(jī)行為的發(fā)生。此外，信用制度的薄弱會(huì)增加電商企業(yè)融資的難度系數(shù)和交易成本，從而限制了該行業(yè)的國際化戰(zhàn)略和企業(yè)規(guī)模的擴(kuò)大。重要的是，金融行業(yè)中若缺失信用的保障，會(huì)導(dǎo)致企業(yè)傾向于一些非正式組織，從而產(chǎn)生不良債權(quán)和金融混亂等棘手問題。

（二）改革方向

1.建立重復(fù)博弈的信用評價(jià)體系。重復(fù)博弈與一次性博弈的區(qū)別在于，重復(fù)性博弈的過程是在公平透明的平臺(tái)上進(jìn)行的，而且每輪參與者都要對其上一輪的行為負(fù)責(zé)，且參與者的行動(dòng)都會(huì)記錄在案，觀測者可以隨時(shí)調(diào)取其信用記錄。在電子商務(wù)背景下實(shí)施此項(xiàng)制度的意義在于，電商企業(yè)參與交易的頻率較高，沒有完善信用評價(jià)體系的產(chǎn)業(yè)發(fā)展必然受阻。因此在電商企業(yè)辦理金融業(yè)務(wù)后應(yīng)進(jìn)行雙方互評，對于信用良好的客戶給予提高貸款上限的優(yōu)惠，但是對于信用較差的企業(yè)金融機(jī)構(gòu)則應(yīng)收取一定比例的保證金，以此確保金融業(yè)的有序和穩(wěn)定發(fā)展。

2.轉(zhuǎn)變政府職能并加強(qiáng)監(jiān)管力度。電子商務(wù)與傳統(tǒng)零售業(yè)相比，其市場自由性和信息對稱性都有了極大的改善和提高，從而其發(fā)展路徑也不同于傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)。在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制下的金融業(yè)，無論是在決策權(quán)、所有權(quán)、規(guī)模和信用聯(lián)系等方面已經(jīng)與電商企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀格格不入，因此政府在金融行業(yè)中應(yīng)扮演的是引導(dǎo)者、合伙人，而不是掌握最高決定權(quán)的領(lǐng)導(dǎo)者（于博興，2014）。轉(zhuǎn)變政府在金融行業(yè)中的角色，使價(jià)格因素和市場對供求產(chǎn)生自動(dòng)合理的調(diào)節(jié)。此外，政府從金融業(yè)角度杜絕不良外國資本的侵害，加大對于合資融資背后實(shí)質(zhì)的監(jiān)管，保證金融支持制度真正有效落實(shí)到電商企業(yè)的發(fā)展方面。

3.完善期貨市場制度并建立合理的期貨市場結(jié)構(gòu)。我國是一個(gè)農(nóng)業(yè)大國，發(fā)展農(nóng)產(chǎn)品及其相關(guān)領(lǐng)域的電子商務(wù)是未來發(fā)展的必然趨勢，但是農(nóng)產(chǎn)品的易腐性決定了其供求關(guān)系不同于一些工業(yè)制品，從而該性質(zhì)限制了農(nóng)產(chǎn)品電子商務(wù)在我國的深度發(fā)展。然而期貨市場可以通過遠(yuǎn)期交易和風(fēng)險(xiǎn)回避的方式解決農(nóng)產(chǎn)品季節(jié)性供求不均衡的問題，從而促進(jìn)了電子商務(wù)市場的繁榮。為此，政府應(yīng)建立完善的保證金制度和期貨市場會(huì)員制度，在確保一些資金欠缺的農(nóng)戶參與到期貨市場交易的同時(shí)，又要使得每個(gè)參與者都有在在遭遇風(fēng)險(xiǎn)時(shí)的資金保證。此外，期貨市場本身也應(yīng)適應(yīng)電子商務(wù)的發(fā)展，確保期貨交易所、期貨結(jié)算所、期貨經(jīng)紀(jì)公司等機(jī)構(gòu)在數(shù)量上保持合理的比例關(guān)系，從而使得電子商務(wù)市場的運(yùn)行成本降到最低。

4.支持金融中介機(jī)構(gòu)發(fā)展并完善相關(guān)保障制度和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。金融支持制度的基礎(chǔ)層包括金融活動(dòng)和金融參與者的行為，其中包括參與信用創(chuàng)造、資源配置和風(fēng)險(xiǎn)管理的金融中介機(jī)構(gòu)。電子商務(wù)的發(fā)展過程不僅僅是簡單的商品交換過程，同時(shí)也是區(qū)域間資源調(diào)配和處理風(fēng)險(xiǎn)的過程，因此，在這個(gè)過程政府應(yīng)鼓勵(lì)保險(xiǎn)公司和信托公司的健康發(fā)展，使得電商行業(yè)的從業(yè)者在進(jìn)行交易時(shí)，具有充足的資金支持和風(fēng)險(xiǎn)承受規(guī)避能力。此外，電子商務(wù)已經(jīng)深入居民的日常生活，政府職能部門應(yīng)將相關(guān)同類型的支付手段合并統(tǒng)一的同時(shí)，不斷拓展移動(dòng)電子設(shè)備支付手段，完善相關(guān)的保障制度和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，使得消費(fèi)者能夠全天候多渠道的參與到電子交易過程中。

1.盧愛芹，王紅艷，尹宏浩.電子商務(wù)時(shí)代企業(yè)商業(yè)模式創(chuàng)新分析[J].商業(yè)時(shí)代，2009（25）

2.孫淑生，魏明霞.電子商務(wù)的制度經(jīng)濟(jì)學(xué)分析[J].中國管理科學(xué)，2001（9）

3.周南.電子商務(wù)對商業(yè)發(fā)展遠(yuǎn)景和未來變革的影響[J].商業(yè)時(shí)代，2014（5）

4.黃磊.金融制度創(chuàng)新的幾個(gè)理論問題[J].當(dāng)代財(cái)經(jīng)，2001（6）

5.于博興.近代中外金融制度的比較分析[J].產(chǎn)業(yè)與科技論壇，2014，13（1）