債務重組淺析

摘要：隨著我國社會主義市場經濟深入發展，資本市場的發展壯大，以及企業生產經營所處法律環境的不斷完善，產生了諸如關聯交易、產權變更、資產重組、債務重組、商品期貨交易以及衍生金融工具的運用和交易等一系列前所未有的經濟活動，本文就我國債務重組的一些問題進行討論，并對債務重組會計處理提出相關建議。

關鍵詞：債務重組；債務重組方式；債務重組會計處理

一、債務重組概述

從廣義上講，債務重組應包括所有涉及在債務重組日修改債務條件的事項。也就是說，既包括雙方修改付款金額的事項，也包括修改付款時間的事項；既包括債務人處于財務困難情況下的債務重組，也包括債務人非處于財務困難情況下的債務重組。

但是，在我們平時提到的債務重組往往只是局限于由于債務人在債務到期日或到期后，因為財務困難而引發的債務重組；對于那些非財務困難情況下的債務重組，因其不重要或很少發生而不去加以考慮。債務重組的特征是債權人為債務人作出的讓步，讓步的目的是期望最大限度地收回投資或者是收回債權。

2006年新債務重組準則的頒布實施，對于規范我國企業間債務重組業務的會計核算和相關信息的披露以及相關損益的確認和計量起到積極作用，并進一步向國際準則—債務重組靠攏。在新會計準則里面，債務重組，是指在債務人發生財務困難的情況下，債權人按照其與債務人達成的協議或者法院的裁定作出讓步的事項。但是在判定債權人是否對債務人作出讓步時，目前我國還沒有采用現值技術，這就使目前的債務重組準則的適用范圍比國際債務準則要窄些。

二、債務重組日

債務重組日也就是指債務重組完成日，即債務人履行協議或法院裁定，將相關資產轉讓給債權人、將債務轉為收益或修改后的其他償債條件開始執行的日期。債務重組可能發生在債務到期前、到期日或到期后。對于以資產方式進行債務重組的，債務重組日為資產已經到達債權人手里或已經交付債權人使用，并辦理了有關債務解除手續的日期。

正確確定債務重組日，對保證債務重組雙方財務核算的及時性和會計資料的真實性有著重要的現實意義，按照會計權責發生制原則，債務重組日所發生的重組收益或者損失必須在當期完成賬務處理，并應在當期進行相應的納稅調整。

三、債務重組方式

根據我國會計準則，債務重組方式可以概括為以下四種：

第一，以資產清償債務。即債務人轉讓其資產給債權人以清償債務。債務人常用于償債的資產主要有：現金、存貨、短期投資、固定資產、長期投資、無形資產等。

第二，債務轉為資本。債務轉為資本是站在債務人的角度看的，就債權人而言則為債權轉為股權。

第三，修改不包括上述以資產清償債務和債務轉為資本兩種方式在內的債務條件，如減少債務本金、減少債務利息等。

第四，以上三種方式的組合。如以轉讓資產、債務轉為資本等方式的組合清償某項債務。

四、債務重組會計處理

1、一般原則

企業進行債務重組，在債務重組日進行會計處理時，應遵循一定的原則。(1)重組損失和收益均直接計入當期損益。(2)以非現金資產清償債務的，債務人應當將重組債務的賬面價值與轉讓的非現金資產公允價值之間的差額，作為債務重組損益計入當期損益。轉讓的非現金資產公允價值與其賬面價值之間的差額，作為資產處理損益計入當期損益。(3)將債務轉為資本的，債務人應當將債權人放棄債權而享有股份的面值總額確認為股本(或者實收資本)，股份的公允價值總額與股本(或者實收資本)之間的差額確認為資本公積。重組債務的賬面價值與股份的公允價值總額之間的差額，計入當期損益。(4)修改其他債務條件的，修改后的債務條款如涉及或有應付金額的，且該或有應付金額符合《企業會計準則第13號－或有事項》中有關預計負債確認條件的，債務人應當確認預計負債，合并計入重組后債務的入賬價值。修改后的債務條款中涉及或有應收金額的，債權人不應當確認或有應收金額，不得將其計入重組后債權的賬面價值。

2、會計核算

因為債務重組是在債權人作出讓步的情況下進行的，所以不管債務重組采取哪種方式，一般情況下，債務重組的結果必然使債務人獲得債務重組收益，而債權人發生債務重組損失。企業應分別將其記入“營業外收入一債務重組收益”和“營業外支出一債務重組損失”賬戶。若債權人計提了壞賬準備，應先沖減壞賬準備，不足部分于當期確認債務重組損失。

在以非現金資產清償債務時，債務人除了取得債務重組收益外，還會發生資產轉讓損益。因為非現金資產轉讓時，是按其公允價值而非其賬面價值來計價并清償債務的。資產的公允價值可能大于或小于資產的賬面價值，二者的差額為資產轉讓損益。資產轉讓損益在進行會計處理時，不需要單獨設置會計科目進行核算，而是根據收入、成本配比原則在損益表中體現。若轉讓的資產為存貨，在進行會計處理時，其銷售收入與銷售成本(存貨的賬面余額扣除有關損失準備后的金額)之間的差額為資產轉讓損失。該損益不需要單獨設置科目核算，而是分別作為利潤表的項目在表中自動體現。若轉讓的資產為無形資產，則轉讓的無形資產作為其他業務收入處理，該收入及其相關成本、稅金之間的差額為資產轉讓損益，該損益也自動反映在利潤表中，不需要單獨設置科目核算。若轉讓的資產為固定資產，其公允價值計入“固定資產清理”賬戶，固定資產清理收入與清理支出之間的差額為資產轉讓損益。若為收入，轉入“營業外收入一處理固定資產凈收益”科目；若為損失，轉入“營業外支出一處理固定資產凈損失”科目，不需要單獨設置科目核算。

3、債務重組的所得稅問題

由于債務重組損益要計入當期損益，必然會引起債權人和債務人應稅收益發生變化。因此，債權人通常讓利而產生損失計入當期損益后，會使不實施債務重整而少納所得稅，債務入在債務重組后盈利年度要多納所得稅。對此，稅務部門如何核定債權人和債務人的應稅收益呢?

由債權人和債務人之間協議進行債務重整的，由此而產生的損益可以計入會計收益，但稅務部門核定應納稅收益時，不能將債務重整損失作為應納稅收益的扣除項目，而債務重整利得(收益)則必須計人應稅收益。以上的處理，主要強調國家是否允許承擔由債務重整而產生的所得稅減少，強調債務重整經法院批準認定，從而避免債權人和債務人利用債務重整避稅。

4、債務重組損益在報表中的披露

我國債務重組會計準則對債務重組信息披露進行了規范，需要債權人和債務人在財務報表中披露債務重組損失總額或債務重組收益總額。但準則并未對債務重組損益在現金流量表中如何披露作出規定。由于債務重組不是企業的經營活動，我國會計準則將債務人發生的債務重組收益列作營業外收入，而將債權人發生的債務重組損失列作營業外支出，這樣都記入當期損益。但債務重組損益并不會給企業帶來現金的流入流出，因而對當期經營活動的現金流量不產生影響。在編制現金流量表時，如果不把債務重組收益和債務重組損失作為凈利潤的調整項目將會導致主表和附表所反映的“經營活動產生的現金流量凈額”不一致。建議在現金流量表的補充資料中增加一項“債務重組損益”，作為凈利潤的調整項目，專門反映債務重組產生的損益。

五、債務重組準則對企業的影響

新準則提高了企業會計信息的可靠性，但對作為債務人的企業而言，新的債務重組準則意味著，一旦債權人讓步，企業獲得的利益將直接計入當期收益，增加當年利潤。對那些無力清償債務的上市公司而言，一旦債務被全部或部分豁免，可能大大提高其每股收益。而通過評估等方式，企業還可人為調高所轉讓的資產的公允價值，公允價值與其賬面價值的差額可計入當期損益。不過，新會計準則將提高大股東向上市公司注入優質資產的熱情，在公司出現虧損或面臨“ST”的情況下，上市公司的控股股東出于維持公司業績或保住“殼資源”的考慮，很可能會通過債務重組為上市公司注入優質資產。

由于債務重組所涉及的財務和法律問題十分復雜，世界上已有許多國家設立了專門的債務重組委員會協助企業來解決債務問題。現階段，我國尚未建立起一套完整的規范企業債務重組行為的法律體系，實踐中發生的債務重組絕大多數是依靠行政力量推動完成的。此外，在實踐中對于債務重組的具體操作還存在著眾多問題，例如中介機構的業務規范、相關稅收的處理、階段性持股人的法律地位、債轉股的轉換比例和價格的確定等等都需要法律作出進一步明確的規定。