小微企業融資難問題的探討

■姚 瑩 花都經濟貿易職業技術學校

一、小微企業融資概述

1.小微企業的概念

所謂小微企業，是對小型企業、微型企業、家庭作坊式企業、個體工商戶的統稱（郎咸平）。2011年國務院發布的《中小企業劃型標準規定》對小微企業，從企業規模上進行了界定，即不論其所有制性質、經營范圍、組織形式如何，只要在規模上屬于小微企業，就被認定為小微企業。具體如表（營業收入、資產總額單位：萬元）：

2.小微企業及其融資的特點

(1)小微企業特點

①生產經營規模小。由于資產和資本規模小，資信程度低，籌措資金相對困難，導致生產經營規模擴張緩慢，產品與服務在種類和品質上都難以與大型企業相比。②分布廣數量多。除了航天航空、金融保險等技術和資金密集度高及國家專控的特殊行業外，其范圍幾乎涉及所有競爭性行業和領域，尤其集中在一般加工制造業、運輸業、采掘業、農業、批發零售業、餐飲業和其他社會服務業。③經營方式靈活。其投資少、見效快，具有較多可供選擇的經營項目，較容易進入市場，體制靈活，能跟上時代發展步伐，適應市場快速變化。當經濟發生波動時，與管理層次多、組織結構復雜的大型企業相比，具有“船小好調頭”的優勢。但這也是其在生產規模和資本累計方面的劣勢，導致勞動生產率極低、生產成本偏高，缺乏在市場上競爭力。④資本與技術構成低。大多數小微企業資本金不足，發展生存于勞動密集型產業，設備、工藝和管理方式落后，能實現半自動化和自動化生產的較少，能實現高技術生產的更是罕見。

(2)小微企業融資特點

小微企業自身的特點決定其融資特點。由于經營活躍，導致對資金需要量比較頻繁，很多小微企業一年之內需要進行多次融資；同時自身規模小，缺乏長遠的資金規劃，使得每次貸款的數額小且臨時借貸較多，一旦有貸款需求，需要盡快得到滿足，否則將對其經營活動產生加大負面影響，時間比較急切，一旦度過了經營難關，小微企業為了節省成本會盡快還款，借款的周期短，將其歸納為“頻、小、急、短”。

3.小微企業的地位與作用

截止2013年4月，小微企業有6000多萬家，占全國企業總量的99%，提供了超過70%的就業崗位，雇聘了7.64億員工，稅收貢獻率為54.3%。小微企業已經是國民經濟社會發展的重要力量。①成為穩定經濟增長的關鍵。小微企業匯入國民經濟的各個領域，是推動整個國民經濟和區域經濟發展的主力軍，是經濟增長中最具有活力的成分，在產出和經濟增長上占有相當大的份額。②是吸納勞動力就業的主要渠道。其投資少，資本有機構成低，對勞動力的技能要求不高，能提供巨大的就業機會，吸收了大量農村人口進城就業，推動城鎮化建設進程，對社會和諧穩定發展貢獻很大。③成為推動技術創新的主要力量。激烈的市場競爭，迫使小微企業必須主動進行技術改造和技術創新，大膽采用和嘗試新的生產工藝和生產技術，以提高勞動生產率，降低生產成本，增加產品的附加值，搶占更多的市場份額，以便獲得更多的利潤。根據國家發改委的數據，專利總數的66%是由小微企業申請的，74%以上的技術創新由小微企業完成。

作為市場機體的基本組織、經濟社會的基層網點和群眾生活的基礎平臺，小微企業理應配置到相應的資本。作為提供新增就業崗位的主要渠道、企業家創業成長的主要平臺和科技創新的重要力量，小微企業理應配置到相應的資源。

二、當前小微企業融資存在的難題

小微企業大致可以劃分為兩種：一種是業務較為傳統或者與人們生活休戚相關的企業；另一種是高科技的初創企業。筆者認為，現今小微企業融資難的問題更多的發生在第一種企業身上。一方面，前者是廣大小微企業的主體，在當今經濟結構調整過程中資金困難突出，是最急需解決的問題，官方數據顯示，小微企業貸款余額僅占全部貸款余額的21.72%。另一方面，第二種類型的企業更多有賴于股權融資，由于中小板市場、創業板市場，以及風投與PE行業的盛行，在一定程度上緩解了該類企業的資金壓力，雖然或多或少還存在問題，但總體趨勢看好。

由于國內外市場環境變化，經濟增長速度減緩；企業用工成本增加，尤其是勞動力成本上升；原材料成本上漲；企業用地比較緊張；人民幣匯率提高；節能減排壓力較大；加上銀行信貸收緊等原因，導致小微企業融資難的問題日益凸顯。具體分析，有以下幾個原因：

1.小微企業自身存在缺陷，導致融資之路艱難

(1)管理水平落后

小微企業公司治理結構與內控機制不健全，許多企業仍然采用家族式的管理模式，財務報告不規范，在銀行審查時起不到參考作用，銀行難以掌握其運行的真實情況。法人資產與個人資產未嚴格區分，當企業經營出現風險時，時常發生抽逃企業資金的狀況且難以控制，成為融資難的硬傷。

(2)缺乏核心競爭力

企業核心競爭力應該具有：①產品市場占有率名列前茅，具有“第一性”；②產品獨一無二，具有“惟一性”；③屬于新興產業，具有“先驅性”。目前傳統生產型小微企業幾乎沒有核心技術，有的是完全模仿市場，市場流行什么跟著模仿什么；有的則在客戶要求的基礎上做一定開發設計，但研發能力較低，只是下游產品中的“半研發”，自身不具備市場競爭力，在經濟增速下滑，內外需同時不振使訂單減少，市場競爭加劇的背景下，小微企業經營風險加大，其融資難題更顯突兀。

2.小微企業融資渠道單一，導致融資道路狹窄

就小微企業的實力和自身狀況來說，不能滿足證券市場的要求，因而不能上市通過股票籌集資金；就債券而言，發行債券控制嚴格、要求的條件比較高，而且債券品種單一，債券市場極不發達。目前無論股票市場還是債券市場主要都是大型企業的融資場所，不是小微企業融資的理想渠道，銀行仍是其融資首選渠道，但存在較大改進空間：①融資成本偏高。通常情況下，銀行通常會對小微企業實行基準利率上浮30%-50%的政策，加上存款回報等費用，其實際融資成本高達15%左右，實際貸款成本接近銀行基準利率的兩倍，盡管銀行的借貸成本上升，相對民間借貸成本來說尚可承受。在資金緊缺時，小微企業被迫尋求民間借貸，進一步推升融資成本。不少依靠民間高利貸融資，月利率一般為5%-6%，最高的達到年利率120%。高昂的融資費用嚴重制約小微企業的后期發展。②抵押品條件苛刻。由于小微企業信息不透明，銀行在貸后管理過程中很難及時、全面、準確地掌握小微企業的資金投向、經營情況等，所以需要抵押品來控制貸款風險，但由于小微企業擁有的固定資產少，缺乏抵押品，很難滿足銀行設置的抵押條件。調查顯示，82.5%的小微企業沒有自己的廠房；有貸款的小微企業中使用過廠房抵押的小微企業的比例為9.8%，使用過機器設備抵押的小微企業的比例為6.9%，38%的小微企業主曾使用私人資產作為抵押。③信貸產品遠離市場。小微企業的特點使其融資需求也呈多樣化，目前既能有效控制風險，又能結合其實際需要的信貸產品十分缺乏，能夠在小微企業融資業務中得以推廣的貸款種類少。另外現行信貸審批流程更多是從銀行自身管理的便利出發而設計的，決策鏈條長、管理層次多，沒有真正貼近客戶和市場。在實際操作中，運行效率不高，貸款審批速度慢。通常一筆貸款從立項、申報到審批，最后到放貸，往往需要一月甚至數月的時間，效率低下，與急需資金的小微企業形成矛盾，難以滿足其融資的實際需求。④風險收益不對等。即使融資成功，由于銀行承擔的風險較大，而持續創新的小微企業創造高額的收益后，銀行按固定利率收取貸款的利息，收益與企業所獲得的利潤不對等，從而也降低銀行對其進行貸款的興趣。

3.小微企業擔保能力不足，導致融資成效低下

(1)擔保機構自身發育不良，降低服務能力

擔保機構既能選擇優質項目推薦給合作銀行，又可以優化貸中管理流程，分擔銀行的管理成本，最終達到既提高小微企業融資的成功率，又降低銀行小額貸款營銷成本的目標,是現行信貸管理體制下解決小微企業融資難的有效途徑。但調查顯示，在目前有借款的小微企業中，70.2%的小微企業雖聽說過但從未使用過擔保公司擔保，主要原因就是隱性成本的增加導致擔保服務綜合成本較高。進一步分析，由于擔保公司的法律形式屬于有限公司而非金融機構，不能享受金融企業稅前抵扣貸款損失準備金的稅收優惠，導致擔保機構承擔了較大的成本所致，從而降低了為小微企業融資服務的能力。

(2)缺乏風險分擔的機制，導致融資不暢

目前雖然國家政策要求銀行與擔保公司共擔風險，但沒有明確各自分擔多少風險，在雙方合作過程中，絕大多數情況是擔保機構承擔100%的擔保責任，當擔保貸款一旦出現風險，融資擔保機構需要代償全部本金和利息，由于缺乏風險分擔的機制，從而提高了擔保公司的運營成本，使其盈利空間不足以滿足正常的投資回報要求，最終的結果是大量擔保公司推出市場，小微企業融資更加困難。

4.小額貸款公司發展受限，難以滿足小微企業的融資需求

首先小額貸款公司的發展存在身份不明確、后續資金來源不足、未接入征信系統等困境，導致小額貸款公司在同業拆借、稅收優惠、財政補貼等方面難以享受與金融機構同等待遇，因為未納入央行征信系統，導致信息不對稱，使小額貸款公司經營風險增大；其次稅負過高，其納稅參照一般工商企業繳納5%左右的營業稅及城鎮附加等附加稅，再加上25%的企業所得稅。與農村信用社及村鎮銀行3%的營業稅率相比，小額貸款公司運營成本明顯偏高，影響其進一步為小微企業融資服務的能力。

5.缺乏有效的宏觀環境，無法保證小微企業融資順利進行

(1)立法滯后

①現有新的抵押方式，在明確權屬關系、評估價值等方面存在障礙。在明確權屬關系方面，以礦業權和林權為代表，礦業權尚未出臺統一性抵押登記辦法，各地出臺的地方性管理規定也不盡相同，實際操作中存在不合法、不合規的情況。林權權屬關系復雜，經常有所有權和使用權分離的情況，容易出現權屬不明確、有爭議的情況。在明確評估價值方面，以知識產品質押為代表，價值評估難、缺乏處置方式是主要障礙。再如農村土地類抵押，雖然一些地方以破冰名義進行了嘗試，但存在著法律方面的障礙。

②現行法律體系對小微企業融資過程中的責權利不明確。當前法律對小微企業融資擔保只有原則性的規定，專門的小微企業融資擔保立法尚屬空白，對擔保人的權益保護不足。1999年發布的《關于建立小微企業信用擔保體系試點的指導意見》，由于經濟社會環境發生了較大變化，其中的體系構成、資金來源、外部監督等方面內容已經不適應形式發展的需要；2010年發布的《融資性擔保公司管理暫行辦法》，考慮更多的是防范融資性擔保公司風險，對小微企業融資擔保機構的服務對象、社會法律體系和相關運作未作規定。

(2)社會信用體系不健全

健全而透明的社會信用體系，是高度發達市場的關鍵組成部分，但目前卻是我國市場經濟建設的最大軟肋。信用體系缺位，金融機構與企業之間存在著嚴重的信息不對稱。小微企業違約風險高，金融機構了解小微企業及其所有人信用狀況的成本高，從而造成了金融機構普遍不愿貸款給小微企業的現實。

三、改善小微企業融資難的措施

1.革新發展理念，提升企業實力

正是由于小微企業數量眾多，質量參差不齊，內因是矛盾的關鍵，只有從小微企業自身入手，才能從根本上解決其融資難題，可從如下方面進行改善：

(1)加快轉型升級

小微企業加快轉型升級：①外銷轉內銷。在外需減少的情況下，以外銷為主的企業通過開拓國內市場彌補需求；②向上下游延伸。小微企業通過整合上下游產業鏈的相關資源，開拓市場、增強抗風險能力。③產業轉移。從原有產業退出，進入更具發展前景與活力的產業。④產品升級。附加值低的產品服務升級至附加值高的產品與服務，開拓新的市場機會。⑤機器設備升級。購置先進設備，升級改造生產線，增強企業整體競爭力。⑥打造自主品牌。通過建立自主品牌，掌握市場主動權，提高其盈利能力。這些對解決小微企業融資難題起著關鍵作用。

(2)引入現代企業制度

小微企業競爭力不強，在很大程度上是受到管理結構的束縛和制約，特別是治理結構不健全、管理混亂等,使得企業無暇顧及和增強自身的核心競爭力。小微企業必須轉變管理觀念,拋棄經驗式、粗放式、家長專斷式的隨意管理，建立學習型的組織結構，健全企業內部的科學管理制度，輔之以科學的管理手段，完善激勵和監督機制，加快建立現代企業制度，提升企業的戰略決策，保障企業核心競爭力的提高，積累誠信，進而為銀行提供全面、準確的財務和經營信息，提高企業經營狀況的透明度和財務報告的可信度。

(3)加強與外界溝通聯系

同行業的小微企業，應采用積極建立各種專業合作社的方式“抱團取暖”，通過加強小微企業間的聯系，在采購、生產、銷售、流通環節有組織的進行合作，有效消除小微企業原材料成本上漲等不利因素，從而幫助小微企業應對國內外市場環境變化，提高其應對風險的能力，加強企業的經營穩定性,減少小微企業的資金需要量。

2.創新信貸模式，擴大融資受惠面

(1)提升銀行服務質量

①強化內部激勵機制。改進績效考評和資源分配機制。對小微企業信貸業務，制定有別于其他業務的績效考評體系，在風險可控的前提下，為發展小微企業信貸業務提供更多的資源。改善責任追究體系，提高貸款風險容忍度，實現盡職免責，以充分調動基層人員營銷積極性。

②推廣“大行小做”經驗。根據小微企業融資特點，在現有的商業銀行中設置專門的小微貸款部門，專門推出針對小微企業的審批流程，來解決融資難題：一是在符合規定的前提下最大限度地簡化流程環節，開通審批“綠色通道”；二是通過充分授權，由專業化團隊專門從事小微企業信貸審批，不斷提高審批效率；三是對小微企業授信業務提出時限要求，確保審批效率高、放款速度快；四是開發專門針對小微金融的現代化信貸管理系統，積極收集企業金融需求信息，建立完善小微企業融資項目庫，推出“小微信貸產品信息查詢平臺”，匯集服務小微企業的特色金融產品，方便其登錄查詢，更快地提升小微金融服務效率，在一定程度上解決銀企信息不對稱問題。

③降低融資成本。充分考慮小型和微型企業的承受能力和生產經營狀況，合理定價，主動讓利，對小型和微型企業，貸款利率最高上浮幅度不超過基準利率的30%。杜絕各項不合理收費，對小微企業免收貸款承諾費、資金管理費、咨詢費等；免收微型企業財務顧問費等。

2.創新信貸產品

充分考慮小微企業及其融資的特點，讓每個行業不同情況的小微企業都有適合的銀行信貸產品順利取得貸款，擴大小微企業貸款的覆蓋面，解決小微企業融資難題。①充分考慮抵押品門檻。針對行業特征開展多形式放款依據，如農林牧漁業小微企業可接受運輸船舶、礦業權、林地產權、農村居民房屋產權、土地承包經營權等不動產抵押；針對生產型小微企業可嘗試接受產品存貨、庫存原材料等動產質押；針對文化創意、科技型小微企業無固定抵押物的特點推出“訂單貸”，或以現金流為依據放款，拓寬高科技企業無形資產質押貸款等。②充分考慮區域特色。結合本區域主流產業，創新開發上游企業擔保、龍頭企業擔保等新的擔保方式，如“商戶租金貸款”——貸款主體為單個承租商戶，貸款擔保方是租戶所在的商城，個體租戶借助于商圈的龍頭企業獲得銀行貸款，放大單個企業的信用，增強其融資能力。商圈融資模式可以創造性地復制到更多小微企業融資之上。③充分考慮產業發展。銀行應改變傳統“企業金融”視角，從“產業鏈金融”視角出發，采用產業鏈金融產品，將產業鏈核心企業較好的信用資質延伸到產業鏈上下游，加強對上下游小微企業的主導能力和控制力，提升產業鏈的競爭力，使其融資更加順暢，幫助小微企業完成產業轉型升級。④充分考慮城鄉差異特征。農村小微企業融資難更加明顯，農業企業另外還有季節性較強的特點，銀行可采用在生產前派信貸人員下鄉等形式，提供無需抵質押物，采用幾戶村民組成一個聯保小組就可取得貸款產品，以供農業專業戶購買機器設備，提高其生產率，擴大生產規模。銀行信貸員為了順利收回貸款，農戶在面臨產品滯銷時應該幫扶其營銷產品。⑤充分考慮“網商”與實體企業差異。“網商”無廠房無設備，唯一直觀可見的是企業網上評級和誠信度，達不到貸款審批要求。銀行可以設計一定額度的“純信用貸款”。這部分網商要同時符合以下特征：一是網上貿易市場平臺負責遴選出的；二是已經由專業擔保公司（改變查看企業財務報表的傳統思路，著重實地查看企業現金流、經營狀況等指標）提供信貸擔保的；三是由網上貿易市場平臺運營商、專業擔保公司、銀行和政府分別按照合適的比例承擔風險的小微企業。⑥充分考慮融資數額和企業規模。對產品在還款方式上進行靈活設置，貸款可采用分期還款包括按月、按季或是其他更靈活的分期還款方式，從而有效控制小微企業風險。

3.改變融資理念，拓寬融資渠道

(1)積極引導企業上市

鼓勵小微企業進入創業板市場，拓寬直接融資渠道，改善企業的資本結構，借助股權融資獨特的“風險共擔，收益共享”的機制，實現股權資本收益最大化，消除還本付息的壓力，可投入更多的資金用于研發，打破小微企業融資瓶頸束縛，從而獲得長期穩定的資本性資金。同時上市的過程，也是小微企業梳理家底、明確發展方向、完善公司治理、夯實基礎管理、轉換經營機制、實現規范運作的過程。

(2)積極尋求融資租賃

這在發達國家是僅次于銀行信貸的又一重要融資渠道。通過租賃融資，小微企業可用較少的資金取得所需的先進技術設備以及原材料，降低其負債率，使其可以邊生產邊還租金。其優越性表現在：對生產企業講，不失為加速投資、擴大生產的好辦法；對某些產品積壓的企業來講，不失為促進銷售、拓展市場的好辦法。同時，租賃融資方式靈活、成本較低、因租金的分期支付而使得風險較小，可以緩解小微企業資金周轉壓力。

(3)積極發展民間借貸市場

①增加小貸公司的數量。將典當行、舊物行、中介公司等民間借貸機構向小額貸款公司和財務公司轉化；通過降低小額貸款公司、財務公司準入門檻等方式，逐步將民間借貸機構納入準金融企業管理，將更多的民間閑置資本引入規范化的融資市場，從而惠及大量小微企業。

②加大小貸公司改革。參照香港銀行的三級發牌制度，小貸公司下一步的發展路徑可以是吸收大額存款的金融公司，即有限制持牌照銀行，建立小貸行業協會、建立小貸保證保險制度、發展小貸同業拆借與再融資中心等，實現民間借貸行為的陽光化、規范化和專業化，解決小微企業融資難題。

4.創新擔保機制，暢通融資之路

(1)納入到統一的金融監管體系中

小微企業融資擔保機構不是獨立存在的金融部門，擔保的業務最終要落實在銀行等其他金融部門，可將擔保機構納入金融監管體系中，使其享受到金融企業稅前抵扣貸款損失準備金的稅收優惠，這樣有利于降低擔保機構的運營成本，促使其更好的為小微企業融資服務。

(2)提升擔保能力

應發展由市場主導、政府引導，以商業類擔保機構為主、互助類擔保機構為輔，以商業性擔保業務為主、政策性擔保業務為輔，以補償機制為政府扶持重點的小微企業融資擔保市場，提升為小微企業融資的擔保能力，具體做法：①建立擔保機構風險補償機制，對政策性擔保業務，財政應給予補貼，調動擔保機構的積極性，分散擔保機構風險，通過擔保機構商業化運營,為小微企業融資“活血化瘀”。②組建政府控股的大型擔保機構，擴大擔保規模，集中使用擔保資源。擔保機構的資金來源可由財政部門出資51%以上，其余部分采取面向社會公眾發行股份，吸收民間資金入股的方法募集，特別是要大量吸收小微企業法人入股。通過擴大資金來源和資金規模，提升專業擔保公司的擔保能力。

(3)積極嘗試風險分擔機制

積極嘗試“擔保機構+保險”模式，在小微企業信用擔保制度基礎上構建信用保險機制，不僅降低擔保機構運營風險，也降低小微企業獲得貸款擔保的難度。在小微企業與擔保機構簽訂貸款擔保協議后，由擔保機構向保險公司購買信用保險，共同承擔風險。若貸款到期時，小微企業無力還款，則由擔保機構代其償還，并向保險公司申請賠償。保險公司審查后，按照條款規定對擔保機構給予保險賠償，擔保機構則向小微企業追回代償款，如果款項收回，則將保險賠償歸還給保險公司。

5.政府主動作為，改善融資環境

(1)加快立法與執法力度

針對目前立法滯后問題，可從以下幾個方面加快立法：①對于存在權屬關系不明確的創新方式的抵押和質押，應該從完善法律保障、規范抵押登記辦理辦法等方面，降低權屬權益不明確導致的法律風險；對于存在估值和流動性不足的創新方式，需要鼓勵評估公司、交易所等中介服務機構的發展，降低估值成本，開拓資產轉讓渠道。②加快關于對小微企業融資擔保機構的服務對象、社會法律體系和相關運作的立法，特別是細則制定。以目前的擔保行業與銀行的關系來看，擔保機構還缺乏與銀行談判的實力，因此需要通過立法的形式做出相應風險分擔比例的規定，確保銀行發揮審核與監督責任。③在法律上明確民間借貸的合法地位。正確區分正常民間借貸與非法金融活動，嚴厲打擊非法集資等違法行為，在法律上保護正常民間借貸，使民間借貸專業化和規范化，使小微企業融資有法可依，解除其融資障礙。

(2)打造誠信機制

逐步建立健全涵蓋企業和個人信用信息的社會信用體系系統，做到與公安、稅務、工商、海關、公共事業單位、行業協會等部門聯網，將企業和個人的經濟活動信息，包括銀行貸款、納稅情況、信用狀況、償債能力、工商注冊、合同履約率、企業改制轉制過程中逃廢債情況、個體企業主在街道經營的年限，其配偶子女情況，甚至企業的用電量、用水量、租金狀態、存貨情況等信息錄入系統，建立完善的小微企業資信評級制度、小微企業法人代表資信評級制度和小微企業總體實力資信評級制度，強化小微企業信用觀念，以信用等級來決定是否貸款和擔保。該系統對全社會開放，通過付費查詢，提供有償服務，從而綜合考量企業真實經營情況，保證信用信息來源穩定、準確和有效利用。在宏觀與微觀、外部與內部相結合的信用管理體系中增強借款人的信用意識，增大“失信”企業的法律成本和道德成本，提高失信者的融資門檻，達到規范小微企業信用行為、為信貸資金的安全提供保障的綜合整治社會信用環境的目的。

(3)加快利率市場化改革

建立健全商業銀行貸款體系，完善商業銀行貸款激勵機制。應加速利率市場化改革，按風險收益對稱原則，賦予商業銀行對不同風險等級的貸款收取不同水平利率的決策權限，提高商業銀行對小微企業貸款的風險定價能力。

(4)充分發揮財政稅收作用

真正發揮財政資金的扶持作用，首先要建立專門針對規模以下小微企業的財政專項補助基金，對符合標準的小微企業貸款給予財政貼息，這是降低小微企業融資成本最有效的手段。其次是建立正向激勵機制，凡是從事小微企業貸款的相關主體，在征收營業稅、企業所得稅時執行優惠稅率，從而促進小微企業融資的相關行業規范化發展。

四、結束語

面對小微企業融資難的困境，辦法只能管一時、管一處，觀念才能管長遠、管全局。破解小微企業融資難題，必須解放思想，不懈創新；需要企業、銀行、民間團體、政府合力。特別在當前的市場經濟條件下，首先政府要重新審視小微企業的社會功能，發揮“宏觀調控”的職能，加大立法與經濟發展的協調與統一，發揮引導和扶持功能，營造良好環境，維護經濟穩定發展；其次銀行等金融機構應為小微企業推出實質性貸款業務，當然也要重視民間團體的力量；再次小微企業應直面難題，加快自身轉型升級，建立良好的企業信用與品牌。只有通過各方共同努力，小微企業才能破解融資難題，走上健康發展的康莊大道。

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