加強工程建設企業(yè)現(xiàn)金流管控

韓學軍/浙江省郵電工程建設有限公司

加強工程建設企業(yè)現(xiàn)金流管控

韓學軍/浙江省郵電工程建設有限公司

本文通過闡述工程建設企業(yè)的現(xiàn)金流管控，探討規(guī)模與現(xiàn)金流的適度性問題，以緩解企業(yè)資金壓力，提升企業(yè)經(jīng)營質量，有效實現(xiàn)企業(yè)價值最大化。

工程建設企業(yè)；現(xiàn)金流管控

一、工程建設企業(yè)當前面臨的現(xiàn)狀

隨著中國經(jīng)濟的迅速發(fā)展，許多企業(yè)的戰(zhàn)略和市場定位十分相似，建筑產(chǎn)品趨于同質化，施工單位之間可替代性很強，差別不明顯，以致企業(yè)競爭壓力日益加劇，為保證承接業(yè)務不得不壓低利潤空間，施工行業(yè)漸漸步入微利時代。同時，工程項目承包方式亦呈多樣化趨勢，給工程建設企業(yè)的現(xiàn)金流管控提出了很大的挑戰(zhàn)，企業(yè)為了保證新項目正常開工必須補充必要的流動資金，必須向外部拆借，造成了貸款的額度連續(xù)大幅攀升，為銀行支付巨額的利息導致利潤流失，若業(yè)主方對項目的進度不及時結算，極易出現(xiàn)項目負現(xiàn)金流經(jīng)營的現(xiàn)象，因此，目前企業(yè)規(guī)模越來越大，但是產(chǎn)值利潤率卻越來越低，經(jīng)營規(guī)模的急劇擴張引發(fā)的系列問題，讓我們更加重視經(jīng)營規(guī)模與現(xiàn)金流的適度性問題。現(xiàn)金流的管理，是一個全面的、動態(tài)的過程，有效的現(xiàn)金流管理必須與企業(yè)的財務風險控制、企業(yè)價值管理整合為一體。

二、緊縮政策環(huán)境下，企業(yè)加強現(xiàn)金流管控的必要性

（一）企業(yè)的生存、發(fā)展、壯大離不開現(xiàn)金這個后盾

“現(xiàn)金為王”永遠是財務管理人員的“金科玉律”。在經(jīng)濟上升時期，現(xiàn)金流好壞對企業(yè)的影響可能不是很明顯，但是一旦遭遇危機，現(xiàn)金流不良的企業(yè)很可能會導致破產(chǎn)。

（二）財務管理離不開現(xiàn)金流信息

現(xiàn)金流以收付實現(xiàn)制反映企業(yè)現(xiàn)金流轉情況，與利潤相比較，提供的現(xiàn)金流轉信息更加客觀、可靠。現(xiàn)金流信息不僅是企業(yè)管理當局進行計劃和控制的重要依據(jù)，而且對企業(yè)外部使用者來說，也會為他們提供非常需要的有關企業(yè)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入能力、現(xiàn)金支出的需要量以及相關投資和理財活動的信息。

三、現(xiàn)金流與經(jīng)營規(guī)模的關系

工程建設企業(yè)的現(xiàn)金流與經(jīng)營規(guī)模之間的關系是建立在如何使企業(yè)價值最大化的前提下的，企業(yè)價值最大化是維系現(xiàn)金流與經(jīng)營規(guī)模間的紐帶，在實現(xiàn)企業(yè)價值最大化的過程中，形成了現(xiàn)金流與經(jīng)營規(guī)模的適度性問題。

（一）現(xiàn)金流在企業(yè)實現(xiàn)價值最大化過程中的作用

企業(yè)價值最大化是指通過企業(yè)財務上的合理經(jīng)營，采用最優(yōu)的財務政策，充分考慮資金的時間價值和風險與報酬的關系，在保證企業(yè)長期穩(wěn)定發(fā)展的基礎上，使企業(yè)總價值達到最大。其基本思想是將企業(yè)長期穩(wěn)定發(fā)展擺在首位、強調(diào)在企業(yè)價值增長中滿足各方利益關系。現(xiàn)金流貫穿于企業(yè)經(jīng)營的全過程，財務管理中愈加強調(diào)現(xiàn)金流量在公司戰(zhàn)略管理中的重要地位，跨國企業(yè)甚至提出了“現(xiàn)金流量至尊”的觀念。

（二）企業(yè)現(xiàn)金流與經(jīng)營規(guī)模的關系

正常生產(chǎn)經(jīng)營的情況下，業(yè)務規(guī)模越大，需要的現(xiàn)金流就越大，規(guī)模越小，需要的現(xiàn)金流就越小。伴隨規(guī)模的擴張，也會增強對現(xiàn)金流的需求，如果現(xiàn)金流的循環(huán)是良性的，生產(chǎn)經(jīng)營業(yè)務的規(guī)模擴張，將會帶來正的現(xiàn)金流，反之，現(xiàn)金流的循環(huán)是惡性的，現(xiàn)金流出大于流入，出現(xiàn)負的現(xiàn)金流，規(guī)模擴張將會增加企業(yè)的資金負擔，更加會加劇企業(yè)資金入不敷出的情況。

四、工程建設企業(yè)現(xiàn)金流的管控措施

（一）應用現(xiàn)金集中管理模式，實現(xiàn)企業(yè)對現(xiàn)金流的高效管控

現(xiàn)金集中管理模式包括：統(tǒng)收統(tǒng)支模式、撥付備用金模式、內(nèi)部銀行模式、結算中心模式和財務公司模式。統(tǒng)收統(tǒng)支和撥付備用金模式強化了總部的資金調(diào)撥職能，可以減少現(xiàn)金的沉淀，控制現(xiàn)金的流出，但不利于調(diào)動各單位開源節(jié)流、合理計劃的積極性；內(nèi)部銀行模式強調(diào)現(xiàn)金的有償使用，增強各單位的現(xiàn)金管理意識，能夠使資源合理配置；結算中心模式重點在于集中結算，有利于現(xiàn)金監(jiān)控，整合資源；財務公司模式實現(xiàn)理財專業(yè)化，可以提高現(xiàn)金收益。將統(tǒng)收統(tǒng)支模式與內(nèi)部銀行模式的優(yōu)點相結合，在收支兩條線基礎上實行現(xiàn)金的有償使用，在保證現(xiàn)金統(tǒng)一管理力度的同時，以達到降低風險、減少沉淀、控制流入流出的目的。

（二）重視現(xiàn)金流的預算管理，量入為出

在現(xiàn)金流的預算管理的編制方法上，采取自下而上、自上而下相結合的方法，深入每個項目部，務求資金使用情況的準確。首先，在實行全面預算的基礎上，重點突出現(xiàn)金流預算編制。其次，做好現(xiàn)金流預算的執(zhí)行和控制。保證實際的經(jīng)濟活動盡可能符合預算的要求。

（三）成立物資采購平臺，提高存貨周轉效率

首先，物資采購要堅持立足于小庫存、優(yōu)庫存、快周轉、促施工的原則。其次，強化定額管理，按計劃購料，按需要供料，按限額發(fā)料，實行物資領料責任制，堅持經(jīng)濟合理，比質比價。最后，把清倉利庫，挖掘內(nèi)部潛力作為經(jīng)常性工作來抓，物資部門要建立庫存動態(tài)信息庫，隨時掌握材料、配件等收、發(fā)、存的情況，并將庫存動態(tài)信息及時反映給采購人員和施工計劃人員，以便物資部門合理安排采購，使物資儲備既能保證施工，又能縮短存貨周轉期

（四）充分利用銀行各種融資方式，調(diào)劑余缺，盤活現(xiàn)金流

首先，利用銀行承兌匯票和短期銀行貸款相結合的方法調(diào)劑現(xiàn)金余缺。其次，利用商業(yè)信用，盤活現(xiàn)金。工程建設企業(yè)要爭取商業(yè)銀行最高的信用等級，進而取得商業(yè)銀行高的信用額度。有了這一額度，工程建設企業(yè)在投標時不需要繳納保證金而只需要辦理投標保函；在收到預付款時不需要繳納預付款保證金而只需要辦理預付款保函；履約合同時不需要繳納履約保證金而只需要辦理履約保函。這樣可以將有限的現(xiàn)金用到關鍵點上，加快現(xiàn)金流周轉，為企業(yè)創(chuàng)造更大的價值。

（五）設立應收款管理的專職部門，應收款的清欠管理

首先，推行項目模擬法人，建立和完善經(jīng)營承包責任制度，將應收賬款周轉率納入單位負責人主要考核指標，如項目部不能按期收回應收賬款，不得對項目經(jīng)理兌現(xiàn)承包獎；應收賬款未清收完畢的單位和工程項目，其單位負責人或項目經(jīng)理不得調(diào)離和免除應收賬款的責任。其次，建立專職部門，設立專職人員負責應收賬款的日常管理工作，財務部應收賬款確認后，由專職部門及時建立應收賬款臺賬，對超過一定額度的應收賬款按項目“一項一檔”的原則建立健全欠款檔案。對重點外欠款，必須與清收責任人簽訂責任書，落實清欠責任。最后，建議在企業(yè)內(nèi)部設立獨立的催款隊伍，并制定獎懲激勵制度，根據(jù)其對應的難度系數(shù)和清欠金額進行獎懲；對惡意拖欠的單位，采取訴訟或仲裁的方式清收。

（六）建立現(xiàn)金流風險預警體系與全面預算制度為企業(yè)現(xiàn)金流保駕護航

首先，建立現(xiàn)金流風險管理專業(yè)機構，由工程建設企業(yè)主要領導和財務、審計、概預算、材料、工程技術等人員組成，定期或不定期地提出現(xiàn)金流風險分析報告，對現(xiàn)金流進行預測。其次，對現(xiàn)金流風險進行定性和定量分析，建立風險預警指標體系。定性分析主要分析國家政策、經(jīng)濟環(huán)境、行業(yè)企業(yè)內(nèi)部管理狀況等變化情況，采用調(diào)查分析等方法；采用的方法主要是趨勢分析，重點應關注企業(yè)的資產(chǎn)負債率、應收賬款周轉率、凈資產(chǎn)收益率、借款總額、現(xiàn)金儲備額等指標。最后，建立現(xiàn)金流分析跟蹤制度，及時發(fā)現(xiàn)現(xiàn)金流變化趨勢，制定相應的應對措施。

開展預算的好處在于企業(yè)可以在經(jīng)濟活動發(fā)生前就對經(jīng)濟活動全過程所需資源進行籌劃和部署，以促進經(jīng)濟活動按計劃、有序地開展，進而控制經(jīng)營風險。

綜上所述，企業(yè)可以通過以上現(xiàn)金流管控措施，結合自身經(jīng)營現(xiàn)狀，增收節(jié)支，在資金運用上堅持量入為出、精打細算，努力實現(xiàn)現(xiàn)金流良性循環(huán)。目前，國有工程建設企業(yè)處理好發(fā)展規(guī)模與現(xiàn)金流的關系，現(xiàn)金流管控采取何種措施，將決定企業(yè)在發(fā)展戰(zhàn)略中的定位問題，只有處理好二者關系，才能實現(xiàn)經(jīng)營規(guī)模與現(xiàn)金流的良性互動，提升企業(yè)的經(jīng)營質量，真正成為一個優(yōu)質的企業(yè)。

[1]韋勇剛.工程工程建設企業(yè)現(xiàn)金流與經(jīng)營規(guī)模匹配性探討 [J].企業(yè)經(jīng)營管理。2010（06）.

[2]郭圓圓.企業(yè)現(xiàn)金預算編制中幾個問題的思考[J].商業(yè)會計.2005（09）.

韓學軍（1970.3出生？）、女、籍貫（浙江省杭州市）、現(xiàn)任浙江省郵電工程建設有限公司（郵編310020）財務部主任職務、會計師職稱、學位、研究方向（加強公司現(xiàn)金流管控）.