擔保公司主營業務邊緣化現象值得關注

現今少數擔保公司推出了“擔保貸款”、“擔保投資”和“擔保理財”等業務，其引發的主營業務邊緣化現象逐漸顯露。為此，我們對擔保公司主營業務邊緣化現象進行了調查，其主要表現及存在問題如下：

主營業務收入占比偏低。在重點對新鄉市四家擔保公司的調查發現，主營業務收入占其全部收入均不足五成，最高為48%，最低只有29%，主營業務邊緣化趨勢明顯。

以開辦投資理財業務名義變相吸收公眾存款，易引發支付風險。例如新鄉市某擔保公司的“擔保理財”業務由于投資人與借款人在借款金額、期限等方面的不對稱性，在一個較長的時期內擔保公司會有大量沉淀的客戶資金。該公司的“擔保理財”業務實際屬于變相吸收存款。

以開辦擔保融資業務名義變相發放貸款，易引發代償風險。例如某擔保公司開辦的擔保融資類貸款中，截至2008年9月末，公司共辦理抵押貸款47筆，金額650萬元，實現收入達25.8萬元。其中開辦“創業貸款、小企業貸款”的貸款成數最高可為“資產評估值”的120%，而“民間擔保貸款”的貸款成數最高可為“房產評估值”的160%。一旦借款人無法按時歸還到期貸款，擔保公司100%代償后，拍賣抵押房產所得則會低于代償金額，引發擔保公司代償風險。

虛假宣傳招攬客戶。調查發現，個別擔保公司建有自己的公司網站和企業快報，并在報紙電視廣播等媒體上大肆宣傳。在宣傳中某公司宣稱“注冊資金為1億元”，但實際上，此公司注冊資金只有2700萬元，某些程度上誤導客戶。

擔保公司主營業務邊緣化原因分析：

商業銀行可用頭寸大幅減少，可擔保的信貸規模日益緊縮。截至目前，2007年以來，人民銀行已十五次上調存款準備金率，累計提高8.5個百分點，直接造成地方法人銀行業機構可用頭寸大幅減少。在可用資金減少的情況下，銀行業金融機構主要將資金向大型優質企業集中，而對中小企業投放的信貸資金相應減少，導致擔保公司可擔保信貸規模隨之減少。

通過銀行融資成本日益加大，企業審慎選擇擔保公司渠道融資。2007年以來，國家先后6次調高貸款利率，累計提高1.35個百分點，加上擔保機構3%～7%擔保費率，中小企業融資成本明顯提高，成為制約中小企業從正規金融機構融資的一個瓶頸。

一些中小企業特殊需求，增加了擔保公司開展短期融資業務沖動。調查顯示，由于擔保公司提供的短期融資業務手續簡捷、方式靈活、辦理快速，一些中小企業出于“注冊驗資增資”或“還舊貸新”的需要，向擔保公司進行短期融資，費用標準分別為0.6%～3.5%或1.5%～7.5%。這與擔保公司主營業務擔保費率3%～7%相比，中小企業融資難度小、成本低，同時加快了擔保公司資金周轉，增加了擔保公司開展短期融資業務沖動。

銀行對擔保公司缺乏信任，合作條件要求提高。調查來看，多數銀行業對擔保公司的信用擔保和資金實力不認可，政策方面存有顧慮，擔保公司與協作銀行雖然在利益上能共享，但風險卻難以共擔，使得銀行業對擔保公司不得不提高合作條件。

對擔保公司主營業務邊緣化現象的一些相關建議：

查處擔保公司違規違法經營行為，規范擔保行業發展。發改委對擔保公司要加大行業管理，引導擔保公司建立和完善內控制度。工商管理部門要加強監督管理，對只注冊而不依法開展擔保業務的公司吊銷其營業執照。銀監部門應加大對非法攬儲、放貸的擔保公司的監督和查處，維護金融秩序。

建立健全有關法律、法規，保障民間資金安全。盡快制定出臺《民間借貸管理條例》、《中小企業信用擔保管理辦法》等法律法規，建立與完善法人治理結構和內部組織結構，建立審保分離、責任追究等內控制度，防止擔保公司主營業務邊緣化帶來的金融風險。

加強社會信用體系建設，實現銀保企全面合作。建立擔保機構信用評估的信用管理制度，定期公布擔保公司與協作銀行合作的信用評估等級。建立信用激勵和失信懲戒機制，定期發布企業評價信息，給予信用良好的企業享受優惠待遇，銀行給予授信貸款，擔保機構免予擔保評審，對失信企業，根據情況分別給予處罰。

(作者單位：中國銀監會新鄉監管分局)