關于互聯網金融模式的幾點思考

邢懿元

摘 要：互聯網金融是一種新的商業模式，本文從互聯網興起的原因開始，主要分析互聯網金融產業發展的主要模式，將傳統金融行業和互聯網金融行業做出比較，可以看到，互聯網金融大大節約了交易成本，降低了交易過程中的信息不對稱，提高了資金的使用效率，加快了經濟的發展，鼓勵了優秀思想的商業化。

關鍵詞：快捷支付；數據；融資

近些年來，國際經濟形勢蓬勃發展，不僅各國經濟總量規模日益增長，而且經濟發展的形式豐富多彩。互聯網金融的迅猛發展便是其經濟發展多樣化的突出表現。互聯網金融的發展歸囿于廣大人民群眾對于投資多樣化的需求，對于金融理財方面的認識的加深，對于互聯網金融在投資方便與高效率利用資金的迫切需要。

1.互聯網金融興起的原因及若干解釋

1.1 互聯網金融蓬勃發展的幾點由來

為什么互聯網金融發展勢頭如此之猛，這來源于它的新型優勢，我們國家過去的經濟發展似乎喜歡動大手術，傾一國之力辦大事，這里面有隱藏的歷史脈絡和深厚悠久的歷史傳統，例如剛建國，國家民族身遭大難，若求個人的發展，無法在重工業嶄露頭角，這樣國家體制應運而生，這種舉國體制似乎在建國后幾十年來加快了我國工業上的發展，之后國家屢遭劫難，我們今天步入的是一個新時代，國家模式例如大銀行、大信貸、大貿易是主流，為了國家的發展穩定做出了應有的貢獻，但凡事利弊共存，大的模式有時會忽視小的需求，大的模式會忽視小的變化，例如大儲戶擁有大資金大手筆，銀行積極貸款，但作為中小創業者，缺乏信用基礎，盡管有較新潮的商業理念，大銀行對其仍顧慮重重。于是眾籌便彌補了空缺，即提供了資金又鼓勵了新商業模式的萌發。我們可以說如果國家模式忽視小覷某些小人物的需要，必然會生成新的商業模式。就如同十多年前銀行行長們的未來金融趨勢分析會議主要分析銀行危機的來源，大部分思維停留在網點不夠上，但事實上卻與現實大相徑庭，到今天已經不是現實的網點而變成虛擬的網點，也就是快捷支付的天下，余額寶的出現導致轉賬不再收取手續費用，而最近數月支付寶已經可以在肯德基、味多美等餐飲連鎖直接掃二維碼碼支付，人們似乎總是在用現在去思考未來，豈知未來的發展與我們的想象差距甚遠，其實就是過去的星星之火但現在卻可以燎原。

1.2 互聯網金融的簡單概念

互聯網金融不是傳統金融行業和互聯網簡單結合，它與互聯網基本要素結合起來，依托于搜索引擎，運用云計算，以快捷支付為渠道，最后在社交網絡廣泛傳播的新型經濟模式。

2.互聯網金融的幾種主要模式

2.1 互聯網理財

互聯網理財以支付寶的附屬產品余額寶風頭最甚，其特點是集中了中小市民的投資愿望，例如銀行的投資門檻大概在五萬元左右，而余額寶的天弘基金卻只有一塊錢，對于存款的吸納愿望極為迫切，筆者自身在余額寶嘗試存款1000元，一年之后，余額變為1022，期間我將余額寶賬戶存款存入取出，時間上并無卡頓，幾乎近似于銀行活期存款，卻有不俗的利息額。在2015年4月，余額寶旗下天弘基金規模達7000億，成為全球第二大規模的基金公司。支付寶提供的無手續費轉賬也給傳統銀行業務帶來較大的沖擊。

2.2 p2p網貸

作為個人對個人的網絡借貸平臺，大部分年化收益率為5%到8%左右，年輕人可以通過宜人貸或人人貸聯系到愿意提供貸款的放款人，這類似于一個雙線搭橋的相親模式，借款人將自己的個人信息與相關預借款項放到網上，那么此事在網上就會有一些放款人在相應板塊瀏覽，若是覺得借款人符合心中所需條件，那借貸雙方交易成交，在過去人們總是從銀行貸款，而銀行往往偏向于大客戶，而且需要金額較大的抵押品，而p2p彌補了不足，效率高時間短占用資源小是其主要優勢，將來前途不可限量。

2.3 眾籌融資

過去如果要開辦一家公司，而且規模較大，只有通過發行股票籌資上市，后來國家根據中小創業者開通了創業板股票二級板塊，創業板雖然門檻很低，但其實要求公司股本金額最低限額為3000萬元，那么這樣就把很多具有很好創意的新產品商業化排除在外。眾籌籌資卻容易得多，你將發明好的創意、融資規模、產品的效果、回報的形式公布網上，那么就會有投資者關注，不一定是大的投資項目，從小的方面說，例如拍一部微電影，情侶辦一份愛情保險，從大的方面說，研究開發電動汽車，辦一場明星演唱會甚至研究建設一座光伏發電站。

總的來說，眾籌融資開發了一種新的商業模式，金錢不再成為阻礙優秀思想商業理念商業化的門檻。

2.4 第三方支付

第三方支付改變了銀行網點稱霸的思想理念，過去人們總是憑借銀行網點的多少評價銀行辦理業務的方便與否，到現在，這已經不再是問題，因為只要一部手機一臺可以聯網的電腦就可以開通電子錢包，支付寶快捷支付可以通過掃描二維碼、說話聲波支付、三星手機上實現了指紋支付，在未來社會里，人們上街不再拿笨重的錢包，一切一部簡單手機就可以解決。

第三方支付改變了人們的生活支付，很多人在過年收到了別人的電子微信紅包，春節出門可以用手機提前利用滴滴打車軟件，使得人們的生活便利快捷。

2.5 互聯網金融門戶

互聯網金融門戶將抽象的金融投資方式包裝成若干產品，在市場中明碼標價的銷售，其中這個市場就相當于普通民眾購買商品的超市，這就是互聯網金融門戶，其中具有代表性的有好貸、融360、金融超市等等。金融產品的銷售類似于淘寶網上購買商品，有固定的平臺，可以在眾多金融賣家相互競爭比價，現在發展較好的主要關注于保險產品，作為金融門戶本身并沒有太多的風險承擔，這就類似于淘寶網的平臺做的是國家收稅模式，很強大但可以轉嫁銷售產品質量的風險。但對于門戶網站來說，大部分不可以挪用資金進行基金投資。

2.6 互聯網貨幣

隨著互聯網金融模塊的擴展，p2p信貸、支付寶快捷支付、利用電商余額進行投資的余額寶、將商業創意蓬勃發展的眾籌網越來越貼近廣大民眾，大眾在享受高科技帶來的酣暢淋漓的同時，新的選擇帶給大家深刻的疑問與憂慮，那就是以比特幣為代表的互聯網貨幣，這樣一種虛擬貨幣在德國竟然得到了德國的官方認可，比特幣出現之初便被炒得火熱，上到國際金融投資者下到中國的婦女群眾均為之輕狂，有學者曾經預言比特幣將成為真正的國際化貨幣，但其背后卻有不容忽視的缺陷，例如比特幣的發行靠一個網站的運營，而這個網站卻容易受到攻擊，比特幣的幣值并不穩定等等。但我們從中看到比特幣并不是簡單地憑空想象創造出來的，而是大眾對于一種全球統一貨幣的期望，渴望沒有大國操縱的匯率模式，期待真正有人民自己做主的貨幣的愿望的體現。

就我國目前情況來說，比特幣的出現給我國央行帶來思想的沖擊，給商業銀行證券公司帶來了不容忽視的挑戰。貨幣的發行從古到今都被國家壟斷，而在當代今天被一個數學模型代替發行，每一個人心中激動的同時一定驚詫莫名，也許這就是互聯網貨幣發展的偵察兵。

2.7 金融互聯網與金融大數據

數據在現代社會顯得如此關鍵，這主要在于現代公司對于信息的敏感，恐怕貽誤商機。但互聯網擁有海量的數據，如果對這樣龐大的數據進行有效性分析，便可以得到消費者的行為習慣與消費方式，在過去由于資源有限，大家的個性化需求得不到太多的滿足，但在當今社會，互聯網、物流等一系列高科技的發展使得滿足個人需要成為可能。既然是個人需要，那么就要根據消費者個性化需求進行區分，金融大數據通過分析消費者的商品搜索、交易行為信息等非結構化數據進而掌握消費者商業行為選擇的規律，最后關鍵的一步是預測客戶行為，通過云計算增強金融商品在風險控制上的能力和銷售的績效。

金融互聯網涵蓋范圍較廣，包括證券公司例如國泰君安、國金證券；基金公司，支付寶的合作伙伴天弘基金；綜合性商業銀行，平安銀行；保險公司，例如中國人壽、珠江人壽等等。正是眾多金融互聯網公司豐富了消費者的選擇，改變了消費者的生活方式，這近乎是一場金融革命。

3.總結

互聯網金融改變了人們的生活方式，形成了新的消費理念，多種互聯網金融模式的相互配合使得滿足多樣化需求形成可能。并且互聯網金融產生了巨大的經濟效益，提高了資源的配置效率，加快了優秀科研成果的商業化，普惠了廣大人民群眾。

鑒于筆者學識有限，只能管窺蠡測互聯網金融模式的簡單相關問題，互聯網將世界平坦化， 在人類的歷史長河中，人與人的交流主要在于口語和書信，如果割裂了人與人的聯系，只能被稱為馬克思筆下的自然人，但是人類社會的本質卻是其社會屬性，也就是社會人，這其中有一個關鍵的節點，那就是信息的快速傳播，如何將全球六十億人的個性化需求與社會提供的資源相匹配呢，第一需要大數據分析，分期每一個消費者在不同國家的生存狀態，分析他們與眾不同的消費習慣。第二便是互聯網金融，它是對整個信息流的重新整合，抓住了信息流中的主要矛盾，剔除了冗余。而作為以快捷支付和提供多樣化產品的電商平臺將供給與需求平坦橋接，最初適應消費者，而后引導消費者，形成一股潮流，每一個消費者就好像在浪潮之巔，享受著互聯網金融帶來的實惠與便利，這可以說是對傳統商業模式的一種顛覆，一種徹底的變革，一種對傳統金融行業壟斷缺乏生氣的激烈反抗。互聯網金融從誕生之日起就洋溢著蓬勃旺盛的生命力。

參考文獻

[1] 謝平鄒傳偉，2015，《互聯網金融模式研究》

[2]羅明雄、唐穎、劉勇，2013《互聯網金融》， 中國財政經濟出版社年版

[3]黃達，2013，《貨幣銀行學》，中國人民大學出版社