銀行會倒閉，存款有保險

年初，我國銀監會副主席在接受采訪時稱，存款保險制度今年有希望推出。在銀行存的錢，還能獲得保險，這意味著什么？

先從存款保險制度的起源講起。1933年的《格拉斯—斯蒂格爾法案》創立了美國聯邦存款保險公司（FDIC）。FDIC最主要職責讓這些儲戶放心：即使銀行倒閉，他們存的錢依然是安全的，因為聯邦政府會彌補他們的損失。

存款保險制度的出現是為了將儲戶和銀行的風險剝離。充分競爭的市場應該可以自由進入和自由退出。在競爭中，如果有銀行經營不善、資不抵債，也應該和其他行業的企業一樣尋求破產保護。

然而，銀行業有其特殊性。整個經濟的發展需要流動性，也就是需要儲戶的資金。如果銀行時不時倒閉并虧空儲戶的錢，那么最后的結果是沒人存錢，導致經濟停滯。存款保險解決了這一問題：銀行可以開始自由競爭，該倒閉的倒閉，而儲戶依然可以放心存錢，確保整個經濟正常發展。

從理論上來說，有存款保險制度應該是好事。但從某種角度來說，這種制度未必符合“中國特色”。存款保險制度之所以首先出現美國，在很大程度上是因為“美國特色”的銀行制度。在19世紀和19世紀初，美國銀行體系以混亂著稱。

在19世紀初，美國最多的就是所謂“野貓銀行”。這些銀行可以胡亂從事各種業務、甚至可以自由發行貨幣，然后一看勢頭不對就消失得無影無蹤。在內戰結束后，美國銀行體系開始正規化，但整體來說還是繼承了大量“野貓”的基因。比如，導致美國各地銀行擠兌的罪魁禍首是1931年倒閉的“美利堅合眾國銀行”。這家聽上去很霸氣的銀行的倒閉讓所有人對美國經濟失去信息，直接導致大蕭條急速惡化。然而，這家銀行實際上是一個猶太移民在1913年創建的，這家銀行的客戶也大多是被銀行華麗的名字所“忽悠”。

從這個意義上來說，存款保險制度對美國人來說可謂“私人定制”。經過百余年的“磨練”，美國人其實從根本上就認為銀行不大“靠譜”。

相比之下，中國的老百姓多年以來已經習慣把銀行看作是安全的。在中國老百姓心里，把錢存在銀行，那就等于是放進了“保險柜”。如果此時突然出現存款保險制度，等于在提醒大家，銀行確實有可能倒閉，這反而會引起負面影響—比如擠兌—也未可知。