什么制約了消費(fèi)信貸？

我國(guó)消費(fèi)信貸政策已經(jīng)出臺(tái)兩年多，這一政策的實(shí)施效果，在不同地區(qū)存在明顯的差異性和不平衡性，沿海經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)地區(qū)發(fā)展較為迅速，效果明顯；而經(jīng)濟(jì)相對(duì)落后的內(nèi)陸地區(qū)則是“雷聲大雨點(diǎn)小”，發(fā)展緩慢，效果欠佳。從消費(fèi)的潛能上看，內(nèi)陸欠發(fā)達(dá)地區(qū)的消費(fèi)水平遠(yuǎn)落后于發(fā)達(dá)的沿海地區(qū)，理論上講，消費(fèi)信貸應(yīng)表現(xiàn)出良好的發(fā)展勢(shì)頭，屬于重點(diǎn)拓展消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)的地區(qū)。本文通過調(diào)查分析認(rèn)為，居民的收入水平和消費(fèi)信貸的使用成本是當(dāng)前制約消費(fèi)信貸進(jìn)一步發(fā)展的兩個(gè)關(guān)鍵性因素。

為了拓展消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)，引導(dǎo)居民消費(fèi)，實(shí)現(xiàn)拉動(dòng)內(nèi)需的目的以及銀行拓展業(yè)務(wù)領(lǐng)域和實(shí)現(xiàn)自身利益，銀行積極向客戶推銷消費(fèi)信貸。但是，為什么消費(fèi)信貸在某些地區(qū)沒有達(dá)到預(yù)期的效果？我認(rèn)為，這首先應(yīng)從消費(fèi)信貸的內(nèi)在要求去考慮。消費(fèi)信貸的實(shí)現(xiàn)，要滿足三個(gè)條件：一是消費(fèi)者有即期消費(fèi)的欲望，具有潛在的消費(fèi)需求這一基礎(chǔ)條件；二是具備消費(fèi)者即期購買力不足這一前提，也就是需要借入資金進(jìn)行消費(fèi)；三是消費(fèi)者具備實(shí)現(xiàn)遠(yuǎn)期消費(fèi)的可能和能力，也就是說，消費(fèi)者雖然在近期沒有消費(fèi)的能力，但有穩(wěn)定的收入來源，通過積累，可以達(dá)到消費(fèi)的水平。影響消費(fèi)信貸的外在因素主要包括兩方面：一是消費(fèi)信貸的成本，包括貸款的利率水平、相關(guān)手續(xù)的費(fèi)用水平。使用自身積累進(jìn)行遠(yuǎn)期消費(fèi)與使用借貸資金進(jìn)行同樣的即期消費(fèi)，經(jīng)濟(jì)收益和精神收益的相差幅度越小，則消費(fèi)信貸需求越多，反之，則越少；二是銀行及配套相關(guān)部門的服務(wù)意識(shí)和功能，即獲取消費(fèi)信貸資金扣除資金成本以外的非經(jīng)濟(jì)性的勞務(wù)支出，包括辦理手續(xù)的繁簡(jiǎn)程度、政策的宣傳與導(dǎo)向。

目前，欠發(fā)達(dá)地區(qū)消費(fèi)主體收入水平低和收入不穩(wěn)是制約消費(fèi)信貸發(fā)展的主要因素之一。欠發(fā)達(dá)地區(qū)大部分存在企業(yè)開工不足、停產(chǎn)半停產(chǎn)企業(yè)較多、欠發(fā)職工工資等經(jīng)濟(jì)問題。隨之而來的是，財(cái)政收支平衡困難，甚至入不敷出，行政事業(yè)單位職工工資也是經(jīng)常被拖欠，按政策應(yīng)該上調(diào)的工資，一部分變成了檔案工資。由此，導(dǎo)致城市工薪階層貨幣（含非貨幣性實(shí)物）收入緩慢甚至出現(xiàn)下降，工薪階層收入預(yù)期下降。同時(shí)，伴隨著就業(yè)、醫(yī)療、社會(huì)保障、教育體制的改革，工薪階層支出預(yù)期明顯提高。不論怎么說“花明天的錢辦今天的事”，但即期收入決定即期支出，預(yù)期收入決定預(yù)期支出。受收入下降、收入不穩(wěn)、支出預(yù)期因素的影響，欠發(fā)達(dá)地區(qū)工薪階層的消費(fèi)欲望不足，缺乏消費(fèi)的原動(dòng)力，消費(fèi)信貸也就缺乏應(yīng)有的內(nèi)在推動(dòng)力。舉一個(gè)例子，在一個(gè)中等城市購置一套標(biāo)準(zhǔn)住房，費(fèi)用在10萬元以上，如果申請(qǐng)5萬元的商品房貸款，期限10年（雖然住房貸款規(guī)定的最高期限是30年，但為避免風(fēng)險(xiǎn)，經(jīng)辦銀行總是盡量縮短貸款期限），則平均每月需償還貸款近600元。而欠發(fā)達(dá)地區(qū)職工工資的平均水平也就是六七百元。換句話，就是花了明天的錢，今天正常的日子難支撐。

目前，工薪階層和廣大農(nóng)村是現(xiàn)實(shí)和未來一般性消費(fèi)的基本群體。據(jù)我們對(duì)某縣兩個(gè)鄉(xiāng)鎮(zhèn)52戶農(nóng)戶調(diào)查，住房消費(fèi)信貸需求18戶，占比34.6％；農(nóng)用車消費(fèi)信貸需求12戶，占比23.1％；52戶農(nóng)戶中，有在校和今年擬報(bào)考大學(xué)的共有7戶，7戶都需要教育消費(fèi)信貸的支持，占比100％；家庭耐用消費(fèi)品信貸需求13戶，占比25.0％。而城市職工收入水平低和收入不穩(wěn)，使大部分消費(fèi)主體資信無保證，銀行也缺乏拓展消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)的積極性。

使用消費(fèi)信貸的成本偏高是制約消費(fèi)信貸發(fā)展的又一關(guān)鍵因素。僅以當(dāng)前消費(fèi)信貸的主要品種個(gè)人住房貸款為例，按現(xiàn)行利率水平，5年期以上個(gè)人住房貸款利率為5.85％，比同檔次其他貸款利率低0.46個(gè)百分點(diǎn)。但除銀行正常的利率成本以外，貸款人還要承擔(dān)其他方面的費(fèi)用支出，包括辦理住房抵押費(fèi)用、保險(xiǎn)費(fèi)用、公證費(fèi)用，等等，還可能有一些不合理費(fèi)用，如人情費(fèi)。這些費(fèi)用加起來，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于正常貸款的利率水平，加大了使用消費(fèi)信貸的成本。消費(fèi)者望而卻步，對(duì)消費(fèi)信貸是“想說愛你不容易”。

消費(fèi)信貸是引導(dǎo)消費(fèi)、推動(dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展的一項(xiàng)重要經(jīng)濟(jì)政策，也是金融部門提高服務(wù)質(zhì)量，與國(guó)際業(yè)務(wù)接軌和適應(yīng)我國(guó)加入世貿(mào)組織的重要舉措。但是，開展我國(guó)的消費(fèi)信貸，要立足于我國(guó)的國(guó)情，有重點(diǎn)、有步驟加以實(shí)施。一是發(fā)展消費(fèi)信貸要因地制宜，經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)可以優(yōu)先快速發(fā)展，經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)可以緩慢運(yùn)作，不能好高騖遠(yuǎn)；二是欠發(fā)達(dá)地區(qū)拓展消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)應(yīng)根據(jù)實(shí)際，突出重點(diǎn)。我認(rèn)為，在城市應(yīng)重點(diǎn)開展住房信貸、助學(xué)信貸和醫(yī)療消費(fèi)信貸。這類消費(fèi)信貸的客戶比較穩(wěn)定，貸款風(fēng)險(xiǎn)較小。農(nóng)村應(yīng)重點(diǎn)開辦無風(fēng)險(xiǎn)或低風(fēng)險(xiǎn)的教育和醫(yī)療兩個(gè)方面；三是努力降低消費(fèi)信貸成本。消費(fèi)信貸利率應(yīng)在現(xiàn)行水平上適當(dāng)下調(diào)，近兩年應(yīng)調(diào)至銀行盈虧平衡點(diǎn)的水平，或允許商業(yè)銀行針對(duì)不同地區(qū)的不同情況利率可適當(dāng)向下浮動(dòng)。政府部門應(yīng)降低或減免相關(guān)的收費(fèi)，配套支持消費(fèi)信貸發(fā)展；四是欠發(fā)達(dá)地區(qū)要重點(diǎn)解決職工收入低和徘徊不前的問題，不斷提高工薪階層的工資水平，不斷提高個(gè)人的資信程度。銀行應(yīng)充分利用現(xiàn)有的貨幣政策，積極支持地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展，不斷改善區(qū)域經(jīng)濟(jì)環(huán)境，努力為拓展業(yè)務(wù)創(chuàng)造良好的發(fā)展空間。