家庭資產增值的理財規劃案例

[客戶基本情況]

李某，今年32歲，在私企工作，工作較穩定，近10年不擔心失業問題。

月收入4200元，年底獎金1至2萬元(均為稅后)。她的先生，今年33歲，屬于SOHO(自由職業)族，從事廣告設計工作。年稅后收入10萬元。

兩人已于2005年一次性付款購買了1套價值60萬元的2房1廳自住房。現有存款1萬元人民幣和2000美元。藍嬌和女幾分別于2002年購買平安“康乃馨”重大疾病保險，保額8萬元，繳費20年，另外還購買了意外、住院安心等險種。李某有社保和醫保。

她的先生于2002年購買平安“常青樹”重大疾病保險，保額8萬元，繳費20年，另購買意外、住院安心等險種。他也有社保和醫保。

雙方父母身體健康，都有社保、醫保。藍嬌的公公，58歲，教育局干部，暫退=線，月收入1800元，以后退休金可以拿工資的100％，有大病商業醫保；婆婆，56歲，小教一級教師，已退休，月收入1150元。李某的父親，58歲，房產局普通職工已辦病退，月收入1280元；母親，54歲，糧食局下屬企業普通職工，單位內退。月收入700元。

外企員工李某一家在理財方面已經做得不錯了。不過，從專業的理財角度看，她應更充分發掘家庭私人資本的潛力，使之發揮出最大的效益

[理財目標]

李某想有個更合理的規劃，讓自己和家人生活得更好購買理財產品，促進家庭資產增值?

[財務分析]

根據李某提供的家庭現狀來看，在理財方面，李某確實做得不錯。

首先，李某一家在家庭日常生活消費這一塊，還是很舍得花錢的。一家三口，每年安排7.5萬元在日常生活消費上，這符合“抓住今天的快樂”的理財目標。

其次，從避險的角度看，藍嬌在重疾、意外、住院醫療等方面也做得挺周全的。不過，養老這一塊要在賺錢能力較強時加大投入。但在目前低利率期，不宜購買此產品，待利率逐步回升后再購買，但最好在36歲以前切入。隨著她的雙方父母年齡的增長，在緊急備用金方面要逐步增加，以應對醫療風險。此外，當利率水平正常或較高時，應為女兒準備大學教育經費，起步應于女兒6周歲以前。

再次，從理財的專業角度看，作為年輕、收入穩定的家庭，應持進攻型策略。在理財上應趁著家庭成員賺錢能力強、賺錢的再生能力強、抗風險的能力強、身體健康、牽掛較少的人生最佳時機，在做好基本的避險準備和保持家庭足夠生活費用的前提下，充分發掘家庭私人資本的潛力，使之發揮出最大的效益。

全家支出：(1)保險。先生，7000元／年，藍嬌嬌3500元／年，女兒3300元／年。

(2)給老公父母家3000元，年，自己父母家7000元／年。

(3)女兒上幼兒園1200元／月，其他300元／月。

(4)老公日常煙酒、外出應酬、交通費1500元／月，通訊費400元／月，其他300元／月。

(5)自己交通費200元／月，餐費200元／月，服飾、化妝品500元／月。

(6)家庭管理費、水電費、電話費等600元／月，伙食費1000元／月。

[理財規劃]

鑒于李某對風險投資不甚了解，其投資宜購買固定收益+浮動型理財產品。

目前，固定收益+浮動收益型理財產品于年輕家庭而言，更有優勢。因為：第一，固定收益+浮動收益型理財產品，屬于保本型產品。從目前各家商業銀行推出的這類產品看，或保證100％返本，或保證年收益率在1％左右，對于投資者而言，就筑起了一道虧老本的“防火墻”，鎖定了投入資本的安全底線。當然，這類投資也有風險。從目前看，它的風險主要是：其收益率為O，或低于同期同檔銀行存款和國債的收益率，或沒有跑贏通貨膨脹率。

第二，固定收益+浮動收益型理財產品，它的資金運作，大都與國際外匯市場或黃金市場直接掛鉤。它的收益高低取決于國際外匯市場或黃金市場的波動。

第三，固定收益+浮動收益型理財產品，其投資幣種大多為美元。但這種產品，其本金返還為人民幣，其收益部分，既可以以人民幣進行結算，也可以以美元結算。

[投資理財產品]

李某在購買理財產品之前。應注意以下五點：

一是清楚產品的性質，是保本的還是非保本的，收益是固定的還是浮動的，本金是否可以提前收回，費用怎樣收取等，結合自身對于風險的承受能力選擇適合的理財產品。

二是用富余的資金進行投資，即使是保證收益理財計劃的債券型理財產品也具有一定的風險，即流動性風險，因為這類產品往往不允許投資者提前中止合同。

三是看產品的投資方向。預期收益就是根據這些投資市場的表現來決定的，包括匯率、利率、黃金、信托項目、股票、期貨、基金等等。如果投資者看好某些投資領域，但是不懂操作的技巧，不愿冒太大的風險，或者無法直接進行投資，就可以選擇掛鉤這些領域的理財產品。

四是認清預期收益。預期收益是銀行認為在正常的市場走勢下獲得的收益，銀行并沒有保證支付義務。在實際操作中，由于種種因素的影響，實際收益往往與預期收益有偏差，即使是相對安全的固定收益理財品種，也會有實際收益低于預期收益的可能。

五是計算收益率。如一款理財產品年收益率為9％，另一款理財產品15個月的到期收益率為10％，單純從數字上看后一款理財產品的收益率更高，實際上，把后一款產品15個月的收益率換成年收益率，僅僅是10％×12/15=8％，低于前一種產品。投資股票新概念

風險也可能高回報，投資占收入10％左右為宜。炒股之前最好積累一些股票和財經方面的經驗，建議選擇績優股，并搞各股組合，以分散風險。按巴菲特理論，5-10年的投資應該賺大于賠，因此要做家庭長期投資的打算并保持良好的心態。

債券分析

前債券主要分為國債、企業債和金融債。國債分為憑證式國債和記賬式國債。前者不可上市流通，可提前兌取，但需要支付一定手續費，特別是一年內提前支取，還不計息，因此存在一定的風險性；后者可以上市流通轉讓。國債利息比銀行略高，風險性小，也不交利息稅，因此較受百姓歡迎，但不易買到。

企業債券是由企業為籌措資金而發行的債券，收益率可能比同期國債高，但風險性也較大，有到期不能償還的風險，購買宜選擇信譽等級AA級以上的大企業。金融債券是由金融機構發行的債券，一般不針對個人。

由于考慮到資金變現的問題，購買債券時，第一，應該關注債券的流通性和期限，可上市流通的債權便于變現，中短期債券有利于防止利率的變動；第二，進行分散購買，即在不同的時間購買同一(不同)期限的同一(不同)債券。

投資保險

保險可分為保障型保險和投資型保險兩種。前者重在保障，后者除此之外，還擁有投資功能。投資保險與銀行儲蓄、債券、股票相比最大的區別在于，前者是依靠機構、專家進行投資，而后者依靠個人單獨的力量。

機構理財比個人理財不僅在于它擁有一支高素質的理財專家隊伍，在投資渠道上更廣泛。如國債，機構擁有發行一級國債的權利，而個人只能在二級市場上進行投資。

銀行，機構可通過大額協議存款獲得比個人儲蓄更高的利率，投資，機構集眾人之錢而成巨額資金規模，投資風險更低；信息，機構獲得信息的渠道比個人要更豐富和及時。因此，投資保險不僅保值，還可能獲得豐厚的紅利回報，獲得增值。