從緊貨幣政策對商業銀行的影響以及對策

　　［摘 要］為了抑制經濟過熱，央行果斷采取了緊縮的貨幣政策，這對商業銀行的經營管理以及流動性產生了一定的影響，商業銀行應該采取積極的對策來應對。
　　［關鍵詞］從緊貨幣政策;商業銀行;影響;對策
　　［中圖分類號］F832.0 ［文獻標識碼］A ［文章編號］1005-6432（2011）26-0077-01
　　
　　1 我國實施緊縮貨幣政策的背景及其情況
　　從緊貨幣政策就是通過減少貨幣供應量達到緊縮經濟的作用。主要是通過提高法定準備金率，再貼現以及公開市場業務來實施。在一段時期內，我國經濟過熱運行，出現了明顯的通貨膨脹。為了防止通貨膨脹，央行果斷采取行動，實施緊縮的貨幣政策。自2010年10月20日起上調金融機構人民幣存貸款基準利率，金融機構一年期存款基準利率上調0.25個百分點，由2.25%提高到2.50%。時隔半個月，中國人民銀行11月10日晚宣布，從11月16日起，上調存款類金融機構人民幣存款準備金率0.5個百分點。9天之后，中國人民銀行19日晚間再次發布消息，決定從11月29日起，再次上調存款類金融機構人民幣存款準備金率0.5個百分點。進入2011年以來，中國人民銀行1月14日宣布，從2011年1月20日起，上調存款類金融機構人民幣存款準備金率0.5個百分點。2月18日宣布，從2011年2月24日起，上調存款類金融機構人民幣存款準備金率0.5個百分點。
　　2 從緊貨幣政策對商業銀行的影響
　　2.1 從緊貨幣政策有利于商業銀行調整經營策略
　　商業銀行的經營策略與政策的實施密切相關。從緊的貨幣政策使得商業銀行的貸款明顯減少，這就不得不去發展其他業務。比如說是資金業務和中間業務，來改變其單一的經營策略，這也是我國商業銀行的未來的發展趨勢。
　　2.2 從緊貨幣政策促進商業銀行風險管理的能力提高
　　從緊的貨幣政策使得商業銀行的流動性趨緊，使得商業銀行必須進行加強流動性風險的管理，對資金進行合理的配置與使用，并且提高其使用效率，來監控流動性風險。再者，資產負債管理的水平也應提高，對資產負債的期限結構進行科學的匹配。
　　2.3 從緊貨幣政策使得風險集中，增加信貸成本
　　從緊貨幣政策控制了信貸總量，這就使得商業銀行調整資產組合的能力受到了一些限制，非常有限的信貸資源逐漸地被少部分大客戶所控制，導致商業銀行不能進行分散經營。如果貸款的利率持續提高的話，使得一部分人就難以承受，那么就不能及時償還貸款，這就造成了商業銀行的不良資產的增加。
　　2.4 從緊貨幣政策加大了商業銀行的匯率風險
　　眾所周知，我國是一個外匯儲備大國，由于經營的需要，在這些外匯儲備當中有一些注入到了商業銀行。而且商業銀行自身也引進了不少外幣資產，在實施從緊貨幣政策下，人民幣的匯率就會上升，造成了外匯的貶值，這就給商業銀行帶來了匯率風險，從而有可能帶來損失。
　　3 商業銀行應對緊縮貨幣政策的對策
　　3.1 根據自身經營狀況，優化調整資產負債結構
　　從緊的貨幣政策使得法定準備金比率比較高，導致商業銀行可利用的存款的比例比較低，這就要求在資金的利用上要合理，達到最大效率的利用。但是不同的商業銀行自身的經營狀況不盡相同，要根據自身情況進行調整。規模比較小的商業銀行在存貸款方面要保持合理的比例，提高利用資金的能力。規模比較大的商業銀行，要增加安全性比較高的金融工具的持有比例，比如說，政府債券等，還可以向央行進行貸款，滿足流動性的需求。總之，不管哪種銀行都要提高自身利用資金的能力和效率。
　　3.2 促進中間業務創新， 增加中間業務收入
　　從發展趨勢來看，中間業務是以后銀行競爭的重要部分，是一個重要的利潤增長點，也是衡量金融創新能力的一個重要指標。但是，長期以來， 我國商業銀行的中間業務收入占總業務收入的比例比較低，從緊的貨幣政策的實施限制了信貸業務，卻是中間業務發展的契機。商業銀行對此應該高度重視，加大中間業務的開發力度，創新發展中間業務，使之成為銀行業務的重要組成部分。
　　3.3 建立健全流動性風險預警機制
　　充足的流動性對銀行來說至關重要，在從緊的貨幣政策下對流動性管理更是重中之重。要充分掌握本省的財務狀況，通過各種財務分析工具對資產負債的流動性進行預測和分析，密切關注市場的資金的供求變化，從而采取相應的應對措施。與此同時，建立風險預警系統及完善的風險管理制度，將流動性風險最小化。
　　3.4 積極發展綜