存款保險制度中道德風險規避對策

【摘 要】 存款保險制度作為銀行經營的穩定器，能夠增強儲戶對于銀行的信心，有效的防止系統性銀行金融危機的發生。但是由于信息不對稱的存在也會給增加整個銀行系統的道德風險的可能性。如何建立有效的道德風險防范機制，是存款保險體系的基礎。本文通過對存款保險制度中的道德風險進行深入分析，最后提出了避免道德風險發生的最優路徑。

【關鍵詞】 存款保險制度 利率市場化 道德風險

隨著我國金融體制的不斷改革和發展完善，建立完善的存款保險制度也越來越受到各方重視。特別由于利率市場化改革的推進，迫切需要建立與之相適應存款保險制度。在2012年9月底發布的《金融業發展和改革“十二五”規劃》中，明確了提出了建立健全存款保險制度，存款保險制度的推進已經列入了議事日程。

存款保險制度是為了維護金融體系的穩定，國家通過立法讓各存款機構按一定存款比例向事先建立的存款保險機構繳納保險費，以此建立存款保險準備金，當成員機構發生經營危機或面臨破產倒閉時，存款保險機構向其提供流動性支持或直接向存款人支付部分或全部存款，從而保護存款人利益的制度。

1. 存款保險制度的目的

1.1保障存款人的權益

存款保險制度最主要和最核心的目的就是保障儲戶的權益，提高大家對于銀行系統的信心。建立了存款保險制度之后，當投保銀行出現流動性危機時，該銀行可從存款保險機構那里獲取流動性支持；或者因為經營不善破產倒閉時，存款保險機構就可以為儲戶提供最低額度的存款本息償還，有效保護了存款人的利益。

1.2防范銀行危機的發生

由于銀行的高負債經營的特點，使得銀行系統本身就有天然的不穩定性。銀行穩定性核心就是公眾對于銀行的信心，一旦公眾對于銀行喪失信心那么很容易引發銀行擠兌。而隨著銀行保險制度的建立，可以從心理上給儲戶以安全感，從而有效降低那種極富傳染性的恐慌感，減少了對銀行體系的擠兌。所以說建立存款保險制度可以加強儲戶對于銀行系統的信心，增強銀行系統的穩定性。

1.3促進銀行業的合理競爭，為客戶提供更優質服務

如果不存在存款保險制度，大銀行可以通過其規模和實力的優勢，吸引到多存款。并且由于“大而不倒”使得儲戶出于安全考慮大多選擇了大型國有銀行，這就造成了銀行業的壟斷格局。但是壟斷是不利于消費者利益的，社會公眾獲得的利益就會小于完全競爭狀態下的利益。存款保險制度是保護中小銀行，促進公平競爭的有效方法之一。服務質量和價格將成為儲戶選擇銀行的首要標準，從而促進銀行業的發展。

1.4增強金融體系的穩定性

首先雖然存款保險制度雖然是一種事后補救措施，但它的作用卻主要體現在事前。它通過提高儲戶對銀行的信心，降低銀行擠兌的發生從而加大整個金融系統的穩定性。其次由于存款保險機構負有對有問題銀行承擔保證支付的責任，它必然會對投保銀行的日常經營活動進行一系列的監督，從中發現隱患所在，并及時提出建議和警告，以確保各銀行都會穩健經營。綜合兩方面因素存款保險制度可以很好的增加整個金融系統的穩定性。

2. 存款保險制度中的道德風險

雖然存款保險制度能夠增加銀行系統的穩定性，但是在簽訂保險合同之后由于存在信息不對稱會出現道德風險的問題。也就是由于某一方不完全承擔風險后果時所采取的自身效用最大化的自私行為，主要表現在一下兩個方面：

2.1銀行的道德風險

當存款保險制度建立以后，銀行就將經營失敗的風險轉移給了存款保險機構。因為如果經營失敗，不用自己為儲戶買單而是由存款保險機構負責。這樣就刺激了銀行進行降低對于風險的防范，而是追求投資于高收益高風險的項目，最終來達到自己的利潤最大化。這樣的行為對于整個社會來說是有害的，增加了銀行系統的風險。

2.2存款人的道德風險

在建立存款保險制度之前，存款人在存款時會審慎地選擇存款銀行。因為如果存款銀行破產或者出現流動性危機，款人的存款可能會血本無歸。所以選擇到風險較小的金融機構存款，并且對其進行監督存是存款人的義務和責任。但是隨著存款保險制度的建立，存款者尤其是中小存款者由于存在信息方面的劣勢，而將存款者對銀行的監督轉移給了存款保險機構。他們在選擇存款銀行時就可能不顧銀行經營風險，將錢存到愿意支付最高存款利息的銀行。從而失去了原本存在的存款者“用腳投票”對銀行審慎經營的激勵，產生了存款人的道德風險。這主要是由存款人收益與其所承擔的風險不相匹配而引起的。

3. 存款保險制度中的道德風險的解決路徑

除了在存款保險制度中，道德風險還廣泛存在于保險和上市公司中。但是道德風險并沒有阻礙上市公司和保險業的發展。只要加強管理和建立有效的監督機制存款保險制度還是利大于弊的。如何防控道德風險或者將道德風險的影響降到最低，經過深入分析我覺得可以通過以下幾個路徑來解決。

3.1對不同銀行經營狀況采取差別費率

根據國外的實踐經驗，在存款保險費率的設置方面我國應該采取基于風險水平的差額費率制度。根據不同的流動性風險和信用風險采取差別費率，通過費率調節，增加成本來規避和杜絕風險。這樣才可以保證存款保險制度的公平有效，杜絕有的高風險的銀行通過相同的保費利率，侵占低風險的銀行的利益的情況的產生。

3.2實行強制性存款保險制度

從全球的整體情況來看，目前國際上建立了存款保險制度的國家中超過90%的國家都實行了強制性存款保險制度。由于道德風險的存在，如果建立自愿性存款保險制度，那么只有那些高風險的銀行才會參與到存款保險體系里面，而存款保險機構便需要提高保險費率，進過一系列“劣幣驅逐良幣”的過程。最后只有才差的銀行才會選擇存款保險，使得存款保險制度無法實現預期目的。

3.3建立有效退出機制

對于存款保險機制里面的金融機構，并不能只有等到其破產才采取補救措施。存款保險機構也應該加強對于其的監督，一旦發現金融機構因主觀原因出現經營危機或者存在很大不可控風險，保險機構有權要求其退出存款保險體系或由其他金融機構對其接管或兼并，把銀行經營不善引起的風險降到最低程度，避免了道德風險的產生。

3.4完善銀行治理結構和加強銀行體系的監管

降低銀行的道德風險必須內外兼顧。從內部角度出發只有完善銀行治理結構，才能建立有效的內部稽核制度。保證內部稽核的獨立性和全面性，使得銀行的各種風險都在可控的范圍能，降低道德風險發生的可能性。從外部角度出發作為銀行業監督機構的銀監會，對商業銀行從市場準入、業務范圍、資本金、風險管理以及市場退出等進行全面持續性監督，準確及時的掌握銀行的相關信息，建立相關的風險預警機制。對于存在問題銀行及時糾正和干預。只有這樣才能保證存款保險制度的有效運行。

參考文獻：

[1] 周在清、王弘洲等，《存款保險制度中的道德風險及其防范》[J]，《華北金融》，2011（11）：11-13.

[2] 錢小安，《存款保險的道德風險、約束條件與制度設計》[J]，《金融研究》，2004（08）：21-27.

（作者單位：中央財經大學金融學院）