公允價值在交易性金融資產中的應用探討

摘 要：根據決策有用性的計量觀，我國新企業會計準則將公允價值引入到交易性金融資產等項目的計量中，從而增強了財務報表信息對于報表使用者的決策有用性。本文以交易性金融資產為例，重點探討了公允價值在交易性金融資產中的會計處理及其存在的問題，并針對相關問題提出進一步優化公允價值這一計量屬性的相關建議。

關鍵詞；公允價值；決策有用性，交易性金融資產

決策有用性的計量觀，是指會計人員已日益意識到有責任將公允價值恰當的納入到財務報告中，從而進一步增強決策的有用性。我國的公允價值會計也正逐步與國際趨同，我國2006年頒布的新企業會計準則中規定，財務報表中部分項目實施公允價值作為計量基礎，其中最具代表性的是部分金融資產的計量。本文以交易性金融資產為例，探討公允價值的具體應用。

一、以公允價值計量的交易性金融資產概述

2006年財政部頒布了新的《企業會計準則》，其中新界定了一類資產，并規定使用公允價值作為這類資產的計量屬性，從而增強財務報告使用者對于這類資產進行決策的有用程度，這類資產即交易性金融資產。基于新企業會計準則的規定，凡是列入交易性金融資產界定范圍的金融資產，均采用公允價值作為其計量屬性，并根據其公允價值的變動情況，將由變動引起的“利得”或“損失”直接計入當期損益，從而使得投資者能夠根據報表信息直接了解金融資產市場價值的變動情況，極大的增強了財務報表信息的決策有用性。

二、交易性金融資產以公允價值計量存在的問題

1.公允價值難以可靠計量

新準則規定對交易性金融資產均應以公允價值計量，如果交易性金融資產不存在活躍的市場或不存在類似資產的可觀察市價，就需要運用估值技術來確定價值，這必然會引起確認上的困難。而且，交易性金融資產的取得、持有期間以及處置時都應以其公允價值進行計量，但我國的資本市場尚處于發展階段，改府對市場及資源價格的干預還較為普遍，均會導致公允價值無法可靠計量。

2.引起利潤總額失真

交易性金融資產采用公允價值計量時，在資產負債表日，公允價值與其賬面價值之間的差額，通過“公允價值變動損益”賬戶核算。“公允價值變動損益”是損益類賬戶，核算交易性金融資產公允價值變動所形成的應計入當期損益的利得或損失。同時，“公允價值變動損益”賬戶余額會反映在本年的利潤表中，作為損益的一部分影響本年利潤。但是，因公允價值變動所產生的利得或損失屬于潛在的投資損益或尚未實現的投資損益，因為這部分金融資產的價值變化尚未通過證券市場的銷售而實現，只有當該項金融資產被處置時，該項投資損益才得以實現。因此，在未處置交易性金融資產前，因公允價值變動產生的利得或損失并未真正實現，卻在資產負債表日影響了利潤總額，從而導致利潤總額失真。

3.易導致企業操縱利潤

目前我國運用公允價值進行計量的條件尚未成熟，也沒能形成活躍的資產交換二級市場，因而在采用公允價值進行計量時，必然會受到人為的干擾和操縱，很容易使公允價值計量成為一些企業操縱利潤的工具。并且，在資產負債表日，由于公允價值變動而增加或減少的金額，均調整了“交易性金融資產”賬戶的賬面價值，最終會為人為調整賬面價值留有余地。

三、優化交易性金融資產以公允價值計量的相關建議

根據以上論述，將公允價值作為交易性金融資產的計量屬性在我國的應用情況還不完善，還存在許多可能導致企業操縱利潤的因素，從而會影響財務報表信息質量與報表使用者的決策，這與使用公允價值這一計量屬性的初衷是相悖的。因此，針對公允價值應用中存在的諸多問題所提出的相關建議如下：

1.選擇存在活躍交易市場的金融工具

因為交易性金融資產的特點之一就是為了短期出售賺取差價，所以企業應選擇那些存在活躍交易市場的股票、債券、基金和權證等金融工具。同時為了降低企業的會計核算成本，企業應避免使用公允價值不易獲取和計量的交易性金融資產，以及避免選擇公允價值變動過于頻繁的交易性金融資產進行投資，以減輕由于公允價值的頻繁變動給企業帶來的不利影響。

2.設置交易性金融資產備抵賬戶

由于公允價值變動損益屬于尚未實現的利得或損失，在確認時可暫不計入當期損益。即在發生公允價值變動損益時，未實現的利得和損失暫不計入當期損益，在資產負債表日也不出現在利潤表中，而是把“公允價值變動損益”這個賬戶中體現的未實現的利得或損失作為交易性金融資產的備抵賬戶列示在資產負債表中。在交易性金融資產處置時，真正實現了利得或者損失時再計人當期損益，即在最終處置交易性金融資產時，將“公允價值變動損益”轉入“投資收益”賬戶，通過“投資收益”計入當期損益，從而避免了公允價值導致利潤總額失真的問題。

3.嚴格控制判斷公允價值的依據和憑證

企業在計量交易性金融資產應明確確認公允價值的依據和憑證，防止個人的操控，使得計量的價值偏離公允價值的情況出現。同時，政府在公允價值的運用上應采取謹慎的態度，提出一些較嚴格的限制條件，比如嚴格規定企業應該調整公允價值變動損益的時限，并且在調整時詳細說明確認公允價值變動的依據和必要的書面報告，同時，這種確認公允價值變動的周期應保持持續性，在各個會計年度運用時保持一致。