壟斷的銀行難有良好的服務

藍鯨，是地球上生存過的體型最大的動物，靠吃食物鏈底層的磷蝦維持自身一百多噸的身體。

而有人說，如今的中國銀行業，就像一條慵懶的藍鯨，這個比喻似乎很恰當。中國銀行業的利潤占全球銀行業總利潤的20%以上，中國工商銀行市值全球第一，銀行利潤70%以上來源于利差。2011年，中國銀行業金融機構的總資產達到113.28萬億元，商業銀行凈利潤超過萬億元大關，達到10412億元。

說到底，銀行行長應該“不好意思”的并不是高利潤，而是銀行體制改革不力造成的壟斷亂象。

老百姓之所以罵銀行，也并不完全是因為他們“暴利”，還有就是他們的錢并未發揮應有的作用。

服務質量滯后

7月初，北京的李女士去北京銀行取醫療保險存折上錢。當她9點鐘趕到銀行時，發現大廳里已經有七八個人在等待了，然而大廳6個窗口，只有兩個工作人員在辦公，并且不時有VIP客戶提前辦理業務。由于李女士的單位離銀行較遠，并且她當天10點要開會，李女士便懇請當日值班經理多開幾個窗口，提高辦事效率，但遭到對方拒絕。

這不禁使人聯想到瑞士實業家喬安，在1851年的游記中曾這樣描寫當時一家位于倫敦的銀行：“我于9點前到了銀行，被帶到柜臺前的座位上，5個出納員在柜臺后忙碌著。8點55分，一個銀行職員坐在柜臺前。我把支票拿在手中遞給他看。他一言不發，只是將一個小袋子中的幾枚金幣放在抽屜里。然后他又拿出一個小鏟子，直到9點的鐘聲響起時，他生硬地問我需要金幣還是鈔票，在得到答案后，就再也沒有理我。”

這是發生在161年前的銀行服務，也是一次完美且毫無感情色彩的機械性服務。

而161年之后呢？如果我們把這篇游記中的柜臺改為電腦，金幣改為人民幣，小鏟子換做兩只手的話，這個情景很容易讓人聯想到目前中國銀行業整體的服務。惟一不同的是，那家倫敦的銀行或許在當時還要為自己的利潤苦苦支撐，而現在的中國銀行業則完全不需要為業務著急。因為，憑借著得天獨厚的優勢，其利潤已經超過了石油行業。

服務跟不上，掙的錢比誰都多，自然會引起人們的不滿與嫉妒。

利潤70%以上來源于利差

3月22日，中國農業銀行2011年的年報顯示，全年實現凈利潤約1220億元，同比增長28.5%；3月25日，中國建設銀行發布年報稱，2011年全年實現凈利潤1694.39億元，歸屬于該行股東的凈利潤為1692.58億元，分別較上年增長25.48%、25.52%。

此前，深圳發展銀行發布2011年度業績預告稱，公司預計2011年度歸屬于上市公司股東的凈利潤約99.94億～106.19億元，比上年同期增長60%；上海浦東發展銀行實現歸屬于母公司股東凈利潤272.36億元，同比增長42.02%；興業銀行全年實現凈利潤255.1億元，同比增長37.74%。

銀監會的統計數據顯示，2011年前三個季度，中國商業銀行累計實現利潤8173億元，同比增長35.4%，利潤接近于2010年全年的稅后凈利潤，平均資本利潤率為22.1%，營業成本增加2085億元，人均利潤近40萬元。相比之下，中國規模以上工業企業在2011年前三個季度實現利潤3.68萬億元，但這些企業有8700多萬人，人均利潤不足4萬元。

有人或許會說，2011年是特殊的一年，因為在歐債危機的影響下，中國經濟的穩步增長必然會推進這些在“溫室”中成長的中資銀行盈利大增。甚至有銀行業人士會認為，不能以2011年的數據說銀行業是暴利行業。

然而數據是不會說謊的，統計顯示，2010年，16家上市銀行利息凈收入達到1.4萬億元，手續費及傭金收入為2978億元，營業收入達到1.7萬億元；2009年，16家上市銀行利息凈收入達到1.1萬億元，手續費及傭金收入為2252億元，營業收入達到1.4萬億元；2008年，16家上市銀行利息凈收入達到1.2萬億元，手續費及傭金收入為1796億元，營業收入達到1.4萬億元；2007年，16家上市銀行利息凈收入達到9587億元，手續費及傭金收入為1396億元，營業收入達到1.1萬億元。

過去5年，在中國銀行業的主要利潤中，利息凈收入和手續費及傭金收入一直都是他們利潤的主要來源。

2007～2010年，16家上市銀行利息凈收入占營業收入的比重，最低為70%，最高甚至達到101%；中間業務普遍在20%以下，大部分都在10%以下。而據全球銀行與金融機構分析庫bankscope的統計，歐美甚至東盟地區的商業銀行，息差占比一般只有50%～60%左右，中間業務則都在20%以上。

2007年，在中國銀行業改制逐步進入佳境的時候，利息收入就已接近萬億。當年，利息收入超過1000億的有4家銀行，工商銀行2244.65億元、建設銀行1927.75億元、農業銀行1574.65億元、中國銀行1527.45億元；分別占當年營業收入的88.32%、87.64%、87.85%、84.54%。當年，手續費及傭金收入達到1396億元，超過100億元也同樣是工、建、農、中四大國有銀行，占當年營業收入比重分別為13.57%、14.27%、12.85%、15.21%。

值得關注的是，2008年，16家上市銀行利息凈收入達到1.2萬億元，而這一數據在2009年則下降到了1.1萬億。數據顯示，這一年間，除去華夏銀行、北京銀行、寧波銀行、南京銀行的息差占比保持上升之外，其余12家銀行在利息凈收入占比均發生了“回調”現象。

安邦咨詢研究員楊志榮表示，盡管中國銀行業利差水平可能還低于美國銀行業，更低于其他金磚國家，但如此高比率的來源于利差的利潤，顯示中國銀行業缺乏業務創新，躺著吃飯日子過得太舒服，而居民感受到的服務水平問題也很大。

銀行業是暴利行業

據中信證券分析師羅盛提供的數據顯示，綜合2007～2010年4年間各行業的利潤總額可以看出，僅四大國有銀行的總利潤，就已接近兩萬億，而被公眾認為是“壟斷楷模”的中石油和中石化兩家企業的利潤總額僅為9927億元，還不足四大國有銀行的一半。

不僅僅是公司賺得多，銀行業的豐厚薪酬和年終獎也同樣令其他行業“望塵莫及”。

據公開數據顯示，2011年，在銀行工作3年以上的一般工作人員，年終獎大都在8萬元左右，加上半年獎、季度獎等，全年獎勵性收入都在10萬元以上，而供職中小型股份制銀行在這些數值上比大型國有銀行還要大。

據萬得資訊相關統計顯示，2011年上半年職工收入排名第一的為民生銀行，人均發放薪酬高達19.07萬元；緊隨其后的是招商銀行，半年收入達到17.89萬元；寧波銀行、華夏銀行分別位列第三、第四，收入均超過16萬元。而在16家上市銀行中，除了四大國有銀行以及北京銀行沒有超過10萬元外，其余11家銀行上半年人均收入都在10萬元以上。

中央財經大學金融學教授郭田勇認為，銀行是為實體經濟服務的，但目前實體經濟虧損和銀行“暴利”冰火兩重天的現象，讓人不禁要質問銀行，服務實體經濟的職責是否履行到位？

銀行業“暴利”從何而來

不管銀行愿不愿意承認暴利，現在看來已無多大意義。關鍵是，為什么銀行利潤70%以上來源于利差？高利潤背后的原因是什么？

首先，“高息差”是先天優勢。

相關數據顯示，利息凈收入長期以來都是銀行高額利潤的大頭。在兩次降息后，目前央行1年定期存款利率是3.0%，而貸款利率1年期為6%、3年期為6.15%、5年期6.4%，5年以上甚至高達6.55%。這樣的政策，確保了銀行業至少3%的利息差，可謂“坐等收錢”。

在現行的利率體制下，銀行有了天然庇護，壟斷日漸形成。有數據顯示，2011年前三季度，四大國有銀行利息凈收入占總營收的75.7%，其他股份制銀行利息凈收入占總營收比例則超過90%。在利息收入方面，四大行的同比增幅均在30%以下；而其他股份制銀行利息收入增長則相對突出，除興業銀行增幅27.6%以外，其余銀行增幅均在30%以上，其中華夏、南京、民生三家銀行的增幅超過40%。

對此，全國人大財經委員會副主任委員吳曉靈表示，“我們如果想打破信貸市場上的壟斷局面，就需要推動利率市場化改革。”

郭田勇也表示：“既然無法簡單給出合理利差的標準，就應完全把利率放開，自動定價，充分競爭才合理。”

也有分析直接指出，存貸款利差能喂肥銀行有其先天優勢，主要是因為這個利差是由國家規定的，國家給銀行較高的利差，銀行就能保證賺更多的錢。

其次，中間業務“被動增長”。

除去穩賺的“高息差”，還有銀行的中間業務收入——通俗的解釋就是名目繁多的收費項目和傭金收入，這部分普遍高于“息差”增長的速度，占銀行營業收入比重逐步提高，日益成為銀行利潤重要增長極。

數據顯示，2011年前三季度16家上市銀行的手續費及傭金凈收入達到3204億元，同比增長44.5%，增速明顯超過利息凈收入。

盡管去年國家發改委曾聯合多部門下發了通知，免除了部分收費，從官方公布的最新數據顯示，目前在銀行業的服務項目中，收費項目仍占到近八成。

今年4月1日，國家三部委要求所有的銀行在收費的時候，要“明碼標價”。但在實際操作中，個別銀行“躲躲閃閃”、公示不全，收到的效果也是參差不齊。

“中間業務的高速增長并不能真實反映出銀行在推動中間業務的發展上做出多少實質性的努力，之所以會出現目前這種情況，根本原因還是由于監管層對信貸規模的控制。”專家坦言，近兩年，由于監管層對信貸規模的嚴控態度一直未有變化，為了能夠達到“收益持續增長”的目標，銀行只能被迫調轉方向，重點發展中間業務，希望這一部分收益能夠持續支撐銀行業績的“亮麗表現”。

“這樣被動增長的中間業務是一種不切實際的短期行為，它非但不能改變中國銀行業盈利模式單一的現狀，還會給銀行一種錯覺：缺錢就可以在各種收費項目上做文章。”專家稱，如果不能夠正確認識中間業務服務為本的內涵，靠吃息差的銀行盈利模式很難終結。

實際上，在西方發達國家，中間業務能夠成為與資產業務、負債業務并駕齊驅的銀行三大業務之一。但在國內銀行業，這三大業務并未真正理清主次，尤其是對發展中間業務的態度尚不明確。

有業內人士稱，“你說它是市場化經營，可以給個人提供很多實惠的中間服務，但很多銀行都是國有控股，覺得普通百姓不是他們的主要客戶。當出現問題時，銀行表面要看監管層的眼色，但自身還是以壟斷企業自居。”

第三，兩頭食利的“金融創新”。

上市銀行“兩頭食利”：一方面通過壓低儲戶的存款利率，直接向存錢的老百姓“收稅”；另一方面銀行還發明出“利息稅”、“手續費”、“財務顧問費”等“中間業務”，對老百姓進行變相盤剝，這種“金融創新”能力想必已遠超西方銀行業。

“這說明上市銀行的暴利并非來自它們的管理和創新，其最大的核心競爭力，是行業壟斷和制度保護。”專家坦言。

應該說，銀行業從世紀初被外界認為已經從“理論上破產”到今天年度資本收益率達到20%，表現是不錯的。“從絕對指標上看，年度資本收益率達到20%并非暴利，但相對于金融危機轉型下企業艱難的經營環境，稱當下的銀行暴利也并不過分，反差太過于強烈。”專家認為。

“市場罵銀行的實質是金融資源配置不公平。”楊志榮坦言，銀行業的高利潤由來已久。

銀行業體制亟需改革

“沒有約束的擴張不是有效擴張，沒有約束的發展不是科學發展。”近日，銀監會主席尚福林在其署名文章中直指過去幾年中國銀行業存在的痼疾，在他看來，“規模大不等于競爭力強，利潤高不等于機制好，網點多不等于服務優，一些銀行在許多方面不同程度地存在管理回潮和改革不夠深入的問題。”

監管者的無奈不言而喻。尚福林坦言，通過改革，銀行業曾改變了單純的“存款考核”，強化綜合效益管理，但近年來又開始追求單純的規模擴張；曾經被精簡了的機構、縮短了的管理鏈條，近年來又開始增機構、搶地盤。

銀行“暴利”僅僅是一個表象，來自中國銀行業擴張下的系統問題才是問題的實質。尤其在最近幾年，無論是銀行監管還是貨幣調控，都在遭受著來自各界的質疑。在2011年，與銀行信貸投放大增相對比，實體經濟的表現則是“一地雞毛”。

銀監會業務創新監管協作部副主任尹龍在一次會議上稱，“一方面信貸投放額很大，另一方面中小企業幾乎拿不到銀行的貸款，整個社會必然缺錢。”

在信貸資源稀缺下，銀行業的經營思路也逐步由“以量補價”向如今的“以價補量”轉變。

在這一過程中，更加暴露出銀行的“為富不仁”。銀行高速擴張正在給金融體系埋下不穩定的隱患。

廣東金融學院代院長陸磊認為，資產擴張至少造成了兩大隱憂：對資本的極度消耗，銀行資產質量和撥備壓力的激增。

銀行業需要引入競爭機制

現在來看，對于未來中國銀行業改革的方向，認為體制改革已經完成、只需機制改革顯然是不準確的。

“因為金融空白村鎮還有1/4，高達1600多個；民間金融尚未陽光化，導致民間借貸風波時而泛濫；利率市場化未推動銀行改善服務和業務創新；信貸衍生工具不開放尚不能為銀行創新業務服務；利率市場化尚未完成的銀行業尚無法走向國際市場競爭。”安邦咨詢研究員楊志榮坦言，實際上，機制改革都是跟著業務創新走的，業務創新不充分，機制改革也不可能到位。

“說到底是競爭還不徹底。”中國人民銀行研究生部教授吳念魯如是說。要建立多層次的資本市場和充分競爭的金融體系，需要打破國有金融企業的壟斷。市場競爭將導致商業銀行存款與貸款之間的利差逐步縮小，從而使商業銀行源自信貸業務的利潤在總利潤中的比例也逐漸減小。

有業內人士稱，銀行業目前最主要的問題是要解決壟斷，現在對銀行牌照控制已經事實上形成了銀行的壟斷地位。而只要這種地位存在，利于市場化非但不能把貸款利息降下來，甚至可能在銀行間“默契配合”下把貸款價格推得更高。

在楊志榮看來，未來銀行業的改革路線圖應該是這樣的：

第一步，開放民間資本進入發展村鎮銀行和社區銀行。工行行長楊凱生也歡迎中小銀行參與市場為大型商業銀行補充。實際上，與其讓民間資本隔離在體制之外無法監管還不如讓其進入銀行業，反而更有利于監管并降低系統性金融風險。如此一來，金融空白村鎮也可實現全覆蓋，而這正是大型商業銀行不愿意參與的。當下政策過于謹慎，到2011年底三年規劃村鎮銀行達到1027家實際只完成70%。

第二步，在金融市場開放的同時推動利率市場化改革（否則很可能會加強現有銀行談判地位導致利差更為畸形），促進銀行市場競爭能力的提高。

第三步，逐步釋放金融衍生工具創新，讓銀行得以發展貸款業務之外的產品和服務創新。

第四步，支持銀行業走出去，結合中國商品出口和海外投資向海外釋放過剩的貨幣，繼而填補歐洲銀行主導的國際貿易融資，推動人民幣國際化。

中外銀行盈利模式對比

現實地看，目前中國銀行業與西方發達國家的商業銀行在收入結構上差距明顯，利息收入幾乎是國內商業銀行收入和盈利的唯一來源，而國際一流銀行的收入主要來自于中間業務收入和表外業務。

美國花旗銀行提供的資料顯示，存貸業務為其帶來的利潤占總利潤的20%，而承兌、資信調查、企業信用等級評估、資產評估業務、個人財務顧問業務、遠期外匯買賣、外匯期貨、外匯期權等中間業務卻為花旗銀行帶來了80%的利潤。

相比之下，中國四大國有商業銀行中間業務占全部收益的比重都不高，平均起來還不到10%。中國商業銀行表面上看起來中間業務品種很多，但實際上主要是一般性代理收付業務、跟單信用證、銀行承兌匯票等與貿易密切相關的業務，品種單一。

從近幾年的發展趨勢看，投資銀行業務、金融衍生業務在西方商業銀行的中間業務中占有越來越重要的地位，收入占比越來越高。

我國商業銀行從事投資銀行業務剛剛起步，由于國內金融體制仍處于分業監管以及法律法規的限制、現行商業銀行內部體制和組織結構的制約、專業人才的缺乏，真正能夠開展的投資銀行業務品種并不多，實際上僅僅是財務顧問方面的業務。

但顯然，投資銀行業務應該是中間業務收入最大的增長點，是改善商業銀行收入結構最重要的手段之一，也是商業銀行為了迎接全球性競爭和混業經營挑戰所采取的戰略性步驟。