零售業：國外軍團加速擴張 國內企業積極應對

國際零售業業態的演進趨勢

縱觀近幾年《財富》全球500強行業結構的變化，零售業領域的明星企業愈來愈展現出奪目的光彩。1997年度、1998年度有4個零售企業入圍，到2000年增加至11個，而營業收入增加了5581億美元。零售業呈現出前所未有的發展態勢。2001年營業額2200多億美元的沃爾瑪去年榮膺世界500強首位，使多年占據這個位置的通用電氣不得不屈居第二。這件事被輿論普遍認為是商業為王的新的時代正在來臨。

零售業的快速發展推動國際零售業態不斷演變并呈現以下趨勢：

業態的多元化與融合化并存。經過多次流通革命，西方零售業基本上形成了以百貨公司和超市這兩種業態為骨干的多層次、多形式、多功能的的零售經營體系，除這兩種主要業態外，目前還有以下4種類型：一是以配送中心為基礎的大型連鎖超市。二是以大型超市為核心，在城鄉結合部或高速公路邊、連接眾多專賣店的規模化購物中心。三是以大型百貨商店為主，包括餐飲、娛樂、住宿等為一體的綜合性商場，這是大中城市主要的一種零售業態。四是以中小型超市、便民店、折扣店、專賣店等形成的零售經營網絡。在零售業態多元化同時，從零售業發展情況來看，零售企業往往經營一種以上的業態，全球零售行業百強企業中大多經營2～3種業態，有的企業甚至在5種業態中同時開展業務， 零售業態融合化日趨明顯。

并購重組推動零售業規模大型化。20世紀90年代開始的國際兼并浪潮在傳統的零售業領域表現突出。比如著名連鎖零售企業沃爾瑪超市集團近年就以并購形式先后收購了德國、英國和日本的一些連鎖零售企業，增強了實力，拓展了市場。法國兩大著名連鎖超市集團家樂福和普洛莫代斯宣布了其合作計劃，組成世界上僅次于沃爾瑪集團的第二大連鎖超市。顯然，以收購的形式進行國際擴張可以降低成本和風險。

專業化與差異化。產品的差異與消費需求的不同推動了西方零售業的專業化，其以其獨具特色的營銷鎖住了部分消費群，其市場前景看好。

連鎖化經營成為零售業主流。從世界零售業50強的排名來看，以連鎖化經營的超市和大型綜合超市已經在國際范圍零售業態經營方式內獨領風騷。

我國零售業的發展趨勢

西方零售業業態的演進特點對我國零售業未來的發展趨勢起到良好的引導作用，在某種程度上說其預示著我國零售業發展的方向，結合我國零售業的具體情況，我們認為未來我國零售業發展將呈現以下趨勢：

零售業成長空間巨大，業態多樣化大勢所趨。過去5年間，中國的零售市場以7％的年遞增率快速增長，成長速度快于其他任何新興市場。據中國商業聯合會公布的數據顯示，2001年中國零售業百強實現商品銷售總額達2300多億元，比2000年增長了32.5％。另據國家經貿委貿易市場局預測，2002年中國零售業銷售總額將保持10％左右的強勁增長。受經濟快速增長和消費者日趨富裕的推動，中國零售市場未來增長潛力十分巨大，到2010年，整個市場規模預計將達到57000億元人民幣。這預示著我國零售行業正處于十分有利的宏觀經濟環境中，具有巨大的整體發展潛力和成長空間。此外，全國城鎮居民可支配收入自1995年以來基本上呈現加速上升的勢頭， 然而國內大型的零售企業其主要市場份額還是集中在城鎮，這無疑對零售行業而言也是一個利好。

我國零售業的飛快發展也推動了國內零售業態的多元化進程，目前，我國超市業態類型已經由原來千店一面逐漸分化出不同種類型，其中包括超級市場、大型綜合超市、倉儲式商場和便利店。百強中69家超市公司，只經營一種業態的企業只有18家，其余51家企業都采取了多業態的發展策略。如上海聯華有標準超市、加強型食品超市、大型綜合超市、便利店4種形式，并計劃發展折扣店；上海農工商有標準超市、大型綜合超市、便利店，并計劃發展專業店；上海華聯今年也在超市的基礎上開出了便利角，成為一種新的復合經營方式。隨著零售業改革的深化和對外開放力度的加大，我國連鎖超市的業態類型將會繼續推陳出新。

零售業規模將會逐漸擴大，并購重組力度將會增強。20世紀80年代以來，我國零售企業規模日趨擴大，根據國家經貿委貿易市場局的調查，2002年上半年中國連鎖企業銷售額前30名中，繼續名列全國首位的聯華超市股份有限公司銷售額81.21億元，店鋪1421家，銷售額與店鋪數比去年同期增長7％和39.6％。調查表明，前20家連鎖企業的店鋪總數比去年同期增長59.24％。其中，店鋪增長超過100％的有3家，分別是上海農工商貿超市有限公司、蘇寧電器集團和三聯商社。此外，北京物美商業集團公司和江蘇南通文峰大世界連鎖發展股份公司店鋪數的增長率也都超過了90％。然而在過去10年～15年間，中國的零售業總體市場依然高度分散，前50名企業僅占有不到5％的市場份額，行業集中度仍然較低，2001年零售百強總銷售額不到全社會零售消費品總額的10％，企業規模普遍較小，與國際零售“巨鱷”相比，我國零售企業即使大，如聯華，無論規模、資金，還是管理、技術，都有不小的差距。沃爾瑪在2001財年的營收為2198億美元，而國內最大的聯華超市2001的銷售規模為140億人民幣，營收僅為42億人民幣，為沃爾瑪的1/400。假設3年～5年內聯華的規模達到沃爾瑪的1/10，其市值至少將達到目前的30倍。因此如果沒有規模優勢作保證，沒有超常規的發展速度，在市場競爭日趨白熱化的態勢下，何談生存的機會。在面臨國外大型零售企業即將大規模進入國內的形勢下，通過兼并重組等手段進行擴張是必然選擇。零售企業規模化的進程使得我國國內連鎖企業領域大范圍的聯合、并購活動非常踴躍，尤其是出現了很多跨區域布網點、合作、兼并的案例，我國連鎖零售領域的產業集中度有越來越高的趨勢。2001年上海華聯超市與西單商場合作進入北京市場、北京超市發與天客隆合并組成新的公司、深圳民潤收購廣州島內價、珠海新七星。特別是華潤集團出資4.57億元收購深圳萬佳，開創了大資本進入中國連鎖業的新局面。2002年，企業之間的收購兼并繼續延續，今年7月，上海聯華出資2.1億元收購杭州家友，華潤進入江蘇蘇果，同樣顯示出連鎖企業快速發展的強勁勢頭。可以預見未來幾年內，零售企業規模擴張、跨地區發展的步伐將進一步加快。

外資將在國內零售業發展與重組中起到重要作用。商業是我國加入世貿組織后開放程度最高的行業，由于我國零售市場具備良好的成長性和巨大的市場前景，外資零售業巨頭紛紛搶灘中國，到2001年底，實際進入中國市場的外資零售企業達300多家。從單店到連鎖、從中方控股到外方控股、從零售到批發、從沿海到內地，外資零售業在中國的“地盤”不斷擴大，它們已開始構筑在中國全面經營的格局。到目前為止，世界50家最大的零售企業已經有70％在中國“搶灘登陸”。特別是2001年加入世貿組織后，外資零售巨頭更是以前所未有的速度大步進軍中國市場：沃爾瑪1996年進入中國市場，計劃到今年底門店數增至20家，3年內達到100家；家樂福已在中國開辦27家分店，還有數10個網點的籌建工作正在接觸中；麥德龍已開網點9家，在建6家，預計到2005年達到40家門店的規模。普爾斯瑪特、易初蓮花、歐尚、樂購、好又多等，也在不遺余力地加速分占中國零售市場的大 “蛋糕”。外資連鎖零售商加快了在華擴張的速度，一方面給國內零售企業經營帶來了先進的經營管理理念，在推動國內零售業業態的創性與發展中起到重要作用；但另一方面也對國內大中城市的零售企業形成了很大的威脅。由于受到政策的限制，合資建店是目前外資零售業進入的一種主流模式。隨著政策的逐步放開，外資必將在中國零售業并購中發揮巨大作用，我國零售業也必然成為世界零售巨頭收購兼并的重要目標。

百貨業地位將逐漸下降，大型連鎖超市將成為零售業主流。隨著經濟水平不斷提高，傳統的百貨業所占份額將越來越少，連鎖超市正占據越來越多的市場份額。一直穩居中國零售百貨業龍頭地位的上海第一百貨商店股份公司，2000年將“第一”的座椅讓給了上海聯華超市公司。中國零售業50強中銷售增長呈負數的10家企業中有9家為百貨店，北京王府井百貨股份公司、北京城鄉貿易中心股份公司、廣州百貨大樓等，這些曾在零售行業聲名顯赫的大型零售店的增長率均為負數。從全球零售業50強及中國零售業50強的最新排名中也可以看出，單一業態的發展已遜色于連鎖超市。雖然目前百貨業態在我國商業企業中仍占據主導地位，但衰退的趨勢已經非常明顯。大型連鎖企業以迅猛之勢正逐漸取代百貨業，引領行業發展新趨勢并成為零售業的主流。

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